Rozpocznij

Analiza fundamentalna

Logintrade w Q4'25 z przychodami 2,44 mln i zyskiem 540 tys. złLogintrade w IV kw. 2025 ze wzrostem przychodów o 19% do 2,44 mln zł oraz zysku netto o 101% do 540 tys. zł Logintrade S.A. - spółka technologiczna z rynku NewConnect - odnotowała w ostatnim kwartale ubiegłego roku przychody netto ze sprzedaży na poziomie 2.441.212,62 zł wobec 2.049.500,12 zł rok wcześniej, co oznacza wzrost o 19% w ujęciu rok do roku. Jednocześnie zysk netto wyniósł 540.285,84 zł wobec 268.390,99 zł w analogicznym czasie poprzedniego roku, notując dynamiczny wzrost o 101% r/r. W raportowanym okresie spółka wykazała zysk ze sprzedaży w kwocie 625.366,21 zł, wyższy o 281% r/r, co przełożyło się na skok rentowności sprzedaży do 26% z 8% rok wcześniej. Bardzo dobrą kondycję finansową firmy podkreśla poziom wygenerowanej gotówki netto - wyższy o przeszło 180% rok do roku. Narastająco w ujęciu czterech kwartałów 2025 r. spółka Logintrade odnotowała przychody netto ze sprzedaży 8,9 mln zł, oznaczające wzrost o 11% r/r, z kolei zysk netto wyniósł 2,4 mln zł i był wyższy o imponujące 300% r/r. Poziom rocznych powtarzalnych przychodów subskrypcyjnych (ARR) ukształtował się na poziomie 7,9 mln zł, rosnąc o 9% r/r. Zysk operacyjny EBIT wyniósł 1,5 mln zł, przebijając porównywalny okres o 104%. Spółka Logintrade zakładała w swojej prognozie finansowej na 2025 rok przychody netto ze sprzedaży 8,5 mln zł oraz zysk netto 1,6 mln zł. Narastające wyniki za cztery kwartały ubiegłego roku oznaczają zatem przebicie prognoz wynikowych odpowiednio o 5% i mocne 50%. „Czwarty kwartał 2025 roku był dla Grupy Logintrade okresem stabilnego wzrostu i konsekwentnej realizacji strategii AI-first. Budujemy pozycję wiodącego dostawcy rozwiązań SaaS oraz automatyzacji procesów zakupowych w Polsce, rozwijając jednocześnie potencjał technologiczny całej Grupy. W minionym kwartale osiągnęliśmy narastająco przychody Grupy na poziomie 10,6 mln zł oraz zysk netto 1 mln zł, utrzymując dodatni cash flow i wysoki poziom płynności finansowej” - podkreśla realizację strategii AI-first i bardzo udany wynikowo poprzedni rok Zarząd Logintrade S.A. „Równolegle rozwijaliśmy nasze kluczowe produkty: Logintrade V3, Zingflow, Public24.ai, integrując w nich zaawansowane rozwiązania oparte o AI. W kolejnych kwartałach skoncentrujemy się na dalszym rozwoju produktów, zwiększaniu przychodów z subskrypcji oraz wzmacnianiu synergii pomiędzy spółkami w Grupie Logintrade. Naszym celem pozostaje konsekwentne budowanie wartości dla akcjonariuszy poprzez rozwój innowacyjnych technologii w modelu SaaS” - uzupełnia o kwestie operacyjne i perspektywy na kolejne kwartały. Jak podkreślono w raporcie kwartalnym powtarzalne przychody subskrypcyjne (ARR) stanowią w tym momencie 94% przychodów Grupy Logintrade, potwierdzając efektywność i stabilność przyjętego modelu biznesowego. Zaakcentowano przy tym, że takie podejście tworzy solidną podstawę do dalszych inwestycji w technologie AI, automatyzację i ekspansję rynkową, a jednocześnie zapewnia inwestorom bezpieczny i skalowalny profil wzrostu. „Obecnie 25% kosztów stanowią inwestycje. Wzrost inwestycji w ostatnich latach w rozwój produktów opartych o AI oraz uruchomienie nowych linii biznesowych stanowią kluczowy motor wzrostu przychodów, marż i wartości rynkowej Grupy Logintrade. Rozbudowa oferty o skalowalne rozwiązania SaaS oraz platformy wykorzystujące automatyzację i dane w czasie rzeczywistym umożliwią zwiększenie dynamiki sprzedaży do 25-30% r/r, przy jednoczesnej poprawie rentowności operacyjnej” - zwrócono uwagę na wpływ strategicznych inwestycji na rozwój Grupy Logintrade. Grupa Logintrade konsekwentnie realizuje strategię AI-first, a nowe produkty AI oparte o architekturę chmurową mogą pozwolić Grupie na ekspansję międzynarodową bez proporcjonalnego wzrostu kosztów oraz z istotnym efektem dźwigni operacyjnej. Spółka planuje wykorzystując szansę, jaką daje globalna rewolucja AI, dostrzegając „okno możliwości” w horyzoncie czasu 2-3 lat. Osiągnięcie celów pozwoli zbudować trwałą przewagę technologiczną, znacząco zwiększyć skalę działalności i dostarczyć akcjonariuszom wymierny wzrost wartości kapitałowej. --- Logintrade S.A. jest spółka publiczną, której akcje notowane są na rynku alternatywnym NewConnect, prowadzonym przez Giełdę Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. (ticker: LGT). Logintrade S.A. jest nowoczesną spółką technologiczną, działającą na rynku sourcingu i e-procurement, której flagowy produkt - platforma zakupowa Logintrade - skutecznie optymalizuje procesy biznesowe w przedsiębiorstwach oraz administracji publicznej w obszarze zakupów i przetargów korporacyjnych. W ramach Grupy Kapitałowej Logintrade dostarczane są produkty w modelu SaaS, stale rozwijane w kierunku wykorzystania AI, natomiast u podstaw projektowania leży innowacyjność, unikalność, zaawansowane i nowoczesne technologie IT/AI/AI Agents oraz know-how zakupowe. Ze względu na uniwersalność produktową celem Grupy Logintrade jest skalowalność biznesu, dywersyfikacja produktowa w ramach poszczególnych segmentów rynku oraz ekspansja geograficzna na rynki zagraniczne.
