Rozpocznij

PKN

PKN ORLEN: Ważne miejsce, kluczowy moment?Kurs PKN Orlen znalazł się w dość ważnym, wręcz kluczowym miejscu i momencie. Rynek próbuje bowiem wrócić do długotrwałej konsolidacji, która kształtowała się między listopadem a marcem. Gdyby mu się to udało, notowania miałyby szansę podchodzić pod okolice 64,80-65,40 (gdzie jest zlokalizowany pierwszy z istotnych oporów na drodze na północ), a nawet do 67,50-68,40 (gdzie mamy do czynienia z drugą z istotnych barier podażowych położonych na tej potencjalnej ścieżce Byków). Powrót kursu na dłużej poniżej oporu (a w tej chwili w zasadzie już wsparcia) 61,40-62,20 będzie natomiast oznaczał próbę schodzenia kursu niżej, zapewne w stronę ostatnich dołków (a nawet niżej), czego pierwszym potwierdzeniem byłoby wybicie w dół okolicy 60,00, gdzie znajduje się małe OB i wsparcie lokalne. Warto dodać, że dodatkowym problemem dla byków jest aktualnie zniesienie Fibo 61,8%, położone w rejonie górnej bandy atakowanego obecnie oporu (a w tej chwili w zasadzie już wsparcia) 61,40-62,20, oraz potencjalny układ XABCD, pro spadkowy, typu Gartley, z punktem zwrotnym D w rejonie 64,80, czyli tam, gdzie znajduje się dolna banda wspomnianego na początku analizy oporu 64,80-65,40.
GPW:PKN
od MentorFinansowy
PKN: Górą kaskada zdarzeń na wykresie, czy podwójne wsparcie?Kurs PKN ORLEN znalazł się w bardzo ciekawym miejscu. Po wybiciu w dół flagi pro spadkowej na interwale H4 kurs doszedł do wsparcia 61,40-62,10. W tym miejscu można sytuować też wsparcie wynikające z ukształtowania dolnego boku kanału wzrostowego (ozn. kolor ciemnoniebieski). Obecnie: - albo będziemy mieli do czynienia z kaskadą zdarzeń w postaci realizacji zasięgu tej flagi(ozn. kolor czarny), a potem (w konsekwencji) również zasięgu formacji głowy z ramionami, w którą wpisała się ostatnia większa konsolidacja, - albo z obroną wspomnianego na wstępie wsparcia i z kontynuacją owej konsolidacji. Gdyby doszło do realizacji pierwszego ze scenariuszy, rynek mógłby dotrzeć: - najpierw do ok. 61,00 (tam wypada minimalny zasięg flagi i w pobliżu, na 61,30 linia szyi głowy z ramionami- ozn. kolor żółty), - potem do ok. 59,70 (gdzie można zlokalizować większy zasięg formacji flagi i gdzie w pobliżu kształtuje się wsparcie 58,70-59,10), - i wreszcie do rejonu 54,40 (gdzie z kolei znajduje się zasięg formacji głowy z ramionami). Sposób wybicia z flagi, jak również charakter świecy, za pomocą której doszło do tego wybicia, sugerują dość jednoznacznie, że jest szansa na pierwszy - spadkowy - scenariusz. Byki z kolei - patrząc technicznie - liczą na układ podwójnego wsparcia wskazanego na początku wpisu. Ponadto, kurs mógłby odbić na zasadzie korelacji: pod wpływem ewentualnych wzrostów na WIG20 i zagranicą. W takiej sytuacji mogłoby dojść do kontynuacji dotychczasowej konsolidacji nad wsparciem 61,40-62,10, o której była mowa na wstępie.
GPW:PKN
od MentorFinansowy
PKN ORLEN - aktualizacja pomysłu z 10.2022Ostatni pomysł z października dość dobrze się sprawdził. Odbicie nastąpiło w okolicach 49zł (zakładałem 48-46zł) i od tamtej pory mieliśmy ruch osiągając poziom 68,4zł. W dniu 02.12.2022 kurs jednak skorygował i zatrzymał się na poziomie 64zł przebijając EMA200 na 65,6zł. Teraz najbliższe wsparcie to okolice 63,9zł przy EMA144 jednak w mojej ocenie i ten poziom zostanie wybity od góry. Cena akcji nie powinna jednak zejść poniżej 61,5zł przebicie bowiem tego poziomu mogłoby dać sygnał do większej wyprzedaży. Dlatego w mojej ocenie kurs akcji być może w trakcie sesji przetestuje okolice 62-61zł i będziemy mieć powrót do wzrostów. Patrząc zaś na rozszerzenie Fibonacciego bazującego na trendzie to kurs ma szansę dotrzeć do okolic z kwietnia i lipca 2022 roku tj. 77zł (50% Fibonacciego) Wykres 1. Interwał dzienny | Rozszerzenie Fibonacciego Negacją scenariusza wzrostowego będzie spadek poniżej 61zł, wówczas możliwy jest retest ponownie 56zł. Średnioterminowo można natomiast oczekiwać poziomu 86zł Wsparcie: 63,9 / 61,5 / 56,3zł
GPW:PKNLong
od AnalizyD
[ PKN - PKN ORLEN - ANALIZA TECHNICZNA - 30.11.2022.]PKN stanął w ciekawym miejscu. Byk walczy w tym tygodniu o powrót nad strefę oporu 65.20-64.20 PLN. Wybicie tej strefy dałoby pretekst oczekującym do wejścia w rynek, a sam PKN wróciłby do szerokiego, bocznego kanału 65-84 PLN. PKN w długim jak i średnim terminie, znajduje się w trendzie spadkowym. Warto o tym pamiętać inwestując na tym rynku. Warto też zwrócić uwagę na opór 68 PLN, gdzie dodatkowo znajduje się SuperTrend. Patrząc historycznie, to dobrze wskazywała sentyment na rynku. Interwał dzienny potwierdza to co opisałem wyżej, analizując PKN w interwale tygodniowym. Jeżeli próba wybicia strefy oporowej się nie powiedzie, to ewentualne cofnięcie może dotrzeć do 59.50-58.50 PLN.
