Analiza trendu złota w przyszłym tygodniu:

6 dni temu

W tym tygodniu rynek złota kontynuował silny trend wzrostowy. Napędzany wieloma pozytywnymi czynnikami, cena wzrosła przez szósty tydzień z rzędu i osiągnęła rekordowy poziom 2886,65 USD w obrocie. Główne czynniki napędowe obejmują: Wzrost popytu na bezpieczne aktywa: Globalna niepewność polityczna i gospodarcza wzrosła, szczególnie ogłoszenie przez prezydenta USA Trumpa dodatkowych taryf na Meksyk i Kanadę. Chociaż zostało to tymczasowo opóźnione o miesiąc, wysoka niepewność na rynku sprawiła, że ​​popyt inwestorów na złoto jest nadal silny. Bank centralny zwiększa zasoby złota: Ludowy Bank Chin nadal zwiększa swoje rezerwy złota. Zwiększał swoje zasoby złota przez trzy kolejne miesiące od lipca ubiegłego roku. W styczniu kupił pięć ton złota, zwiększając swoje rezerwy złota do 2285 ton. Chociaż rezerwy złota stanowią tylko 5% rezerw walutowych, ten ciągły wzrost zakupów wskazuje, że Chiny mogą nadal zwiększać udział rezerw złota w przyszłości.

Perspektywy rynkowe na przyszły tydzień
W przyszłym tygodniu rynek złota nadal będzie pod silnym wpływem globalnej sytuacji gospodarczej i politycznej. Główne obszary zainteresowania to: Dane CPI w USA: Stany Zjednoczone opublikują indeks cen konsumpcyjnych (CPI) za styczeń, który stanie się przedmiotem zainteresowania rynku w przyszłym tygodniu. Jeśli dane CPI będą silne, może to zwiększyć oczekiwania rynku co do podniesienia stóp procentowych przez Fed, co z kolei wywrze presję na ceny złota. Z drugiej strony, jeśli dane inflacyjne będą słabe, może to dodatkowo wesprzeć wzrost cen złota. Sytuacja polityczna w Waszyngtonie: Nowe posunięcia administracji Trumpa w sprawie taryf pozostają ważnym czynnikiem wpływającym na nastroje rynkowe. Chociaż Trump tymczasowo odroczył środki taryfowe wobec Meksyku i Kanady, nie oznacza to, że kwestia taryf została rozwiązana, a inwestorzy muszą uważnie śledzić rozwój sytuacji. Globalne dane ekonomiczne: Dane dotyczące zatrudnienia w strefie euro oraz dane CPI i PPI w Chinach również wpłyną na nastroje na rynkach światowych, co z kolei będzie miało wpływ na ceny złota. Ponieważ niepewność handlowa może prowadzić do dalszego wzrostu niepewności na rynkach światowych, oczekuje się, że popyt na złoto jako bezpieczne aktywa pozostanie na wysokim poziomie.

Analiza techniczna:
Z perspektywy analizy technicznej rynek złota znajduje się w krytycznym momencie. Od lutego 2025 r. czynniki takie jak globalny krajobraz gospodarczy, polityka pieniężna, ryzyko geopolityczne i poziom inflacji wspólnie kształtują trend wzrostowy złota.

Wykres tygodniowy: Linia tygodniowa w tym tygodniu odnotowała dodatnią linię z górnym cieniem, tworząc sześciodniowy korzystny układ. Obecna cena biegnie powyżej górnej ścieżki pasm Bollingera, a krótkoterminowa średnia ruchoma utrzymuje złoty krzyż i rozwija się w górę. Jest oczywiste, że będzie to sprzyjać dalszemu wzmacnianiu się byków, więc wykres tygodniowy nadal jest głównie byczy.

Wykres dzienny: Chociaż linia dzienna odnotowała wczoraj dodatnią linię, nie można zignorować długiej górnej linii cienia, ponieważ pokazuje to, że cena złota napotkała silny opór w obszarze 2886. Na szczęście wskaźniki krótkoterminowe nadal układają się w byczy wzór, krótkoterminowa średnia ruchoma rozciąga się w górę i tworzy silne wsparcie w obszarze 2848-2850. Ponadto pasma Bollingera otwierają się w górę jako całość, a złoty wzór krzyża wskaźnika MACD zapewnia wsparcie dla byków. Dlatego główna idea zajmowania długiej pozycji przy niskiej pozycji na wykresie dziennym jest nadal.