NEWCONNECT:LGTLong
od RelacjeRynku
Obligacje USA jednak rozchwytywane przez inwestorówOstatnia narracja dotycząca amerykańskich obligacji zdawała się wskazywać, że nikt właściwie nie chce ich kupować. To jednak nie do końca prawda. O ile sektor rządowy i oficjalny rzeczywiście redukował portfele papierów USA, o tyle sektor prywatny nie miał problemów z ich zakupem, co potwierdza raport TBAC z początku lutego. W efekcie dług USA ma się dobrze, a ostatnio nawet coraz lepiej. Obecnie, oprócz danych makro z USA, rynek może wspierać również to, co wydarzy się z saldem konta TGA. Wraz z wypłatami zwrotów podatków w USA od 17.02 saldo TGA może zacząć się obniżać. Dotychczasowa historia wskazuje, że spadek salda TGA zazwyczaj w pewnym stopniu pokrywał się ze spadkiem rentowności obligacji. Jeśli podobnie będzie i tym razem (historia nigdy nie jest gwarantem przyszłych zdarzeń), rentowność 10-latek może spaść jeszcze niżej. Sytuacja TGA zmieni się dopiero po 15.04, gdy na konto zaczną wpływać należności z tytułu podatków. ___ Kontrakty CFD są złożonymi instrumentami i wiążą się z dużym ryzykiem szybkiej utraty środków pieniężnych z powodu dźwigni finansowej. 70% rachunków inwestorów detalicznych odnotowuje straty pieniężne w wyniku handlu kontraktami CFD. Zastanów się, czy rozumiesz, jak działają kontrakty CFD i czy możesz pozwolić sobie na wysokie ryzyko utraty twoich pieniędzy CMC Markets świadczy usługi na zasadzie wyłącznie realizacji zleceń (execution only). Prezentowany materiał (niezależnie od tego, czy zawiera jakiekolwiek opinie) ma charakter informacyjny i nie uwzględnia osobistych okoliczności ani celów. Żadna informacja w tym materiale nie jest, ani nie powinna być uważana, za poradę finansową, inwestycyjną lub inną poradę, na której należy polegać przy podejmowaniu decyzji. Żadna z opinii wyrażonych w materiale nie stanowi rekomendacji CMC Markets lub autora materiału, że jakakolwiek inwestycja, instrument, strategia transakcyjna lub inwestycyjna, jest odpowiednia dla konkretnej osoby. Materiał nie został przygotowany zgodnie z wymogami prawnymi zapewniającymi niezależność badań inwestycyjnych. CMC Markets nie podlega żadnym zakazom w zakresie rozpowszechniania tego materiału, jednak nie wykorzystuje zawartych w nim informacji przed jego publikacją.
TVC:US10Y
od CMC Markets
XAUUSD (H1) – Tygodniowa prognoza | GeopolitykaXAUUSD (H1) – Tygodniowa prognoza | Geopolityka znowu w centrum uwagi Złoto otwiera tydzień trzymając się powyżej krótkoterminowego wsparcia po ostrym spadku i odbiciu w ubiegłym tygodniu. Cena obecnie rotuje poniżej strefy podaży 5,100, podczas gdy ryzyko geopolityczne wraca do narracji. Twarda postawa Netanjahu wobec irańskiej infrastruktury nuklearnej oraz widoczna napięcie przed rozmowami USA-Iran zwiększają niepewność. Historycznie, kiedy premiums ryzyka geopolitycznego rosną, złoto przyciąga defensywne przepływy — zwłaszcza gdy cena jest technicznie umiejscowiona w pobliżu stref płynności. Teraz struktura i makro są w zgodzie w punkcie decyzyjnym. Struktura techniczna (H1) Główna strefa podaży: 5,080 – 5,105 Aktualna cena rotująca wokół: 4,980 – 5,000 Wsparcie intraday: 4,930 – 4,950 Popyt z wyższej ramy czasowej: 4,658 – 4,685 Po przełamaniu minimów w pobliżu 4,900, cena odzyskała 5,000, ale nie zdołała przełamać 5,100. To sygnalizuje niewykonane zadania po obu stronach płynności. Rynek się kompresuje — a kompresja prowadzi do ekspansji. Tygodniowe scenariusze Scenariusz A – Wypłukanie płynności powyżej 5,100 (Ekspansja bycza) Jeśli cena zaakceptuje poziom powyżej 5,105, zlecenia stop powyżej maksymalnych zakresów staną się paliwem. Kontynuacja w górę w kierunku 5,150+ staje się prawdopodobna. Nagłówki geopolityczne mogą przyspieszyć ten ruch. Scenariusz B – Odrzucenie z podaży (Korekta w dół) Niepowodzenie w odzyskaniu 5,100, po którym występuje osłabienie poniżej 4,980 otwiera retracement w kierunku: 4,930 płynności 4,850 wsparcie pośrednie 4,680 popyt z wyższej ramy czasowej To byłaby korekta techniczna, niekoniecznie makro-besposobna. Perspektywa przepływów Płynność ze strony sprzedaży została wyczyszczona w ubiegłym tygodniu. Teraz płynność po stronie kupującej powyżej 5,100 pozostaje niezmieniona. Rynki rzadko zostawiają równe maksima niewytestowane na długo. Następny tydzień prawdopodobnie będzie tygodniem płynności — a nie tygodniem bocznym. Mentalność wykonawcza Obserwuj reakcję przy 5,080–5,105. Powyżej → ekspansja. Odrzucenie → najpierw rotacja, potem ponowna ocena. Handluj poziomem. Niech struktura potwierdzi.