GPW:PKN
od GieldowiArystokraci
PKN - miejsce do spadków powoli się kończy PKN jest dominującą spółką na rynku paliwowym w Polsce, zwłaszcza po przejęciu LOTOSU, a zbliżające się kolejne połączenie z PGNIG też wzmocni spółkę i pozwoli generować znaczne przychody i (mam nadzieję) zyski w kolejnych latach. Kurs akcji niedawno pokonał jedno ze swoich ważniejszych wsparć na poziomie 55zł i zbliża się do zejścia poniżej 50zł. Przebicie tego wsparcia, może dodatkowo wzmocnić podaż na spółce. Wykres 1. Interwał tygodniowy W mojej ocenie możliwe jednak, że zbliżamy się do momentu gdzie warto zacząć interesować się spółką pod kątem długoterminowym. Możliwy scenariusz na najbliższy okres to konsolidacja w zakresie 46-56zł, dlatego można by dodać spółkę do obserwowanych. Wykres 2. Interwał tygodniowy Najważniejsze miejsca na wykresie to wspomniane 50 i 46zł pod względem wsparcia. Przebicie 46zł może w skrajnym przypadku sprowadzić kurs w okolice 37zł tj. minimum z października 2020 roku. Byłoby to też zamknięcie wykresu z pomysłu jaki opublikowałem w lutym tego roku, więc taki scenariusz należy brać pod uwagę. W przypadku oporu to pierwszy znajduje się na 53,2 i dalej 56,3zł. Podsumowując miejsce na spadki jeszcze jest co widać zwłaszcza na oscylatorach, ale ustawienie alertu na poziomie 46-48zł może dać okazję do zajęcia dobrej pozycji w dłuższym okresie, należy jednak mieć na uwadze scenariusz z minimum na 37zł. Wykres 2. Interwał dzienny Wsparcie: 50 / 46 / 37zł Opór: 53,2 / 56,3 / 64zł
GPW:PKN
od AnalizyD
2
PKN i konsekwencje fuzjiFuzja Orlenu z Lotosem, a docelowo również z PGNiG wydaje się dobrze wpisywać w szczyt cyklu kapitałowego. Fuzja podyktowana decyzja polityczną, a nie biznesową. To zwykle kończy się się pogorszeniem wskaźników rentowności. Wzrost aktywów(poprzez fuzje, wtórne emisje akcji)=>niższe ROI Wzrost oligopolu państwowego=>niższa produktywność=>niższa jakość produktów/usług i jednocześnie wyższe ceny=>niższy popyt.
GPW:PKNShort
od KompasRynkowy
3
PKN ORLEN - nadal w korekciePKN ORLEN jest w trendzie spadkowym i na ostatniej sesji przebił wsparcie na poziomie 68,6zł. Silna świeca podażowa sugeruje możliwość kontynuacji spadków w okolice 61zł Wykres 1. Interwał dzienny Na Wykresie nr 1 jest oznaczone wsparcie na poziomie 61zł, które było testowane w lutym 2022 i marcu 2021. Jeśli kurs jednak ma zejść na 61zł to najpierw będziemy mieć do pokonania poziom 64zł co wynika z 50% zniesienia Fibonacciego Wykres 2. Interwał dzienny Gdyby jednak kurs przebił również 61zł to dalsze spadki mogą dotrzeć na poziom 57zł gdzie dopiero powinna być szansa na szukanie mocniejszego odbicia. Dlatego teraz spółka będzie warto obserwacji z celem na 64 / 61 i w ostateczności 57zł Negacją zaś spadków będzie powrót ponad 71zł co może być jednak trudne, choć nie wykluczam chwilowego retestu poziomu 70,7-71zł od dołu, jednak bez szans na wybicie co tak naprawdę może wzmocnić siłę korekty. Wsparcie: 64 / 61 / 57zł Opór: 70,7 / 75,2 / 80zł Warto też zaznaczyć, że spółka wypłaca niską DY w stosunku do osiąganych wyników co dodatkowo zniechęca do inwestowania długoterminowego. Gdyby nie to z pewnością spółka byłaby wyceniana znacznie wyżej.
GPW:PKNShort
od AnalizyD
[ PKN - PKN ORLEN - ANALIZA TECHNICZNA - 15.04.2022.]Od października 2017, gdy PKN ustanowił ATH, pozostaje w długoterminowym trendzie spadkowym. Obrazuje to czerwona linia trendu spadkowego. W styczniu 2020 Byk oddaje wsparcie w strefie 80-85 PLN. Do dziś Bykowi udało się wybić tę strefę tylko raz na 5 tygodni (październik/listopad 2021). Niedźwiedź wziął srogi rewanż spychając cenę przejściowo w okolice 60 PLN. Przed Bykiem na PKN bardzo ciężkie zadanie: Wybicie strefy oporu 80-85 PLN i za jednym podejściem złamanie linii spadkowej trendu długoterminowego. Od końca maja 2021 to już 4 próba wybicia tej strefy. Na wykresie tygodniowym widać jeszcze jedną przeszkodę. Linia SuperTrend ma 85.43 PLN dodatkowo wzmocniła pozycje Niedźwiedzia. Byk do przebycia ma odległość ok. 10%, dopiero wybicie 89.50-90 PLN, w mojej ocenie, można uznać za definitywną porażkę Brunatnego. Wsparcie i ewentualny TP przy zagraniu Short na 69 PLN
GPW:PKNShort
od GieldowiArystokraci
Kanał równoległy na wykresie - teoria i praktykaKanał równoległy (zwany też cenowym) w analizie technicznej to jedna z najprostszych i dość skutecznych metod obserwacji ruchu cen wybranego waloru na wykresie. Wyróżniamy trzy rodzaje kanałów zgodnie z trendem jaki panuje na danym walorze: 1. Wzrostowy (coraz wyższe szczyty) 2. Spadkowy (coraz niższe dołki) 3. Boczny (zwany też często konsolidacją – dołki i szczyty są na zbliżonym poziomie) W zależności od interwału można wyznaczyć kanał główny (długookresowy) oraz lokalny często poruszający się wzdłuż głównego kanału w kierunku „północnym” lub „południowym”. Wyznaczenie kanału nie jest trudną operacją, ponieważ opierając się na wspomnianych dołkach szukamy minimum dwóch punktów podparcia oraz jednego punktu na szczycie. Problemy z reguły pojawiają się z interpretacją tej metody. W niniejszym pomyśle postaram się przybliżyć jak wyznaczyć kanał i jak stosować go w dłuższej perspektywie. Wyznaczanie kanału Wyznaczając kanał musimy najpierw ustalić czy patrzymy na daną spółkę w sposób długookresowy czy jednak krótkookresowy. Jeśli patrzymy na daną spółkę pierwszy raz, a spółka ma długą historię notować to warto zacząć od interwału tygodniowego/miesięcznego co pozwoli nam określić czy spółka jest w trendzie spadkowym, wzrostowym, a może ma długi okres konsolidacji. Ważne jest też to czy posługujemy się wykresem liniowym czy świecowym. Wyznaczając kanał jak wspomniałem potrzebne są minimum dwa punkty do wyznaczenia podstawy oraz jeden do wyznaczenia szczytu. Dla wyznaczenia