Wykres 4-godzinny: Pod wpływem wzrostu i spadku cen złota, 5-dniowa średnia ruchoma w krótkoterminowej średniej ruchomej odwróciła się w dół, co również doprowadziło do krótkoterminowego oporu na otwarciu przyszłego tygodnia. Ponadto siła byka jest oczywiście niewystarczająca, co może być odzwierciedlone w szybkim cofnięciu punktu szczytowego w pobliżu 2860. Ponadto, wzrostowy impet krótkoterminowych wskaźników nie jest silny, a wskaźnik MACD ponownie tworzy martwy krzyż w dół. Dlatego też, ogólnie rzecz biorąc, ruch wzrostowy wykresu 4-godzinowego należy traktować jako korektę punktu kulminacyjnego.

Podsumowanie
Ogólnie rzecz biorąc, rynek złota radził sobie w tym tygodniu bardzo dobrze, ustanawiając rekord, głównie dzięki popytowi na bezpieczne aktywa, słabym danym o zatrudnieniu poza rolnictwem w USA i ciągłym zapasom złota przez globalne banki centralne. Niepewność rynku pozostaje główną siłą napędową wzrostu złota. Napięcia geopolityczne i słabe oczekiwania co do światowej gospodarki skłoniły inwestorów do poszukiwania alokacji aktywów w aktywa bezpieczne, takie jak złoto. Wraz z dalszym rozwojem danych gospodarczych USA i globalnej sytuacji politycznej w przyszłym tygodniu, rynek złota stanie w obliczu nowych wyzwań i możliwości, ale wraz z ciągłym zakupem złota przez globalne banki centralne i ciągłym popytem na bezpieczne aktywa, ceny złota nadal mają duże pole do wzrostu.

Strategia operacyjna:
Ogólnie rzecz biorąc, nasz profesjonalny i doświadczony zespół analityków złota zaleca, aby krótkoterminowa operacja złota w przyszłym tygodniu polegała głównie na krótkiej sprzedaży na odbiciach, uzupełnionej długą sprzedażą na wycofaniach. Górny krótkoterminowy nacisk jest na linię oporu 2882-2887, a dolny krótkoterminowy nacisk jest na linię wsparcia 2835-2830.

Konkretna strategia działania jest następująca:

Gdy złoto odbija, krótka sprzedaż przy 2882-2887, stop loss przy 2892, cel około 2870-2860, przebicie do 2850; kontynuuj utrzymywanie, jeśli spadnie poniżej!

Gdy złoto spada, zajmij pozycję długą przy 2840-2845 i zakryj pozycje przy 2835, gdy złoto spada, stop loss przy 2830, cel 2888-2890;

5 dni temu

Zlecenie aktywne

Analiza najnowszych trendów na rynku złota:

Analiza wiadomości o złocie: Cena spot złota wzrosła powyżej 2900 USD/uncję w sesji europejskiej w poniedziałek (10 lutego), przy dziennym wzroście o 1,34%. Obawy rynku dotyczące uwag prezydenta USA Trumpa na temat taryf nadal się nasilały. Jednocześnie dane gospodarcze USA wzmocniły oczekiwania, że ​​Rezerwa Federalna utrzyma wysokie stopy procentowe. Bezpieczne i antyinflacyjne właściwości złota łącznie podniosły ceny złota. Awersja do ryzyka na rynku globalnym wzrosła, a inwestorzy obawiają się niepewności gospodarczej, która może być spowodowana polityką taryfową Trumpa. Wcześniej Trump ogłosił plany nałożenia 25% taryfy na cały import stali i aluminium i powiedział, że wdroży politykę wzajemnych taryf dla wszystkich krajów. To oświadczenie zaostrzyło obawy rynku dotyczące globalnych napięć handlowych, co skłoniło fundusze do napływu do aktywów bezpiecznych, takich jak złoto. Ponadto rynek zwraca uwagę na dane dotyczące amerykańskiego wskaźnika CPI, które zostaną opublikowane w tym tygodniu, oraz na zeznania przed Kongresem prezesa Rezerwy Federalnej Powella. Oczekuje się, że te dwa wydarzenia dostarczą dalszych wskazówek dotyczących trendu cen złota.