OANDA:XAUUSDLong
od LA_Trader_Fx
Centurion Finance ASI z ponad 0,5 mln zł zysku netto w IV kw.25'Centurion Finance ASI z ponad 0,5 mln zł zysku netto w IV kw. 2025 Centurion Finance ASI - alternatywna spółka inwestycyjna z rynku NewConnect - odnotowała w czwartym kwartale ubiegłego roku zysk z tytułu rozchodu aktywów finansowych, czyli wynik sprzedaży akcji i udziałów, w wysokości 114.332,12 zł oraz zysk netto w wysokości 514.359,44 zł. Narastająco w ujęciu całego 2025 roku było to odpowiednio 1.900.544,00 zł i 1.851.414,67 zł. Na poziomie bilansowym zwraca uwagę bardzo znaczący wzrost wartości akcji i udziałów w podmiotach zewnętrznych, które na przestrzeni ostatniego roku podwoiły swoją wartość i wyniosły 10.970.269,83 zł. Wysoką efektywność zarządzania własnym kapitałem obrotowym potwierdzają mocne przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej, które za raportowany okres osiągnęły poziom 3.606.419,49 zł. Na poziomie operacyjnym w ostatnim kwartale poprzedniego roku Centurion Finance ASI koncentrował się niezmiennie na konsekwentnej realizacji strategii inwestycyjnej, której główny obszar dotyczy szeroko rozumianego sektora militarnego i obronności oraz nowoczesnych technologii. W połowie października 2025 roku zawarto dwie warunkowe umowy sprzedaży udziałów, na mocy których Centurion Finance ASI miało przejąć część udziałów w Polskiej Fabryce Amunicji Sp. z o.o., czyli podmiocie działającemu w sektorze obronnym i zbrojeniowym, a wartość inwestycji ustalono na 3,1 mln zł. Transakcja ostatecznie nie doszła do skutku, m.in. ze względu na brak spełnienia kluczowych wymogów formalnych po stronie sprzedającego udziały. W ostatnim dniu października ubiegłego roku Centurion Finance ASI sfinalizował bardzo istotne nabycie pakietu 12,42% udziałów w katowickiej spółce technologicznej SimKol S.A., dostarczającej zaawansowane symulatory i oprogramowanie szkoleniowe, głównie z myślą o perspektywicznym polskim sektorze kolejowym. Cena transakcyjna wyniosła 3,8 mln zł. Jak podkreślono w komentarzu operacyjnym Centurion Finance ASI dostrzega duży potencjał inwestycji, szczególnie w kontekście decyzji Zarządu spółki portfelowej o rozszerzeniu oferty o symulatory dronów i ich serwis, a także produkcję zaawansowanego oprogramowania do treningu operatorów urządzeń dronowych, mających zastosowanie zarówno cywilne, jak i militarne. „Podejmowane działania wzmacniają pozycję SimKol na rynku nowoczesnych technologii szkoleniowych i stwarzają szansę na dalszy wzrost wartości dla akcjonariuszy. Zakup akcji SimKol przez Emitenta to także sygnał dla inwestorów o rosnącym zainteresowaniu rynkiem symulatorów i wspierających go rozwiązań technologicznych oraz o potencjale generowania ponadprzeciętnych wyników finansowych w przyszłości” - zaakcentowano wyraźne oczekiwania inwestycyjne wobec spółki technologicznej. W styczniu tego roku Centurion Finance ASI powołał do życia spółkę zależną Centurion Robotics sp. z o.o. z myślą o dystrybucji zaawansowanych robotów użytkowych typu humanoidalnego, przeznaczonych głównie dla sektora opieki zdrowotnej i medycznej, w tym domów opieki i szpitali. Na dalszym etapie spółka planuje również dystrybucję robotów na potrzeby rynku militarno-obronnego. Koncepcja biznesowa spółki dystrybucyjnej przewiduje budowę sieci sprzedaży, wsparcie techniczne oraz integrację robotów z infrastrukturą klientów. W efekcie przełoży się to na rozwój nowoczesnej robotyki usługowej w Polsce i regionie. W ostatnim czasie Centurion Robotics sp. z o.o. zawarł umowę, na mocy której został przedstawicielem na terytorium Polski Aeolus Robotics Taiwan Company Limited, czyli tajwańskiego producenta robotów usługowych w zakresie sprzedaży, wdrażania oraz obsługi rozwiązań opartych o roboty autonomiczne. Jak ponadto wskazuje Centurion Finance ASI w komentarzu operacyjnym do raportu kwartalnego podjęto decyzję o otwarciu rachunków inwestycyjnych w obszarze kryptoaktywów na trzech wiodących światowych platformach, z których na ten moment jeden jest już aktywny. Jest to naturalny wynik rozszerzenia, jeszcze we wrześniu poprzedniego roku, polityki oraz strategii inwestycyjnej spółki o kryptoaktywa, w tym tokeny i inne instrumenty finansowe oparte o technologię blockchain. Na chwilę obecną spółka nie dokonała wciąż zasilenia rachunku, co jest pochodną oceny rynku i przeprowadzonych analiz. --- Centurion Finance ASI jest alternatywną spółką inwestycyjną, wpisaną przez KNF na listę zarządzających ASI, której akcje notowane są na rynku alternatywnym NewConnect Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. (ticker: CTF). Głównym obszarem zainteresowania Centurion Finance ASI jest szeroko rozumiany obszar nowoczesnych technologii oraz sektor militarny i obronny. Pod koniec sierpnia 2025 r. rozszerzono zakres dopuszczalnych inwestycji o rynek kryptoaktywów, po tym jak KNF nie zgłosiła uwag do Polityki oraz Strategii Inwestycyjnej Emitenta uwzględniających rozszerzenie dotychczasowych celów inwestycyjnych. Uzyskano w ten sposób dywersyfikację portfela inwestycyjnego oraz udział w dynamicznie rosnącym rynku kryptoaktywów.
NEWCONNECT:CTFLong
od RelacjeRynku
XAUUSD (H1) – Tygodniowy przegląd | PłynnośćXAUUSD (H1) – Tygodniowy Przegląd | Odbudowa Płynności Przed Ekspansją Złoto mocno odzyskało po ostrym spadku do 4,900 i obecnie wraca w kierunku górnego zakresu. Obecna struktura pokazuje klasyczną fazę odbudowy płynności po ruchu stop – a w przyszłym tygodniu prawdopodobnie zdecyduje, czy to stanie się kontynuacją, czy dystrybucją. Przegląd Struktury (H1) Silna reakcja na popyt 4,900 – 4,880. Cena odzyskała poziom 0.5 Fibonacciego / 5,000 psychologiczny. Obecnie notowana tuż poniżej strefy podażowej 5,060 – 5,090. Poprzednie równoczesne maksima pozostają nienaruszone powyżej. Impuls jest konstruktywny, ale cena zbliża się teraz do strefy decyzyjnej. Kluczowe Poziomy Do Obserwacji W Przyszłym Tygodniu Natychmiastowy Opór / Podaż 5,060 – 5,090 (wysoki zakres / strefa dystrybucji) Cel Wybicia 5,120 – 5,150 (płynność powyżej maksimów) Wsparcie Środkowe 5,000 – 4,980 (strefa odwrócenia) Główny Popyt 4,900 – 4,880 4,780 – 4,750 (głęboka kieszeń płynności) Scenariusze Tygodniowe Scenariusz A – Kontynuacja Wybicia (Bycze Nastroje Przy Utrzymaniu 5,000) Jeśli cena zaakceptuje poziom powyżej 5,060 i utrzyma się powyżej 5,000 przy cofnięciach, wzrostowa płynność stanie się magnesem. Ekspansja w kierunku 5,120+ jest prawdopodobna, gdy zostaną przełamane równoczesne maksima. Scenariusz B – Odrzucenie Od Podaży (Obrót W Dół) Niepowodzenie w utrzymaniu powyżej 5,060, a następnie silne odrzucenie może wysłać cenę z powrotem w kierunku 5,000, a być może nawet do płynności 4,900. Czysta strata 4,900 otwiera głębszą zniżkę do 4,780. Kontekst i Dynamika Ostatni spadek wydaje się oczyścił płynność po stronie sprzedaży. Teraz cena odbudowuje strukturę pod oporem. To nie jest przypadkowy ruch – to pozycjonowanie. W przyszłym tygodniu prawdopodobnie będzie tygodniem ekspansji. Kompresja poniżej maksimów zazwyczaj nie trwa długo. Mentalność wykonawcza: Pozwól cenie potwierdzić na 5,060–5,090. Reaguj na ruch, nie przewiduj. Struktura najpierw. Emocje na końcu.
