OPEN-SOURCE SCRIPT
No Lag Supertrend
No Lag Supertrend indicator improves upon the original supertrend by incorporating calculation methods that enhance responsiveness and accuracy. Traditional supertrend indicators often suffer from lag, which can delay signals and affect trading decisions. No Lag Supertrend addresses this issue through the use of KAMA (Kaufman’s Adaptive Moving Average) and Hull ATR (Average True Range) calculations.
Goals of No Lag Supertrend:
- Lag reduction: one of the main issues with traditional supertrend indicators is their lag, which can result in delayed entry and exit signals. By integrating KAMA and Hull ATR, the no lag supertrend minimizes this delay, providing more timely signals.
- Market Noise Filtering: The combined use of KAMA and Hull ATR effectively filters out market noise, ensuring that signals are based on significant price movements rather than minor fluctuations.
- Consistency Across Different Market Conditions: The adaptive nature of KAMA and the smooth responsiveness of Hull ATR ensure that the No Lag Supertrend performs consistently across various market conditions, from trending to volatile markets.
Credits: This code is based on the TradingView supertrend but improved the ATR calculations.
Goals of No Lag Supertrend:
- Lag reduction: one of the main issues with traditional supertrend indicators is their lag, which can result in delayed entry and exit signals. By integrating KAMA and Hull ATR, the no lag supertrend minimizes this delay, providing more timely signals.
- Market Noise Filtering: The combined use of KAMA and Hull ATR effectively filters out market noise, ensuring that signals are based on significant price movements rather than minor fluctuations.
- Consistency Across Different Market Conditions: The adaptive nature of KAMA and the smooth responsiveness of Hull ATR ensure that the No Lag Supertrend performs consistently across various market conditions, from trending to volatile markets.
Credits: This code is based on the TradingView supertrend but improved the ATR calculations.
Skrypt open-source
W zgodzie z duchem TradingView twórca tego skryptu udostępnił go jako open-source, aby użytkownicy mogli przejrzeć i zweryfikować jego działanie. Ukłony dla autora. Korzystanie jest bezpłatne, jednak ponowna publikacja kodu podlega naszym Zasadom serwisu.
Wyłączenie odpowiedzialności
Informacje i publikacje nie stanowią i nie powinny być traktowane jako porady finansowe, inwestycyjne, tradingowe ani jakiekolwiek inne rekomendacje dostarczane lub zatwierdzone przez TradingView. Więcej informacji znajduje się w Warunkach użytkowania.
Skrypt open-source
W zgodzie z duchem TradingView twórca tego skryptu udostępnił go jako open-source, aby użytkownicy mogli przejrzeć i zweryfikować jego działanie. Ukłony dla autora. Korzystanie jest bezpłatne, jednak ponowna publikacja kodu podlega naszym Zasadom serwisu.
Wyłączenie odpowiedzialności
Informacje i publikacje nie stanowią i nie powinny być traktowane jako porady finansowe, inwestycyjne, tradingowe ani jakiekolwiek inne rekomendacje dostarczane lub zatwierdzone przez TradingView. Więcej informacji znajduje się w Warunkach użytkowania.