W tym tygodniu rynek skupi się na zeznaniach przed Kongresem prezesa Rezerwy Federalnej Powella oraz danych dotyczących amerykańskiego wskaźnika CPI za styczeń. Jeśli dane dotyczące inflacji okażą się silniejsze od oczekiwanych, wzmocni to pozycję Fed w zakresie utrzymywania wysokich stóp procentowych, wspierając tym samym dolara amerykańskiego, co może wywrzeć pewną presję na złoto w krótkim okresie. Jednak biorąc pod uwagę długoterminowy trend, obawy rynku dotyczące globalnej niepewności gospodarczej nadal istnieją, a popyt na bezpieczne złoto może się utrzymać. W krótkim okresie kluczem do zainteresowania rynku będzie utrzymanie cen złota na poziomie około 2900 USD. Jeśli uda się skutecznie przebić, obecna runda zysków może być kontynuowana.

Dlaczego złoto nadal rośnie?

Ostatni silny przełom złota jest związany głównie z makro i geopolitycznymi czynnikami awersji do ryzyka, głównie trzema czynnikami cenowymi: potencjalną presją odbicia inflacji w Stanach Zjednoczonych, zwiększonymi oczekiwaniami obniżek stóp procentowych zgodnie z neutralnym oświadczeniem Rezerwy Federalnej oraz wzrostem zasobów złota przez globalne banki centralne. W połączeniu tych trzech zmiennych cena złota nadal pozostaje silna.

1. Konflikt geopolityczny: chińsko-amerykańska wojna taryfowa powróciła, a awersja do ryzyka wzrosła!

Konflikty geopolityczne nasiliły się, chińsko-amerykańska wojna taryfowa została wznowiona, a awersja do ryzyka wzrosła. Powróciło powiedzenie „kupuj złoto w trudnych czasach”, a inwestorzy zwrócili się ku złotu w celu awersji do ryzyka, a ceny złota gwałtownie wzrosły w krótkim okresie. Na początku 2025 r. Stany Zjednoczone nałożyły cła na towary chińskie i kanadyjskie, a Chiny odpowiedziały odwetem. Tarcia handlowe zaostrzyły globalną niepewność gospodarczą. Złoto stało się „bezpieczną przystanią” dla funduszy, a wzrost popytu podniósł ceny złota.

2. Fed obniżył stopy procentowe: koszt posiadania złota został obniżony!

Oczekuje się, że Fed obniży stopy procentowe, obniżając koszt posiadania złota. Historia pokazuje, że ceny złota dobrze radzą sobie w cyklach obniżek stóp procentowych.

Jednocześnie obniżkom stóp procentowych zwykle towarzyszy wzrost podaży pieniądza, co może prowadzić do wzrostu cen i wywołać inflację. Złoto ma właściwości antyinflacyjne. Pod oczekiwaniami inflacyjnymi jego wartość inwestycyjna zostanie jeszcze bardziej uwydatniona, co podniesie ceny złota.

3. Globalne banki centralne szaleńczo kupują złoto, przy rocznym popycie wynoszącym prawie 5000 ton!

Dane Światowej Rady Złota pokazują, że w 2024 r. globalne banki centralne będą wykupywać złoto w rekordowym tempie: zakupy przekroczyły 1000 ton przez trzy kolejne lata i przyspieszyły do ​​333 ton w czwartym kwartale, przy rocznym całkowitym popycie wynoszącym 4974 ton. Popyt banku centralnego na złoto wydaje się być „nieskończony”.