OANDA:XAUUSDLong
od LA_Trader_Fx
Tecnovatica S.A. przyjęła perspektywę rozwojową na lata 2026-31Tecnovatica S.A. przyjęła perspektywę rozwojową na lata 2026-2031. Powstanie pierwszy pełny ekosystem wczesnej edukacji i rozwoju na polskim rynku kapitałowym. Tecnovatica S.A. - spółka publiczna notowana na rynku NewConnect - przyjęła perspektywę rozwojową Grupy Kapitałowej na lata 2026-2031. Zakłada ona budowę przejrzystej i zintegrowanej struktury holdingowej, opartej o rentowny i rozwijany nieprzerwalnie od 30 lat biznes w modelu edukacji niepublicznej, w której spółka Tecnovatica pełnić będzie rolę „spółki matki” i Centrum Usług Wspólnych dla spółek operacyjnych oraz właściciela kluczowych aktywów trwałych. Działalność edukacyjna, związana z prowadzeniem prywatnych placówek edukacyjnych na poziomie wychowania przedszkolnego, szkoły podstawowej oraz liceum wspierana będzie przez usługi komplementarne - zajęcia dodatkowe, sportowo-rekreacyjne oraz opiekę psychologiczno-pedagogiczną. Model ten już teraz generuje stabilnie rosnące i powtarzalne przychody i będzie stanowił core biznesowy Grupy oraz fundament pod jej długoterminowy rozwój. „Chcemy stworzyć jeden z wiodących holdingów edukacyjno-usługowych w Polsce, który wyróżni się wysoką jakością usług edukacyjnych i terapeutycznych w odpowiedzi na realne potrzeby społeczne. Potencjał wzrostu widzimy przede wszystkim w skalowalności istniejącego i sprawdzonego modelu biznesowego, opartego na powtarzalnych przepływach pieniężnych i własnej infrastrukturze. Będziemy dążyli do połączenia stabilności z selektywną ekspansją w obszarach wzrostowych oraz konsolidacją rynku. Obecność spółki Tecnovatica na rynku kapitałowym oznacza pełną transparentność, którą zamierzamy wykorzystać jako narzędzie finansowania wzrostu oraz standaryzacji struktury Grupy” - komentuje kierunek rozwoju Grupy Tecnovatica Dominik Staroń, Prezes Zarządu Tecnovatica S.A. Strategię Grupy oparto o cztery kluczowe filary, z których pierwszym i najważniejszym jest edukacja niepubliczna, otwarta na specjalne potrzeby edukacyjne dzieci i młodzieży oraz efektywne wykorzystanie najnowszych technologii, w szczególności narzędzi AI. W tym zakresie funkcjonować będzie kilka segmentów operacyjnych. Będzie to przedszkole stacjonarne, przedszkole terapeutyczne, stacjonarna szkoła podstawowa, licząca obecnie 160 uczniów oraz szkoła niestacjonarna w formule nauczania domowego, obejmująca prawie 200 uczniów z Polski i zagranicy. Istotnym elementem filaru edukacyjnego, dywersyfikującym portfolio usługowe, jest organizacja sportu i rekreacji dla klientów wewnętrznych i zewnętrznych. W ramach pierwszego filaru Grupa pełnić będzie także rolę operatora obiektów sportowych oraz organizatora turystyki poprzez licencjonowane biuro podróży, co umożliwi dalszą monetyzację bazy klientów oraz posiadanej infrastruktury edukacyjnej. Tak skonstruowany model zakłada dalsze skalowanie poprzez replikację sprawdzonego schematu operacyjnego w kolejnych lokalizacjach w Polsce. W efekcie przełoży się na proporcjonalny wzrost przychodów i zysków, przy jednoczesnym utrzymaniu centralizacji procesów zarządczych i administracyjnych w spółce holdingowej Tecnovatica. Kolejne filary strategii to poradnie psychologiczno-pedagogiczne i terapeutyczne, rozwijane jako naturalne rozszerzenie działalności edukacyjnej, nowoczesne media i autorskie treści edukacyjne oraz usługi dla seniorów, wynikające z trendów demograficznych i stanowiące długoterminowy kierunek dywersyfikacji Grupy. Każdy z tych segmentów działalności rozwijany będzie jako uzupełnienie trzonu biznesowego, w oparciu o synergie biznesowe z podstawową działalnością edukacyjną. Model operacyjny spółki Tecnovatica zakłada zakup i rozwój kluczowych obiektów infrastrukturalnych, w szczególności placówek edukacyjnych, obiektów sportowych oraz poradni, a następnie udostępnianie ich spółkom operacyjnym oraz komercyjnie podmiotom trzecim na podstawie długoterminowych umów najmu. Zapewni to spółce holdingowej dodatkowe, stabilne i przewidywalne wpływy z tytułu czynszów, które w połączniu z przychodami z kluczowego filaru edukacyjnego, obejmującego czesne, dotacje i usługi dodatkowe oraz opłaty za usługi centralne stworzą solidną bazę do wzrostu oraz umożliwią budowę wartości poszczególnych aktywów w czasie. Grupa Tecnovatica jasno zdefiniowała cele strategiczne na lata 2026-2031. Strategia zakłada równoległą realizację celów rynkowych, finansowych oraz giełdowych, przy zachowaniu nadrzędnego celu, jakim jest długoterminowa budowa stabilnej i skalowalnej wartości dla akcjonariuszy. Tecnovatica planuje selektywną ekspansję geograficzną na terenie Polski z wykorzystaniem sprawdzonego modelu edukacyjnego oraz zachowaniem jednolitych standardów jakości i organizacji. Grupa zakłada stopniowe zwiększanie skali działalności poprzez rozwój sieci placówek edukacyjnych oraz poradni psychologiczno-pedagogicznych w największych aglomeracjach miejskich oraz wybranych miastach średniej wielkości, tworząc struktury własne od podstaw lub na ścieżce akwizycji i integracji istniejących podmiotów. Celem finansowym Grupy jest stopniowe zwiększanie udziału własnych nieruchomości operacyjnych w strukturze aktywów, w szczególności w obszarze infrastruktury edukacyjnej i terapeutycznej, jako elementu stabilizującego działalność oraz budującego długoterminową wartość bilansową. Rozwój w tym zakresie oparty będzie o zrównoważone wykorzystanie kapitału własnego, finansowania dłużnego oraz reinwestowanych nadwyżek finansowych, przy ograniczaniu ryzyk nadmiernego zadłużenia i koncentracji źródeł finansowania. Grupa wyraźnie akcentuje kluczową rolę rynku kapitałowego, związanego z obecnością spółki Tecnovatica w alternatywnym systemie obrotu NewConnect, co – w jej przekonaniu - stanowi prawdziwy akcelerator realizacji rozwoju Grupy. Narzędzie to umożliwia optymalne finansowanie inwestycji - w szczególności nieruchomości operacyjnych - oraz