szczytu z reguły wybieram pierwszy górny punkt. Kanały wzrostowe Wykres 1. Oponeo.pl / Wykres liniowy vs. Świecowy| Interwał tygodniowy . Na podstawie tego OPN możemy zauważyć, że spółka jest w trendzie wzrostowym, a tej chwili jest dokładnie na środku kanału. Dzięki spojrzeniu tygodniowemu można oznaczyć, że kurs przebijając środek kanału od dołu miał dodatkowy impuls na wyznaczenie nowego szczytu. Wykres 2. Oponeo.pl / Wykres liniowy vs. Świecowy| Interwał tygodniowy | środek kanału W standardowej analizie dodałbym zniesienia Fibonacciego od ostatniego dołu celem wyznaczenia ceny dla oporu. Na wykresie widać, że mamy opór/wsparcie na 61,8% fali wzrostowej czyli 50,6zł (o zniesieniach Fibonacciego możecie przeczytać więcej w dołączonym w linku pomyśle) Wykres 3. Oponeo.pl / Wykres liniowy vs. Świecowy| Interwał tygodniowy | zniesienia Fibonacciego Po określeniu trendu wzrostowego na wykresie tygodniowym możemy zejść na dzienny celem rozpatrzenia lokalnego kanału, który tam się buduje. Wykres 4. Oponeo.pl | Interwał dzienny Tutaj jednak może pojawić się pytanie, czy mam szukać wsparcia na dwóch pokazanych dołkach czy jednak kanał powinien być wyznaczony w oparciu o wyższe wsparcia czy jednak tylko o dwa oznaczone na wykresie nr 4? W mojej ocenie narysowanie drugiego kanału położonego wyżej nie jest błędne, to jak rysujemy kanał zależy tak naprawdę od momentu w którym patrzymy na wykres. Co więcej kanał wyżej położony daje nam więcej informacji ponieważ pokazuje, że kurs właśnie zbliża się do głównego kanału, z którego doszło do wybicia w lutym 2022. Wykres 5. Oponeo.pl | Interwał dzienny | Dwa kanały Jaką przyjąć strategię w takim przypadku. Podstawową zasadą po narysowaniu już kanału jest sprawdzenie gdzie jest kurs, jeśli kurs jest tuż przy górnej krawędzi to ważne jest odnotowanie tego, aby przypadkiem nie wchodzić w pozycję „L” czy „S”, raczej lepiej poczekać z boku. Taki przykładem gdzie można czekać na wybicie jest wykres BOWIM z 23.03. W myśl zasady „drożej ale pewniej” w strategii związanej z kanałem cenowym należy czekać na wybicie kanału od dołu zwłaszcza gdy nie mamy akcji. W przeciwnym wypadku może się bowiem okazać, że właśnie kupujemy na górce i zostaniemy na dłuższy czas z akcjami. Wykres 6. Bowim | Wykres z 23.03.2022 Wykres 7. Bowim | Wykres z 01.04.2022 Co zrobić jeśli kurs jest przy dolnej krawędzi? Wtedy również należy chwilę poczekać z potwierdzeniem ruchu w górę Na przykładzie spółki TIM widać, że kurs testował dolną krawędź kanału wzrostowego, następnie doszło do wybicia w połowie stycznie i choć kurs próbował od dołu testować kanał to rynek wszedł w dłuższą korektę sprowadzając cenę na minimum 27zł. Wykres 8. TIM | wsparcie/opór w kanale wzrostowym Tutaj może też paść pytanie, co zrobić jeśli chcemy mieć TIM w portfelu. Patrząc na TIM można już teraz wyznaczyć kanał spadkowy od ostatniego szczytu. Kurs przebił środek kanału i aktualnie zbliża się do górnej krawędzi, która jest w okolicach 40zł. Jeśli przyjmiemy strategię kanału cenowego to aktualnie możliwy zysk to ok. 2,5-3zł gdyby teraz kupić akcje. Ważne jednak by ustawić sobie alert w okolicach 39,5-40zł i obserwować, jeśli kurs odbije od krawędzi to mamy szansę na wejście w dłuższy okres wzrostów. Wykres 9. TIM | wsparcie/opór w kanale spadkowym Tutaj jednak istotny jest fakt, że kurs wybił kanał wzrostowy dołem, a powrót do kanału jest trudniejszy. Z drugiej strony możemy mieć silny kanał wzrostowy, z którego dochodzi do wybicia górą, a następnie mamy test górnej krawędzi kanału. Jeśli kurs się wybroni można zaryzykować stwierdzenie, że po wybiciu buduje się nowy wyższy kanał wzrostowy, o większym zasięgu. Do tego jednak potrzeba czasu, żeby potwierdzić taką teorię, wtedy też wchodząc w spółkę warto mieć ustawiony alert czy SL tuż pod krawędzią kanału wzrostowego. Wykres 10. Asbis | kanał wzrostowy | interwał dzienny Kanały spadkowe Na przykładzie LWB można zauważyć, że spółka znajduje się w długoterminowym trendzie spadkowym, a cena dotarła górnej krawędzi kanału, lekko ją nawet przebijając. W takim przypadku warto poczekać na wyjście z kanału (zawsze na zamknięciu sesji) niż nabywać akcje. Wykres 11. Bogdanka | kanał spadkowy | Interwał tygodniowy Na dziennym widać, że jest kanał wzrostowy i jeśli uda się spółce wyjść z kanału to faktycznie jest szansa na silne wzrosty, jednak w tym przypadku warto mieć włączony alert „górna krawędź kanału spadkowego i wzrostowego”. Dlatego nabywając akcje należy mieć ustawiony alert w okolicach 62zł, wybicie tego poziomu da sygnał do dalszych wzrostów. Wielu inwestorów ma strategię kupna po wybiciu górnej krawędzi kanału co często potwierdza silny trend. Jednak w przypadku LWB to kanał spadkowy jest głównym trendem dla ceny spółki. Wykres 12. Bogdanka | Interwał dzienny Innym ciekawym kanałem spadkowym jest PZU, który mocno rzuca się w oczy (niższe dołki, niższe szczyty) W połowie marca kurs odbił od środka kanału na poziomie 27,8zł i teraz powoli zbliża się do oporu na 40zł gdzie mając kolejny szczyt można by spodziewać się korekty. Tak więc wejście teraz w PZU teoretycznie da premię w postacie 4-5zł, gdyby jednak cena była już w okolicach 38-39zł to ryzyko byłby już większe od potencjalnego zysku. Wykres 13. PZU | Interwał dzienny Ciekawym przykładem jest też kanał spadkowy na Allegro. Kurs we wrześniu po wyznaczeniu górnego punktu kanału, a następnie próbie wybicia dostał dodatkowego impulsu spadkowego co doprowadziło do powstania nowego silnego kanału spadkowego, z którego doszło do wybicia w połowie marca. W efekcie kurs wrócił do głównego kanału, ale jeszcze będziemy mieć retest dolnej krawędzi tegoż kanału na poziomie 33,8-34zł. Jeśli kurs przebije tą cenę to raczej należy się