Analiza techniczna złota: Dzisiaj, w poniedziałek, złoto ponownie osiągnęło rekordowy poziom. Na razie złoto przekroczyło poziom 2906. Złoto utrzymuje obecnie silny trend oscylacyjny w trendzie dziennym. Dzienna linia K nadal biegnie wzdłuż krótkoterminowej średniej kroczącej, a cena wykazuje oznaki stopniowego wychodzenia poza zakres oscylacji wysokiego poziomu. Na razie nie ma oznak szczytu w trendzie dziennym. Dzisiaj jest on niezwykle silny w cyklicznym wzroście. W tego rodzaju transakcjach opartych na czasie cena nie jest kluczowa, kluczem jest czas. Jednocześnie ten wzrost jest całkowicie wymuszonym wzorem krótkiej sprzedaży, który łatwo jest wznieść, ale trudno spaść. Nie rozważaj pomysłu krótkiej sprzedaży. Ponadto, w tym rytmie, nawet jeśli długie pozycje otwierają się nisko rano, nie ma dużego ryzyka wycofania. Kontynuuj obserwowanie drugiego wzrostu.

W 4-godzinnym trendzie poziomu złota cena wyszła poza poprzedni zakres oscylacji wysokiego poziomu. Rynki europejskie i amerykańskie zwrócą uwagę na to, czy istnieje drugi trend podnoszący po potwierdzeniu cofnięcia. W krótkoterminowym trendzie zwróć uwagę na wsparcie w okolicach 2880 poniżej. W godzinowym trendzie poziomu linia K zasadniczo utrzymuje trend wzrostowy wzdłuż krótkoterminowej średniej kroczącej i zasadniczo nie ma cofnięcia w ciągu dnia. Jeśli chcesz shortować, musisz przynajmniej poczekać, aż pojawią się krótkoterminowe oznaki szczytu w trendzie cyklu małego poziomu i zwrócić uwagę na krótkoterminowe korekty. Ogólnie rzecz biorąc, nasz profesjonalny i starszy zespół analityków złota zaleca, aby krótkoterminowa operacja złota dzisiaj opierała się głównie na callbackach i krótkich odbiciach. Krótkoterminowe skupienie na górnym oporze 2915-2920 i krótkoterminowe skupienie na dolnym wsparciu 2885-2880.

Pomysły na operacje na złocie:
Złoto spada do 2878-2880 i zajmuje pozycję długą, stop loss 2873, cel 2905-2910;

5 dni temu

Transakcja zamknięta: osiągnięto wyznaczony cel

Analiza najnowszego trendu na rynku złota:

W 4-godzinnym trendzie złota cena wyszła z poprzedniego szczytu i zmiennego zakresu. Na rynku europejskim i amerykańskim zwrócimy uwagę na to, czy po potwierdzeniu cofnięcia występuje drugi trend wzrostowy. W trendzie krótkoterminowym zwrócimy uwagę na wsparcie w okolicach 2890 poniżej. Na poziomie godzinowym linia K zasadniczo utrzymuje trend wzrostowy wzdłuż krótkoterminowej średniej kroczącej i zasadniczo nie ma żadnego odbicia w ciągu dnia. Jeśli chcesz zająć pozycję krótką w krótkim okresie, musisz przynajmniej poczekać, aż pojawią się oznaki krótkoterminowego szczytu w trendzie cyklu na małym poziomie i zwrócić uwagę na krótkoterminowe korekty. Podsumowując, dzisiejsza krótkoterminowa operacja złota opiera się na zespole profesjonalnych i starszych analityków złota, którzy zalecają głównie kupowanie podczas wycofań, uzupełnione o krótką sprzedaż podczas odbić. Górny krótkoterminowy nacisk jest na opór pierwszej linii 2920-2925, a dolny krótkoterminowy nacisk jest na wsparcie pierwszej linii 2890-2885.

Dzisiejsza strategia handlowa złotem:
Propozycja operacji 1: Idź na długo, gdy złoto cofnie się do około 2887-85, ze stratą 2878, a celem jest 2900. Kontynuuj utrzymywanie pozycji przełomowej i szukaj 2920!

Propozycja operacji 2: Spróbuj sprzedać złoto na krótko przy 2908-2910 (jedna piąta funduszy wchodzi na rynek). Jeśli złoto przebije 2920, pokryj jedną piątą pozycji, stop loss przy 2925, cel 2900-2890, kontynuuj utrzymywanie, jeśli przebije