budowę efektywnej i skutecznej w działaniu struktury właścicielskiej. Strategia zakłada budowę fundamentów umożliwiających w przyszłości realizację kolejnych emisji, konsolidację podmiotów w ramach Grupy oraz ewentualne przejście na rynek regulowany przy sprzyjających warunkach rynkowych i operacyjnych. Pierwszy etap realizacji strategii, w horyzoncie czasowym do 30 czerwca tego roku, przewiduje koncentrację na wzmocnieniu fundamentów Grupy Tecnovatica w obszarze edukacji oraz usług psychologiczno-terapeutycznych. W tym celu planowana jest akwizycja w struktury Grupy spółki operacyjnej w postaci istniejącego podmiotu, o uznanej marce i renomie, którego sprawdzony model biznesowy będzie w przyszłości replikowany w kolejnych lokalizacjach w Polsce. Transakcja zostanie sfinansowana poprzez emisję aportową. W efekcie nastąpi konsolidacja know-how operacyjnego, procesów oraz doświadczeń zarządczych w ramach tworzonej właśnie Grupy Kapitałowej. Planowana wartość inwestycji wyniesie od 6 do 10 mln zł i zależeć będzie finalnie od wielkości nabywanego udziału. Równolegle do procesu emisji aportowej planowane są działania ukierunkowane na pozyskanie podmiotu z sektora nowoczesnych mediów, którego kompetencje i zasoby, w tym realne zaplecze operacyjne, umożliwią rozpoczęcie działalności operacyjnej na polu treści edukacyjnych, przyśpieszając tym samym uruchomienie fazy pilotażowej projektów kontentowych. Cel ten zostanie zrealizowany poprzez zakup istniejącego podmiotu, z ugruntowanym portfolio produktowym i perspektywą istotnego przyspieszenia rozwoju także w nowych obszarach związanych z transmisją zdarzeń o charakterze biznesowym. Planowana wartość inwestycji wyniesie ok. 0,5 mln zł. Potencjał przejmowanego podmiotu Tecnovatica zaprezentować będzie chciała przy okazji konferencji wynikowej poświęconej rezultatom spółki w 2025 roku i planom rozwoju na kolejne lata, która planowana jest na koniec marca br. Na drugie półrocze i kolejny rok przewidziano konsolidację infrastruktury i stabilizację operacyjną. Priorytetem będzie przejęcie oraz konsolidacja kluczowych nieruchomości wykorzystywanych przez spółki operacyjne, co pozwoli na stabilizację działalności oraz ograniczenie ryzyk infrastrukturalnych. Łączna wartość planowanych na tym etapie inwestycji wyniesie ok. 14 mln zł. Na lata 2027-2031 zaplanowano stopniowe skalowanie działalności operacyjnej Grupy w oparciu o wzmocnione fundamenty kompetencyjne i infrastrukturalne, w którym nadrzędnym celem będzie rozwój sieci placówek edukacyjnych oraz replikacja sprawdzonych modeli w kolejnych lokalizacjach w Polsce. Strategia w obecnym kształcie finalizowana będzie w latach 2029-2031 i obejmie działania o charakterze długoterminowym, ukierunkowane na dywersyfikację źródeł przychodów oraz równoważenie struktury Grupy w perspektywie demograficznej i rynkowej. W tym okresie przewidywany jest rozwój oferty usług dla seniorów, w tym projektów z obszaru aktywizacji, edukacji oraz wsparcia psychologicznego, a także - w dalszej perspektywie - rozważanie realizacji bardziej kapitałochłonnych projektów, takich jak kameralne domy seniora. Równolegle możliwe będzie dalsze skalowanie wybranych projektów cyfrowych w przypadku potwierdzenia ich zasadności biznesowej. Jak podkreślono w perspektywie rozwojowej Grupy Tecnovatica zaprezentowana roadmapa oparta jest na zasadzie etapowania inwestycji, konsolidacji sprawdzonych modeli biznesowych oraz zachowania dyscypliny finansowej. Tempo realizacji poszczególnych etapów może być elastycznie dostosowywane do warunków rynkowych, dostępności finansowania oraz wyników operacyjnych Grupy. --- Tecnovatica S.A. jest spółką publiczną, której akcje notowane są na rynku alternatywnym NewConnect Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. (ticker: TEC).
NEWCONNECT:TECLong
od RelacjeRynku
Rentowność polskich obligacji 10Y może spaść poniżej 5%Pomimo spadku stóp procentowych w Polsce i ich możliwego dalszego obniżania w kierunku 3,5-3,25%, rentowność 10Y obligacji pozostaje na relatywnie wysokim poziomie. Jak to możliwe? Choć nominalnie rentowność obligacji spada do poziomu 5%, to względem stopy referencyjnej jest nadal o punkt procentowy wyższa i w ostatnim czasie wręcz ta różnica się powiększała. Stąd być może polski rynek długu przyciąga tylu inwestorów, ponieważ mogą oni liczyć na to, że ta różnica być może zostanie zmniejszona. Jeśli tak, to rentowność 10Y może spaść poniżej 5%, a inwestorzy zaczną zarabiać na cenie obligacji. Dodatkowo ogromny popyt może wynikać właśnie też z tego, żeby jeszcze "załapać" się na ten wysoki spread względem stóp NBP. Kolejna obniżka w Polsce możliwa jest już w przyszłym miesiącu. --- Kontrakty CFD są złożonymi instrumentami i wiążą się z dużym ryzykiem szybkiej utraty środków pieniężnych z powodu dźwigni finansowej. 70% rachunków inwestorów detalicznych odnotowuje straty pieniężne w wyniku handlu kontraktami CFD. Zastanów się, czy rozumiesz, jak działają kontrakty CFD i czy możesz pozwolić sobie na wysokie ryzyko utraty twoich pieniędzy CMC Markets świadczy usługi na zasadzie wyłącznie realizacji zleceń (execution only). Prezentowany materiał (niezależnie od tego, czy zawiera jakiekolwiek opinie) ma charakter informacyjny i nie uwzględnia osobistych okoliczności ani celów. Żadna informacja w tym materiale nie jest, ani nie powinna być uważana, za poradę finansową, inwestycyjną lub inną poradę, na której należy polegać przy podejmowaniu decyzji. Żadna z opinii wyrażonych w materiale nie stanowi rekomendacji CMC Markets lub autora materiału, że jakakolwiek inwestycja, instrument, strategia transakcyjna lub inwestycyjna, jest odpowiednia dla konkretnej osoby. Materiał nie został przygotowany zgodnie z wymogami prawnymi zapewniającymi niezależność badań inwestycyjnych. CMC Markets nie podlega żadnym zakazom w zakresie rozpowszechniania tego materiału, jednak nie wykorzystuje zawartych w nim informacji przed jego publikacją.