spodziewać powrotu do spadków. Wykres 14. Allegro | Interwał dzienny Konsolidacja Innym rodzajem kanału jest kanał konsolidacji. Jest to kanał położony poziomu tzw. ruch boczny. Z taką sytuacja mamy miejsce wówczas gdy cena ma dołki i szczyty na zbliżonym poziomie. Wówczas mamy do czynienia z grą „od bandy do bandy” cena odbija się praktycznie w tych samych poziomach. Często to wynika też z sezonowości danej spółki. Przykładem spółki w tzw. wiecznej konsolidacji była Lubawa, gdzie do wybicia doszło pod koniec lutego. Wykres 16. Konsolidacja | Lubawa | Interwał tygodniowy Wykres 16. Konsolidacja | Mirbud Czasami w konsolidacji trudno określić faktyczny trend i dopiero po pewnym czasie można dostrzec faktyczny kierunek (np. BLO gdzie mamy trend spadkowy). Wykres 17. Konsolidacja | Bloober Team Wykres 18. Konsolidacje na wybranych spółkach Środek kanału Ważnym punktem każdego kanału równoległego jest jego środek. Jeśli przyjrzycie się wszystkim wykresom, zauważycie, że często środek pokrywa się z oporem dla danej spółki. Ze swojego doświadczenia zauważyłem, że jeśli kurs nie przebija środka wyznaczonego kanału w trendzie wzrostowym/spadkowym od dołu to szanse korekty i wyjścia z kanału dołem są bardzo duże, zwłaszcza gdy ponownie dochodzi do retesty dolnej krawędzi. Wykres 19. Asbis | odbicie od środka kanału i wybicie z kanału spadkowego Wykres 20. PKN ORLEN Podsumowanie Stosując narzędzie „kanał równoległy” na platformie Tradingview warto połączyć je z ustawionymi alertami dla wyznaczonych oporów czy wsparć związanymi z krawędziami danej formacji. Pozwoli nam to uzyskać informację w trakcie sesji o tym, że cena dotarła do naszego celu. Jeśli już w naszych decyzjach zakupowych stosujemy się do tego narzędzia to warto przyjąć zasadę: 1. Nie kupuję przy górnej/ dolnej krawędzi lub mam SL/alert. 2. Przy środku kanału zachowuję ostrożność. 3. Rysując kanał, nie trzeba mieć idealnie zaznaczonego punktu na świeczkach czy liniach. Pamiętajcie „Giełda to nie apteka” nie musi być zaznaczone do milimetra. 4. Raz na jakiś czas warto zresetować wykres tak by spojrzeć na niego pod innym kątem i na świeżo. TV umożliwia zapisywanie wykresów pod różnymi nazwami co pozwala nam zawsze wrócić do tego głównego. Odświeżenie wykresu jest bardzo ważne dla uniknięcia rutyny patrzenia na ten sam „obrazek” Wiele z podanych przykładów jest opartych na historii notowań, jednak to właśnie ta historia pozwala budować pewne strategie inwestowania. Rysując kanał warto obserwować co jakiś czas wykres. Ciekawymi walorami do nauki budowy kanałów równoległych są kryptowaluty, ponieważ notowane 24h na dobę są dobrą szkołą już na interwale 1h czy 4h gdzie szybciej dochodzi do obserwacji realizacji danego scenariusza. Wykres 21. LTCUSD | Interwał godzinowy Jeśli macie jakieś dodatkowe pytania lub uwagi, wpiszcie pod tym pomysłem postaram się odpowiedzieć na ewentualne wątpliwości. NOTKA: Zaznaczam, że prezentując sposób wyznaczania kanału robię to na podstawie swojego doświadczenia i niekoniecznie może być ono zgodne z teorią Analizy Technicznej. Dlatego zachęcam przede wszystkim do korzystania z fachowej literatury związanej z AT.
GPW:LWBEdukacja
od AnalizyD
6
Ceny paliw tematem numer 1Polska debata publiczna jest coraz mocniej zdominowana przez koszty napełniania baków naszych aut. Ceny poszybowały niesamowicie w górę przez rzadkie połączenie drogiego dolara oraz drogiej ropy. Nie bez winy są jednak marże. Ropa naftowa kolejny dzień w dół Czwartkowe spadki nie były tak silne jak środowe, ale dzisiaj nad ranem baryłka ropy naftowej wyceniana była na 110 dolarów. W mediach pojawiło się nagle wielu specjalistów, którzy w ciągu raptem kilku godzin z wirusologów stali się specjalistami rynku paliw. Sama obserwacja, że ceny na stacjach benzynowych są mocno podejrzane, jest jak najbardziej prawidłowa. Niestety spora część argumentacji jest mocno naciągana. Owszem ropa naftowa kosztuje mniej więcej tyle, co 10 lat temu, a litr paliwa/ropy jest wyraźnie droższy. Kalkulacja ta nie uwzględnia jeszcze jednego bardzo ważnego czynnika – kursu dolara, w którym ta baryłka jest wyceniana. 10 lat temu dolar kosztował około 3,10 zł. Dzisiaj przy cenie 4,38. W rezultacie ta sama baryłka w złotych jest dzisiaj o 40% droższa, niż była wtedy. Chwila uspokojenia na złotym Polska waluta zaliczyła kolejny relatywnie spokojny dzień. Relatywnie spokojny, biorąc pod uwagę to, co dzieje się w trakcie rosyjskiej inwazji na Ukrainę. Mieliśmy wczoraj wyskok w ciągu dnia, ale złoty zakończył go na relatywnie zbliżonych poziomach, co zaczynał. Dość spokojnie było na pozostałych walutach. Jedynym wyjątkiem był dolar, gdzie trochę zamieszania spowodowało oczekiwanie na konferencję EBC, jednakże rynki wyraźnie nie były zachwycone efektem i dolar zyskiwał względem euro do końca dnia. EBC dalej ostrożnie Jeżeli ktoś nie lubi być zaskakiwany powinien zdecydowanie zainteresować się działaniami Europejskiego Banku Centralnego. Wczoraj mimo przeciętnej inflacji w strefie euro na poziomie 5,8% nie podniesiono (ujemnych obecnie) stóp procentowych. Pojawiła się co prawda informacja o redukcji programu skupu aktywów, aczkolwiek rozciąganie wygaszania tego programu w czasie na tyle miesięcy jest mocno zastanawiające. W tle oczywiście mamy lęk przed doprowadzeniem Włochów do bankructwa. Trzeba pamiętać, że państwo, które ma obecnie rekordowe zadłużenie względem PKB ma poważne szanse nie dać sobie rady po podwyżkach stóp. Inwestorzy to widzą i wycofują się z włoskich obligacji. W ciągu trzech miesięcy rentowność włoskich obligacji, a zatem procent, którego oczekują inwestorzy za pożyczenie pieniędzy, wzrósł z 1% na 2% rocznie. Dzisiaj w kalendarzu danych makroekonomicznych brak ważnych odczytów.
od Internetowykantor
PKN - spadków ciąg dalszy - metoda WyckoffaTo moja pierwsza taka analiza powiązana z metodą Wyckoff’a dlatego za każdą uwagę będę wdzięczny. W mojej ocenie jesteśmy w Fazie D, a najbliższy cel to 63zł gdzie kurs będzie miał szansę odbić w celu przetestowania oporu na 68,7zł a jeśli ten poziom nie zostanie wybity co by zanegowało dalsze spadki to celem może być 54 i dalej nawet 40zł co by sprowadziło kurs co ceny z listopada 2020 roku Gdyby przyjąć formację RGR to wówczas zasięg korekty z tej formacji wynosiłby ok. 54zł Wykres 1. Formacja RGR Dodając do wykresu rozszerzenie Fibonacciego bazujące na trendzie (w tym przypadku spadkowym) to wówczas pierwszym poziomem może być 56zł (50% Fibo) a celem korekty byłyby okolice 45zł Wykres 2. Rozszerzenie Fibonacciego bazujące na trendzie Podsumowując poziom 54-56zł może być istotny dla całej fali korekty i tutaj warto byłoby ustawić alerty dla notowań PKN ORLEN przebicie zaś tego poziomu może sprawdzić kurs do 45-40zł co mogłoby dopiero zakończyć falę spadków.
GPW:PKNShort
od AnalizyD
3
PKN Orlen – silny lider inwestujący w redukcję emisji CO2Profil spółki Polski Koncern Naftowy Orlen S.A. (PKN) – przedstawiciel branży paliw i gazu, spółka notowana na głównym rynku GPW i wchodząca w skład indeksu WIG20. Grupa PKN Orlen jest największym polskim producentem i dystrybutorem produktów naftowych i petrochemicznych. Głównym przedmiotem działalności Grupy jest przerób ropy naftowej na produkty w postaci benzyny bezołowiowej, oleju napędowego, oleju opałowego, paliwa lotniczego, tworzyw sztucznych i wyrobów petrochemicznych. Ponadto Grupa prowadzi również poszukiwania, rozpoznawanie i wydobycie węglowodorów oraz zajmuje się dystrybucją i obrotem energią elektryczną i energią cieplną. Krajowe rafinerie należące do Grupy PKN Orlen (zlokalizowane w Płocku, Trzebini, Jedliczu) posiadają ok. 70 proc. zdolności przerobowych wszystkich polskich rafinerii. Spółka posiada także największą w Europie Centralnej sieć stacji paliw zlokalizowanych w Polsce oraz Niemczech, Czechach i na Litwie. Wykres i sytuacja techniczna Obecnie kurs PKN Orlen znajduje się po fazie mocniejszej korekty, która rozpoczęła się około miesiąca temu, a dodatkowym akceleratorem technicznym spadków było niewątpliwie uformowanie się formacji „krzyża śmierci” czyli przecięcia od góry średniej 50-sesyjnej (MA50) ze średnią 200-sesyjną (MA200). W ostatnich dniach kurs obronił wsparcie na poziomie ok. 69,20 zł, przy jednocześnie zwiększonych obrotach sesyjnych. Niemniej już próba sforsowania obecnego oporu, wynikającego z profilu wolumenu, na poziomie ok. 73,74 zł okazała się nieskuteczna, co spowodowało powrót kursu w obecne okolice 71,50 zł. Najważniejsze oscylatory wydają się jednak schłodzone, co przy ewentualnej mocniejszej stronie popytowej może oznaczać wygenerowanie sygnału kupna. Analiza wynikowa W ujęciu rocznym widać wyraźnie pewną prawidłowość okresu przed pandemicznego (2017-2019), kiedy to Grupa PKN Orlen notowała stopniowy wzrost przychodów (z ok. 95 mld zł do ponad 110 mld zł), jednak sam zysk Grupy systematycznie malał (z ponad 6,5 mld zł do ok. 4,3 mld zł). Naturalnie oznaczało to również spadek rentowności sprzedaży Grupy z prawie 7% w 2017 roku poniżej 4% na koniec 2019 roku. Następnie rok pandemiczny 2020 również wywarł swoje piętno na wynikach Grupy, zmniejszając jej roczny skonsolidowany poziom sprzedaży do nieco ponad 85 mld zł, zysk do poziomu 2,75 mld zł, a samą rentowność sprzedaży do niewiele ponad 3%. Na tym tle miniony 2021 rok okazał się przełomowy, gdyż przychody Grupy nie tylko powróciły do poziomów sprzed pandemii, lecz dodatkowo okazały się wyraźnie lepsze niż wówczas. Ubiegłoroczne cztery kwartały pozwoliły Grupie PKN Orlen osiągnąć sprzedaż w kwocie ponad 130 mld zł, przy jednoczesnym zysku ponad 10 mld zł, co oznacza rentowność sprzedaży mocno ponad 7,5%. Spoglądając na przepływy pieniężne Grupy PKN Orlen możemy dostrzec regularnie rosnące inwestycje, przy jednoczesnym solidnym poziomie obsługi zadłużenia. Oba czynniki zostały dodatkowo wsparte mocnym strumieniem pieniężnym z działalności operacyjnej. Uwiarygadnia to silną pozycję fundamentalną Grupy i jej dalsze duże zdolności nie tylko do konsekwentnego regulowania zobowiązań własnych, ale przede wszystkim świadczy o sporym potencjale inwestycyjnym. W ujęciu kwartalnym 2021 rok był niewątpliwie bardzo udany. Grupa PKN Orlen notowała wówczas bardzo dobrą dynamikę wzrostów sprzedaży kwartał do kwartału (na poziomie dwucyfrowym w każdym z trzech ostatnich kwartałów), a same przychody wzrosły zauważalnie z 24,56 mld zł (w pierwszym kwartale) do ponad 41 mld zł na koniec ostatniego kwartału minionego roku. Z kolei zysk netto Grupy wzrósł na przestrzeni czterech kwartałów poprzedniego roku z poziomu 1,85 mld zł do niespełna 3,20 mld zł, notując przy tym bardzo solidne i także dwucyfrowe poziomy dynamiki wzrostów kwartał do kwartału. Bardzo korzystnie przedstawia się również poziom zysku na akcję (wskaźnik EPS), który od początku 2021 roku bardzo mocno i regularnie wzrastał z 4,34 zł za pierwszy kwartał do 7,43 zł za ostatni kwartał ubiegłego roku. Całościowo, w ujęciu rocznym, daje to niebagatelny wzrost tego wskaźnika o ponad 268% w stosunku do poziomu za 2020 rok, co nie powinno pozostać bez wpływu na poziom tegorocznej dywidendy. Szanse i zagrożenia Spółka PKN Orlen często postrzegana jest przez pryzmat największego swojego akcjonariusza czyli Skarbu Państwa (27,5% udziału w kapitale zakładowym), co powoduje pewną ostrożność z uwagi na potencjalne uwarunkowania polityczne, mogące wpływać na codzienną