TVC:PL10Y
od CMC Markets
XAUUSD – Kompresja płynności przed dużą ekspansjąZłoto (XAUUSD) obecnie handluje w kontrolowanej fazie konsolidacji na H1, utrzymując się powyżej strefy wartości kupna 4980, jednocześnie pozostając ograniczone poniżej kluczowej płynności sprzedaży. Z perspektywy strukturalnej rynek nie ma trendu — buduje płynność. 🔎 Analiza struktury technicznej Cena kompresuje się pomiędzy: Wartość kupna 4980 Wartość sprzedaży 5237 Silna płynność / strefa POC 5529 Tworzy to klasyczne środowisko pułapki płynności, gdzie obie strony czekają na rozbudowę. Odbicie z wyższych ram czasowych od dołków z lutego pozostaje ważne, ale kontynuacja wzrostu wymaga akceptacji powyżej 5237. Do tego czasu złoto pozostaje w zachowaniu rotacyjnym. 🌍 Kontekst makroekonomiczny – zmiana oczekiwań FED Silne dane dotyczące zatrudnienia w USA za styczeń skutecznie usunęły oczekiwania na obniżkę stóp FED w marcu, według badań makro Monex. To wzmacnia krótkoterminowe pozycjonowanie w USD i redukuje natychmiastowy impet wzrostowy dla złota. Jednak rynki nadal przewidują możliwość luzowania wokół czerwca. To tworzy mieszane środowisko: Krótkoterminowe: USD wspierany → złoto ograniczone Średnioterminowe: cykl luzowania nadal żywy → wsparcie strukturalne pozostaje To wyjaśnia, dlaczego złoto się konsoliduje, a nie załamuje. 📌 Kluczowe poziomy do obserwacji 4980 – Strefa wartości kupna intraday 5237 – Strefa wartości sprzedaży 5529 – Główny cel płynności / rozbudowy Utrzymanie się powyżej 4980 utrzymuje stabilną strukturę. Niepowodzenie w przekroczeniu 5237 utrzymuje cenę w rotacji. Akceptacja powyżej płynności otwiera rozbudowę. 🎯 Perspektywa handlowa W tym środowisku strategia pozostaje jasna: Handluj reakcjami płynności Unikaj wejść w średnim zakresie Czekaj na potwierdzenie na skrajach Złoto nie jest słabe — kompresuje się. A kompresja zawsze poprzedza rozbudowę. 📍 Śledź Briana na TradingView, aby uzyskać strukturalne analizy płynności XAUUSD oraz dostosowane do makro techniczne spostrzeżenia.
OANDA:XAUUSDLong
od BrianLionCapital
XAUUSD (H1) – Perspektywa Liama | 5,000 to pole bitwy przedXAUUSD (H1) – Perspektywa Liama | 5,000 to pole bitwy przed danymi z USA Złoto cofnęło się w kierunku obszaru 5,020–5,000 po osiągnięciu wyższych poziomów, ale strukturalnie wygląda to bardziej na techniczną pauzę niż potwierdzoną odwrócenie. Na H1 cena nadal respektuje krótkoterminowy trend wzrostowy, utrzymując się powyżej strefy zakupu płynności 4,796, jednocześnie naciskając na silny opór w pobliżu 5,100–5,145. Tło makroekonomiczne Rynki pozycjonują się przed kluczowymi danymi z USA (Nonfarm, CPI). Trzy główne filary nadal wspierają złoto: - Łagodniejszy ton USD - Spadające rentowności obligacji USA - Rosnące napięcia geopolityczne Jednak ryzyko związane z danymi wprowadza zmienność. Poziom 5,000 jest teraz psychologicznym polem bitwy. Struktura techniczna (H1) - Silny opór: 5,100 – 5,145 - Główna strefa sprzedaży: 5,316 - Kluczowa płynność zakupu: 4,796 - Płynność po stronie sprzedaży poniżej: region 4,700 Cena kompresuje się poniżej oporu. To często prowadzi do jednego z dwóch wyników: → Zamiatanie płynności powyżej 5,100 → następnie odrzucenie → Cofnięcie do 4,796 w celu zrównoważenia przed kontynuacją Dopóki 4,796 się utrzymuje, szersza struktura H1 pozostaje konstruktywna. Czyste przełamanie i akceptacja poniżej tego poziomu przesunęłaby krótkoterminową kontrolę z powrotem na sprzedających. Plan wykonania Liama Scenariusz wzrostowy: Słabe/gołębie dane z USA → Przełamanie powyżej 5,145 → Ekspansja w kierunku 5,300+ Scenariusz spadkowy: Jastrzębia niespodzianka → Zamiatanie płynności w dół do 4,796 przed następną decyzją strukturalną Nie gonić za nagłówkami. Pozwól, aby dane dotarły. Pozwól, aby płynność poruszyła się najpierw. Następnie handluj na potwierdzonym poziomie. — Liam
OANDA:XAUUSDLong
od LA_Trader_Fx
XAUUSD – Brian | Wąska Konsolidacja w Rosnącym Kanale Złoto (XAUUSD) obecnie handluje się w niezwykle wąskim zakresie, jednocześnie respektując szerszą strukturę rosnącego kanału. Pomimo niedawnej zmienności, cena pozostaje technicznie zgodna z głównym trendem wzrostowym, ale krótkoterminowy momentum przesunął się w fazę kompresji płynności. 🔎 Przegląd Struktury Technicznej Na interwale H1 złoto nadal utrzymuje się powyżej głównej bazy popytowej, konsolidując się pod krótkoterminowym oporem. Obecne zachowanie cenowe odzwierciedla równowagę w trendzie, a nie odwrócenie. Widzimy: Struktura rosnącego kanału nadal nienaruszona Krótkoterminowa konsolidacja pod płynnością strony sprzedażowej Wyższy interwał czasowy trendu wzrostowego pozostaje ważny Kompresja zmienności przed ekspansją Tego typu struktura często poprzedza przemiatanie płynności przed kolejnym ruchem kierunkowym. 📌 Kluczowe Strefy Płynności do Obserwacji Płynność swing sprzedaży: 5345 – 5350 Krótkoterminowy obszar skalpowania sprzedaży (VAL): 5171 – 5175 Strefa kupna VAL: 4939 – 4942 Główna baza popytowa: obszar 4600 Tak długo, jak cena utrzymuje się powyżej strefy kupna 4939–4942, główna struktura trendu wzrostowego pozostaje nienaruszona. Jednak powtarzające się odrzucenie poniżej obszarów płynności 5170–5350 sugeruje krótkoterminowe zachowanie w zakresie. ⚡ Strategia Handlowa: Krótkoterminowe Wykonanie Płynności Złoto poruszające się w wąskim paśmie wewnątrz kanału wzrostowego, pogoń za wybiciem staje się mniej skuteczna. Zamiast tego, krótkoterminowy handel powinien priorytetowo traktować: Wejście w pobliżu stref wysokiej płynności Czekanie na wyraźne potwierdzenie reakcji Unikanie wejść w środku zakresu Respektowanie zachowania rotacji płynności W skompresowanych rynkach płynność ma większe znaczenie niż momentum. 🌍 Kontekst Rynkowy Trwająca niepewność makroekonomiczna i dostosowania pozycji nadal wspierają złoto strukturalnie. Jednak obecna sesja odzwierciedla pozycjonowanie, a nie ekspansję. Dopóki nie nastąpi czyste wybicie powyżej płynności sprzedaży lub przemiatanie poniżej popytu, oczekuj rotacji w kanale. 🎯 Ostateczny Pogląd Złoto pozostaje strukturalnie bycze w szerszej perspektywie, ale taktycznie ograniczone w krótkim terminie. Handlowcy powinni skupić się na punktach wejścia płynności i zdyscyplinowanym wykonaniu, a nie przewidywaniu kierunku. 📌 Śledź kanał TradingView, aby być na bieżąco ze strukturą XAUUSD, strefami płynności i zmianami na rynku złota w czasie rzeczywistym.