działalność operacyjną tego multienergetycznego koncernu. Niemniej sama spółka cieszy się dużym zainteresowaniem ze strony licznych TFI i OFE, z których w akcjonariacie dwa znajdują się obecnie powyżej progu 5% głosów na WZA PKN Orlen, a są nimi OFE Nationale-Nederlanden oraz OFE Aviva Santander. W chwili obecnej wydaje się, że przed PKN Orlen rysuje się przynajmniej kilka bardzo istotnych szans rynkowych. Na poziomie kapitałowym należy z pewnością wymienić dwie kluczowe. Pierwszą z nich jest, prawdopodobna jeszcze w tym roku, finalizacja przejęcia PGNIG. Pozwoli to Grupie PKN Orlen znacząco umocnić swoją dotychczasową pozycję w segmencie ropy i gazu, jednak należy mieć także na uwadze, że realne aspekty biznesowe tej transakcji będą niejako pochodną warunków, które w swojej decyzji na fuzję obu podmiotów określi UOKiK. Nieco bardziej złożoną transakcją, która także otwiera przed Grupą PKN Orlen, duże prawdopodobne korzyści ekonomiczne jest trwający równolegle proces przejęcia Lotos. Szczególną uwagę opinii publicznej i aktywnych uczestników polskiej gospodarki przyciąga planowana, w ramach przedmiotowej transakcji, sprzedaż części aktywów Lotos na rzecz innych podmiotów z branży czyli polskiego Unimot, ale przede wszystkim zagranicznych koncernów – Saudi Aramco i MOL. Podnoszony jest argument o braku jakichkolwiek ekonomicznych argumentów dla tego typu działania, co znalazło stosowne odzwierciedlenie we wniosku o kontrolę warunków przejęcia Lotos przez PKN Orlen, złożonym do NIK przez Business Centre Club. Należy jednak nadmienić, że sprzedaż części aktywów Lotos jest realizacją warunków fuzji postawionych przez Komisję Europejską. Wspomniane powyżej dwa procesy kapitałowe, a w efekcie połączenie PKN Orlen z Lotos i PGNiG doprowadzi do stworzenia silnego multienergetycznego koncernu z przychodami na poziomie ok. 200 mld zł oraz łącznej kapitalizacji rynkowej na poziomie ok. 80 mld zł. Na poziomie operacyjnym Grupy PKN Orlen, jako realną szansę rynkową, należy uznać, zatwierdzoną na początku lutego, strategię wodorową Grupy do 2030 roku. Oszacowano w niej, że na realizację objętych wspomnianą strategią działań Grupa poniesie nakłady inwestycyjne rzędu 7,4 mld zł, a sam wodór stanie się znaczącym elementem inwestycyjnym w przyszłość Grupy PKN Orlen. Inwestycje zostaną dokonane na kilku obszarach, w tym m.in. mobilności (budowa ponad 100 ogólnodostępnych stacji tankowania wodoru wraz z niezbędną logistyką w Europie Środkowej) oraz rafinerii i petrochemii (budowa nowych instalacji produkcji wodoru w oparciu o elektrolizę zasilaną OZE oraz instalacje przetwarzania odpadów komunalnych w kierunku wodoru). Celem nadrzędnym jest jednak wykorzystanie inwestycji w wodór jako głównej dźwigni dekarbonizacji Grupy PKN Orlen oraz optymalnej kosztowo redukcji emisji CO2. Jako, że realizacja strategii wodorowej odbywa się w ramach realizacji większego planu czyli strategii Grupy PKN Orlen 2030 to warto nadmienić, że Grupa zakłada, że jej kluczowym obszarem rozwoju w kolejnych latach będzie energetyka oparta o odnawialne źródła energii. Efekty tej koncepcji możemy obserwować w złożonych niedawno wnioskach o przyznanie siedmiu koncesji na budowę farm wiatrowych na Bałtyku, a należy odnotować że kolejne cztery wnioski zostaną złożone niebawem. Nowy szlak biznesowy Grupy PKN Orlen, oparty o morską energetykę wiatrową, jest jednoznaczną odpowiedzią na wyzwania rynkowe i powszechne potrzeby inwestycyjne ukierunkowane na nisko i zeroemisyjne moce energetyczne. Chcąc określić potencjalne zagrożenia możemy wskazać na możliwe wystąpienie opóźnień przy trwających obecnie procesach fuzji z Lotosem i PGNiG. W pierwszym przypadku może to mieć związek z kontrolą przez NIK warunków planowanej transakcji, natomiast w drugim przypadku sporą niewiadomą w chwili obecnej są niewątpliwie kryteria, które przyjmie w swojej decyzji UOKiK. W skali makroekonomicznej na perspektywy wynikowe Grupy w dalszym ciągu wpływać będą ceny surowców, w szczególności ropy i gazu. Na potencjalny wzrost cen ropy wpłynąć mogą niskie stany magazynowe tego surowca oraz ograniczone możliwości wydobywcze w krajach OECD, jak również utrzymujące się wysokie ryzyko geopolityczne oraz wysokie ceny gazu. Jednocześnie, mająca niedawno miejsce, rządowa obniżka w zakresie akcyzy i VAT na paliwa z pewnością pozytywnie wpłynie na rynek konsumenta i będzie impulsem popytowym. Aktualna wycena Obecna wycena rynkowa spółki PKN Orlen S.A. sięga kwoty ok. 30,25 mld zł, co przekłada się choćby na bardzo korzystną wartość wskaźnika C/Z (3,00). Jednocześnie C/WK kształtuje się aktualnie na poziomie 0,60, co oznacza że spółka jest notowana na rynku giełdowym z 40% dyskontem wobec jej wartości ujętej w księgach rachunkowych. Ponadto należy zauważyć, że przy rekordowym wynikowo roku ubiegłym, PKN Orlen S.A. może zdecydować się w tym roku na wypłatę bardzo solidnej dywidendy. Nie sposób przy tym nie wspomnieć, że już zeszłoroczna dywidenda była naprawdę znacząca, a jej stopa na poziomie 4,83% ustąpiła, na tle pozostałych spółek z indeksu WIG20, jedynie tej wypłaconej przez PZU S.A. --- Zamieszczane treści mają charakter wyłącznie informacyjno-edukacyjny i są zawsze wyrazem osobistych poglądów ich autora. Nie stanowią one ani w części ani w całości "rekomendacji" w rozumieniu przepisów Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 2005 r. w sprawie informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych, lub ich emitentów (Dz.U. z 2005 r. Nr 206, poz. 1715). Autor nie ponosi jakiejkolwiek odpowiedzialności za decyzje inwestycyjne dokonywane na podstawie publikowanych treści.