OANDA:XAUUSDLong
od BrianLionCapital
CENTURION przedstawicielem tajwańskiego producenta robotów usł.Spółka zależna Centurion Finance ASI przedstawicielem tajwańskiego producenta robotów usługowych Centurion Finance ASI - alternatywna spółka inwestycyjna z rynku NewConnect - poinformowała o zawarciu przez Centurion Robotics sp. z o.o. umowy z Aeolus Robotics Taiwan Company Limited, na mocy której spółka zależna została przedstawicielem tajwańskiego producenta robotów usługowych na terytorium Polski w zakresie sprzedaży, wdrażania oraz obsługi rozwiązań opartych o roboty autonomiczne. Umowa dotyczy w szczególności rozwiązań, oferowanych w ramach linii produktowej, robotów do automatycznej dezynfekcji przestrzeni zamkniętych, przeznaczonych m.in. dla sektora medycznego, hotelarskiego, biurowego, przemysłowego oraz obiektów użyteczności publicznej. „Umowa z tajwańskim producentem robotów usługowych to istotny element strategii rozwoju naszej Grupy Kapitałowej. Liczymy na szereg potencjalnych korzyści biznesowych, z których najważniejszą jest dywersyfikacja źródeł przychodów poprzez wejście w segment robotyki i technologii medyczno-sanitarnych. Uzyskujemy dostęp do innowacyjnej technologii o wysokim potencjale rynkowym, co powinno przełożyć się na naszą pozycję na polskim rynku automatyzacji i robotyzacji, a spółce Centurion Robotics pozwolić odnotować realny wzrost wartości. Całościowo liczymy na stworzenie fundamentów pod dalszą ekspansję produktową i partnerską w Europie Środkowo-Wschodniej” - komentuje umowę z tajwańskim producentem robotów usługowych Bartosz Boszko, Prezes Zarządu Centurion Finance ASI. Aeolus Robotics Taiwan Company Limited to międzynarodowa firma technologiczna z siedzibą na Tajwanie, specjalizująca się w projektowaniu i produkcji zaawansowanych robotów autonomicznych wspomaganych przez sztuczną inteligencję, systemy nawigacji oraz sensorykę. Oferowane rozwiązania poprawiają bezpieczeństwo sanitarne, efektywność operacyjną oraz automatyzację procesów. Produkty kierowane są zarówno na użytek środowiska komercyjnego, jak i publicznego, znajdując zastosowanie na rynkach Ameryki Północnej, Azji oraz Europy. Roboty Aeolus Robotics wykorzystują promieniowanie UV-C do eliminacji bakterii, wirusów oraz innych patogenów z powierzchni i powietrza. Kluczowe cechy rozwiązań obejmują: - autonomiczną nawigację i mapowanie przestrzeni, - możliwość pracy bez udziału personelu, - wysoką skuteczność dezynfekcji potwierdzoną testami laboratoryjnymi, - zastosowanie w szpitalach, klinikach, hotelach, szkołach, biurach, halach produkcyjnych oraz obiektach transportowych, - ograniczenie ryzyka zakażeń krzyżowych oraz kosztów operacyjnych. --- Centurion Finance ASI jest alternatywną spółką inwestycyjną, wpisaną przez KNF na listę zarządzających ASI, której akcje notowane są na rynku alternatywnym NewConnect Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. (ticker: CTF). Głównym obszarem zainteresowania Centurion Finance ASI jest szeroko rozumiany obszar nowoczesnych technologii oraz sektor militarny i obronny. Pod koniec sierpnia 2025 r. rozszerzono zakres dopuszczalnych inwestycji o rynek kryptoaktywów, po tym jak KNF nie zgłosiła uwag do Polityki oraz Strategii Inwestycyjnej Emitenta uwzględniających rozszerzenie dotychczasowych celów inwestycyjnych. Uzyskano w ten sposób dywersyfikację portfela inwestycyjnego oraz udział w dynamicznie rosnącym rynku kryptoaktywów.
NEWCONNECT:CTFLong
od RelacjeRynku
LONG NQ100, 2026-02-09, 09:56 (Nowy Jork)Model wejścia (ICT) Parametry wejścia Kierunek: LONG Wejście: na retest (POI) 25 123.7 SL: 25 066.0 (poniżej strefy wejścia / poniżej dolnej krawędzi reakcji) TP / cele: TP1: 25 320 (BSL) TP2: 25 360 (PDH) TP3: 25 470.5 (IBW High) RR: ~6:1 Liquidity Sweep (SSL – London Low): najpierw płynność po stronie sprzedaży poniżej London Low (zamiatanie dołków, „czyszczenie” stopów). Displacement + Market Structure Shift (MSS): po sweepie pojawił się wyraźny impuls wzrostowy, który przełamał strukturę i potwierdził zmianę kierunku na wzrostowy. Sweep BSL: w trakcie impulsu rynek zabrał płynność po stronie kupna (BSL), co potwierdziło siłę ruchu. Inv. FVG 1H: luka 1H w wersji „inversion” działała jako kontekst/ramy reakcji (HTF filtr kierunku). Retracement do +FVG 2m: wejście planowałem na cofnięciu do byczej luki wartości godziwej na 2m (strefa popytu po impulsie). Breaker+ (byczy): strefa po „przestawieniu” wcześniejszej podaży w popyt – retest tej strefy był dla mnie technicznym potwierdzeniem wejścia. ##############################################
OANDA:US100.PRO.OTMSLong
od T-kedaR
XAUUSD – Prognoza rynkowaXAUUSD – Prognoza Rynkowa | Lana ✨ Złoto utrzymuje konstruktywną strukturę, gdy amerykański dolar się osłabia, podczas gdy uczestnicy rynku pozostają ostrożni przed opóźnionymi kluczowymi danymi z USA. Ten makro kontekst nadal zapewnia wsparcie dla metali szlachetnych, zwłaszcza gdy sentyment ryzyka jest mieszany. Z technicznego punktu widzenia, cena handluje wewnątrz rosnącego kanału, respektując wyższe minima i utrzymując się powyżej kluczowych poziomów retracement Fibonacciego. Ostatni odbicie z obszaru 4,750–4,780 potwierdza silne zainteresowanie kupujących, utrzymując średnioterminową konstrukcję będącą w trendzie wzrostowym. 🔍 Kluczowe strefy do obserwacji: 4,980–5,030: Aktualna strefa równowagi, w której cena się konsoliduje. Akceptacja powyżej tej strefy może otworzyć drogę do wyższej płynności. 5,200–5,220: Opór krótkoterminowy zbieżny z górną linią trendu. Reakcja tutaj jest prawdopodobna przed jakąkolwiek kontynuacją. 5,500–5,510: Główny opór na wyższym interwale czasowym oraz cel płynności, jeśli momentum przyspieszy. 4,750–4,780: Krytyczne wsparcie w dół. Dopóki ta strefa się utrzymuje, korekty pozostają korekcyjne, a nie niedźwiedzie. 📈 Wgląd w strukturę rynku Obecny ruch wydaje się być kontrolowanym pullbackiem w obrębie trendu wzrostowego, sugerując, że rynek buduje płynność, a nie się odwraca. Krótkie spadki w kierunku wsparcia mogą zapewnić zdrowszą strukturę przed następnym ruchem ekspansji. 🧠 Punkt widzenia Lany Preferencje pozostają ostrożnie wzrostowe, dopóki cena utrzymuje się powyżej kluczowego wsparcia. Cierpliwość jest kluczowa – pozwól rynkowi zakończyć swoją konsolidację i pokazać akceptację przy oporze, zanim zaangażujesz się agresywnie. ✨ Handluj strukturą, respektuj strefy i pozwól cenie prowadzić drogę.