GPW:PKNLong
od RelacjeRynku
2
ORLEN, RGR i linia najmniejszego oporu. T1/M1Polski Koncern Naftowy od momentu powołania Daniela Obajtka jako prezesa zarządu przeżywa spadki. Powiązanie spółki z kontrowersyjną partią nie zachęca inwestorów do udziału, a ogólnopolska akcja "nie tankuje na Orlenie" dodaje temu wszystkiemu uroku. Prawdopodobnym scenariuszem jest regres notowań do 2016. Na interwale tygodniowym widzimy pattern ramię-głowa-ramię poprzedzający ruch spadkowy, dodatkowo zamknięcie tygodniowej świecy poniżej Fib 0.618 potwierdza w jakimś stopniu spełniającą się przepowiednie. Oscylator FIREFLY powrócił do wartości określających dominacje niedźwiedzi nad bykami, tym samym świadcząc negatywny sentyment rynku. Wykres miesięczny również informuje nas o pesymizmie - RSI przeciął średnią kroczącą i kieruje się w dół. W ostatnich 4 raportach kwartalnych przewyższają tendencje pozytywne. Przez cały rok sukcesywnie rosły wyniki: przychodów ze sprzedaży, zysku netto / EBIT / akcjonariuszy jednostki dominującej. Wiadomości dot. złożenia wniosków o przyznanie 7 nowych koncesji na budowę farm wiatrowych na Bałtyku, inwestycji wodorowych 2025, przejęcia PGNiG również powinny spowodować wzrost notowań PKN . Co jest nie tak? Osoby zaznajomione z książką "Wspomnienia gracza giełdowego" lub postacią Livermore'a wiedzą o specyficznym zachowaniu zwanym "linią najmniejszego oporu". Jeżeli optymistyczne informacje mające dużą wagę odznaczają się małym, praktycznie nieodczuwalnym wzrostem oznacza to, że rynek porusza się spadkowo, najmniejsze negatywne wydarzenie/wiadomość tym samym może przyczynić się do nagłej obniżki cen. W tym przypadku jest nie inaczej. Pierwszym poziomem wsparcia w nadchodzącym spadku będzie 60.70 PLN, którego siła została w przeszłości potwierdzona konsolidacją oraz dużym wolumenem VPVR. Jeśli nie nastąpi zebranie popytu w tym miejscu, następnym wsparciem będzie Fib 0.786. DISCLAIMER (zrzeczenie się odpowiedzialności) Żadna z informacji zawartych na moim profilu Tradingview nie jest rekomendacją inwestycyjną ani poleceniem. Każdy post jest to jedynie moja osobista opinia i pogląd. Z materiałów tych korzystasz na własną odpowiedzialność. Przedstawiony materiał nie stanowi „rekomendacji" w rozumieniu ustawy z dnia 29 lipca 2005r. o obrocie instrumentami finansowymi czy Rozporządzenia Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) Nr 596/2014 z dnia 16 kwietnia 2014 r. Zawarte treści nie spełniają wymogów stawianych rekomendacjom w rozumieniu ustawy, m.in. nie zawierają konkretnej wyceny żadnego instrumentu finansowego, nie opierają się na żadnej metodzie wyceny, a także nie określają ryzyka inwestycyjnego. "Nie trzeba wierzyć w analizę techniczną, ale trzeba mieć świadomość, że inni wierzą." #tradingjam
GPW:PKNShort
od TJS_Patrykoo
7
PKN - PKN ORLEN. Niedźwiedź pokazał pazur.PKN rozrysowany jest od dawna i realizuje mój scenariusz. Odpadnięcie od płaskiego oporu i niebieskiej linii trendu brzydką tygodniową świecą, nakazuje mieć się na baczności w nadchodzącym tygodniu. Cena jeszcze zamknięta między wsparciem 73,5 zł a strefą oporu 85-82 zł. Nie będzie łatwo przedrzeć się niedźwiedziom na drugą stronę. Na przeszkodzie stoi jeszcze dzienne wsparcie na 75,82 zł. W piątek było rozliczenie kontraktów, dlatego dopiero najbliższe sesje dadzą odpowiedź, czy aktualne wsparcie to dobra okazja do wejścia w rynek, czy też lepiej poczekać na dalszy rozwój wypadków. Po poniedziałkowej sesji będzie można cos więcej powiedzieć. Dla inwestorów o większej skłonności do ryzyka jest okazja do wejścia na aktualnym, lub głównym wsparciu /73,50 zł/.
GPW:PKN
od Alladyn
PKN Orlen - Pogadajmy o korekciePKN Orlen. Już wcześniej wyglądałem korekty, niestety przeoczyłem jej nadejście w punkcie 7 i korekta nadeszła beze mnie. Do rozmyśleń skłoniła mnie jednak wczorajsza rekomendacja jednego z biur maklerskich redukuj cena docelowa 70,59. (gdzie wcześniejsza rekomendacja tego biura to 85,00) Postanowiłem sprawdzić wykres i podzielić się tym co na nim widać. Czy te 70,00 pln to koniec korekty? Jaka będzie siła obrony i czy zasadne byłoby zajęcie pozycji Short? Na te pytanie spróbuję odpowiedzieć w dzisiejszej analizie technicznej. Przede wszystkim warto zauważyć, że PKN Orlen od dołka w październiku 2020 poruszał się schematem budowy 7 punktów, 4 wzrostowych i 3 korekt. Po takim układzie standardowo powinna nastąpić korekta, co ma miejsce w tej chwili. Wolumen w ostatnim czasie jest mocno wyprzedażowy, a poziom RSI dynamicznie malał. Wsparcie utraciła średnia ma50, a kurs wybił się z kanału budowanego od października trendu. Jednocześnie warto zauważyć, że dynamika ostatniego wzeostu z punktu 6 do 7 była naprawdę imponująca. Fala była dłuższa niż pierwotnie zakładałem. Wybiła nawet opór (zielony wykrzyknik) i powędrowała aż do poziomu 84,40zł. Poziom RSI wyszedł wtedy dwukrotnie z kanału nie poddając się łatwo. Obecnie mamy do czynienia z korektą. Przewiduję że może być to korekta więcej niż jednostopniowa. Np. 1,2,3 (ABC), lub w bardziej optymistycznym przypadku konsolidacja w trendzie bocznym w okolicach owych 70pln. Wariant pierwszy czyli trzystopniowa korekta prawdopodobnie mógłby wyglądać jak zaznaczyłem zielonymi liniami. W okolicach zielonej strzałki mamy zbliżającą się kompilację sygnałów technicznych, na które z pewnością popyt odpowie. Wątpię jednak aby po takich wzrostach załatwiłoby to sprawę. Byłaby to w moim odczuciu tzw. korekta w locie. Powyżej mamy średnią ma50, która najprawdopodobniej zakręci i będzie stanowiła opór. To może być maksymalny punkt do którego będzie zmierzało odbicie korekcyjne. Dla ostatniej fali połowa wzrostu znajduje się na poziomie 72,34 zaś zniesienie 0.618 na poziomie 69,76 Jednak jeśli mielibyśmy oczekiwać korekty do punktu 3 (C) to wówczas należy się spodziewać zejścia nawet do okolic zniesienia dla całości trendu wzrostowego od października: Fibo 0.382 na poziomie 65,62 oraz 0.5 na poziomie 60.18. Jednocześnie poniżej wklejam moją starszą analizę dla spółki UNIMOT. Zobaczcie, że schemat rozegrania był bardzo podobny, jednak wystąpił wcześniej w czasie. Może być to chwilowo jakaś podpowiedź. W związku z zaistniałą sytuacją uznaję tą analizę jako SHORT. Jednak przypominam, że jest to moja prywatna opinia. Nie jest to rekomendacja inwestycyjna. Po rekomendację zapraszam do biura maklerskiego, które wyceniło spółkę na 70,59zł.
GPW:PKNShort
od jano_g
PLN ORLEN - Pomysł na nadchodzące dniPatrząc na wykres D1 i H4 można wysunąć pomysł że cena znalazła swój dołek. Według mnie cena jest na wsparciu wynoszącym 69,12 zł. Patrząc na 100 dniowy rozsnący trend cena się wyłamała dołem, co może sugerować panikę sprzedażową. Również podobną sytuację widzimy spoglądając na kanał Keltnera. Panikę potwierdza wskaźnik Williamsa. Spoglądając na KDJ widzimy że cena jest zdołowana - w dobrej cenie. Również wskaxnik money flow jest w bardzo dobrym miejscu na kupno. Myślę że warto rozważyć zakupy w w/w okolicy 69,12 zł, TP określiłbym jako: TP1 74,16 zł, TP2 78,23 zł a TP3 82,30 zł. Oczywiście jak zawsze wszystko będzie się okazywało na bieżąco i nie ma co się trzymać sztywno cen. Już osiągnięcie TP1 dałoby dobry zysk. Życie pokaże na ile będzie można liczyć ;)
GPW:PKNLong
od PanGrosz
1
PKN - PKN ORLEN. Byki w opałach.Na kresce tygodniowej widać, że pór w strefie 82-85 zł nie został wyłamany /czerwona strefa/. Można wykreślić jeszcze niebieską linię trendu, która w przyszłości da nam sygnał rosnącej siły byków, zanim ponownie będzie atak na strefę oporu. Obóz byków w nieciekawej sytuacji. Ostatnia decyzja OPEC+, a raczej jej brak i brak terminu kolejnego spotkania wywołały początkowo euforię. Rynek uwierzył, że wydobycie pozostanie na niezmienionym poziomie. Sytuacja nie wygląda jednak tak różowo. Brak porozumienia może być przyczynkiem do tego, że sygnatariusze porozumienia przestaną przestrzegać limitów, a że potrafią, to marzec 2020 jest dowodem. Ponadto nad rynkiem zawisła groźba 4 fali pandemii. Takową zgłasza już Wielka Brytania i Portugalia. Obostrzenia, ograniczenie ruchu lotniczego nie będzie sprzyjać popytowi. Rynek powinien przygotowywać się też powoli do powrotu Iranu po stronie podaży. Iran twierdzi, że porozumienie nuklearne z USA jest bliżej, niż się wydaje. W związku z powyższym podtrzymuję swoje nastawienie do PKN i nadal szukam okazji do shorta. Czekam na wyłamanie wsparcia na 73,5 zł. Na kresce dziennej widać, że krzywa ATR /czerwonozielona linia/ wzorowo prowadzi wykres ceny. Jeżeli zostanie wyłamana, będzie kolejnym sygnałem przemawiającym na korzyść mojego postrzegania rynku - short na orlenie. Na wskaźnikach widać dominującą podać. OBV mierzący kumulacyjny wolumen na świecach spadkowych/wzrostowych i TSI mierzący siłę rynku, zgodnie informują o dominacji strony podażowej. Zagranie shorta na PKN jest ryzykownym przedsięwzięciem, moja subiektywna ocena może być błędna i zajmowanie tej pozycji na tak niepewnym rynku ropy może przynieść dotkliwe straty. Odradzam to zagranie osobom niemającym doświadczenia w inwestowaniu na spadki.
GPW:PKNShort
od Alladyn
PKN Orlen: Ostrzeżenie dla nadmiernych optymistów Kurs PKN Orlen na interwale tygodniowym właśnie wybił istotny opór w rejonie 67,50-72,00 oraz zlokalizowane w pobliżu zniesienie Fibo 38,2% ostatniej głównej fali spadkowej, zainicjowanej w październiku 2017. Ponadto Byki sforsowały równość korekt (OB). Wybicie nastąpiło za pomocą bardzo ładnej świecy, a wcześniej dochodziło do prób pokonania tego oporu, które kończyły się niepowodzeniem i niekiedy mocną rejteradą popytu. To wszystko może nastrajać Byki bardzo optymistycznie. Wydaje się jednak , że warto zwrócić im uwagę, iż w stosunkowo niewielkiej odległości znajduje się kolejny opór, nawet o nieco większym znaczeniu. Otóż, przebiega on w rejonie 82,00-85,00 i jest wzmocniony górnym ograniczeniem kanału spadkowego na interwale tygodniowym oraz zniesieniem 50% Fibo wspomnianej wyżej fali spadkowej. Ponadto wcześniej w tym rejonie było wsparcie. Tak więc mamy do czynienia z klasycznym przypadkiem oporu powstałego na zasadzie zmiany biegunów.
GPW:PKN
od MentorFinansowy
2