OANDA:XAUUSDShort
od Lana_M2
XAUUSD – H1 Prognoza: Budowa płynnościXAUUSD – H1 Prognoza: Budowanie płynności podczas gdy premia za ryzyko wspiera złoto | Lana ✨ Złoto utrzymuje się stabilnie po czystym odbiciu od likwidacji płynności po stronie sprzedaży, a obecna akcja cenowa sugeruje, że rynek buduje teraz strukturę, zamiast agresywnie trendować. 📌 Obraz techniczny (SMC/na podstawie przepływu) Cena przeszła z likwidacji po stronie sprzedaży do stabilnego wzrostu, szanując obecnie górną linię trendu. Obszar 4,940–4,970 działa jako strefa równowagi / ponownej akumulacji, gdzie cena zatrzymuje się i zbiera płynność. Powyżej obecnego zakresu, płynność po stronie kupna jest widoczna w pobliżu ostatnich szczytów, z kluczowym magnesem wokół 5,015. Zdrowe cofnięcie do 4,920–4,940 nadal utrzymałoby byczy wewnątrzdzienny układ, a często zapewnia lepszą możliwość ponownego wejścia niż pogoń za szczytami. 🎯 Scenariusze do obserwacji Bycza kontynuacja: Utrzymanie powyżej 4,940–4,970 → odzyskanie szczytów → poszukiwanie płynności w kierunku 5,015, następnie rozszerzenie w górę, jeśli cena zostanie zaakceptowana. Korekta w dół najpierw: Krótkie przejście poniżej zakresu w kierunku 4,920–4,940 → odbicie w kierunku linii trendu → kontynuacja do szczytów. 🌍 Makro tło (krótkie i istotne) Napływ środków do ETF-ów związanych z ropą gwałtownie rośnie w miarę wzrostu napięć między USA a Iranem, co zazwyczaj zwiększa premię za ryzyko geopolityczne. Kiedy sentyment ryzyka zaostrza się, złoto często korzysta jako defensywna osłona — wspierając pomysł, że cofnięcia mogą pozostać korekcyjne, a nie powodowane odwróceniem. ✨ Bądź cierpliwy, handluj na poziomach i pozwól płynności kierować następną ekspansją. Śledź Lanę, aby uzyskać więcej aktualizacji w ciągu dnia i podziel się swoją opinią w komentarzach.
OANDA:XAUUSDLong
od Lana_M2
XAUUSD (H45) – Widok LiamaXAUUSD (H45) – Liam View Rosnące ryzyko geopolityczne | Złoto reaguje na popyt Złoto stabilizuje się wokół strefy popytowej 4745, gdzie cena reaguje na rosnącą linię trendu po korekcyjnym wyprzedaży. Obecna struktura sugeruje krótkoterminową akumulację, przy czym kupujący bronią wartości zamiast agresywnej kontynuacji sprzedaży. Z makroekonomicznego punktu widzenia, narastające napięcia między USA a Iranem — szczególnie ryzyko wokół Cieśniny Ormuz, kluczowej globalnej trasy naftowej — zwiększają niepewność geopolityczną. Historycznie, taki typ ryzyka tendencjonuje do wspierania popytu na aktywa bezpieczne, co ogranicza presję spadkową na złoto, podczas gdy zmienność rośnie. Struktura techniczna (z wykresu) Kluczowa strefa zakupu: 4745 (linia trendu + zbieżność popytu) Bezpośredni opór / płynność: 5000 – 5100 (płynność zakupowa) Górna nierównowaga (FVG): 5250 – 5300 Główna podaż: 5575 (strefa sprzedaży na wyższym interwale czasowym) Utrzymywanie ceny powyżej 4745 utrzymuje aktywny scenariusz odbicia, z potencjalną rotacją w kierunku 5000–5100 w celu zrównoważenia płynności. Akceptacja powyżej tej strefy otworzyłaby ścieżkę w kierunku obszaru FVG, gdzie spodziewane są reakcje sprzedażowe. Niepowodzenie w utrzymaniu poziomu 4745 unieważniłoby krótkoterminową byczą tezę i ponownie otworzyłoby eksplorację spadkową. Wnioski Liama To nie jest na ślepo kupowanie ryzykownych aktywów — to wyważona reakcja na rosnący stres geopolityczny i techniczny popyt. Handluj strefami. Szanuj zmienność. Pozwól cenie potwierdzić przed zaangażowaniem.
OANDA:XAUUSDLong
od LA_Trader_Fx
XAUUSD – Brian | H1 Prognoza na weekendXAUUSD – Brian | H1 Weekend Outlook: Reset zmienności i możliwości zakresu Złoto dostarczyło ostrego skoku zmienności na początku Azji 6 lutego, spadając w kierunku obszaru 4,680, zanim szybko odzyskało grunt, gdy sentyment ryzykowny się ustabilizował, a USD osłabło. Wcześniejszy spadek wydaje się być spowodowany redukcją pozycji i rebalansowaniem portfeli (traderzy pokrywający straty na rynku akcji), a nie czystą kontynuacją trendu. Odzyskanie powyżej 4,830 potwierdza, że kupujący są nadal aktywni, gdy cena wraca do wartości. Struktura Rynku (H1) Na wykresie H1 cena przeszła w dwukierunkowe środowisko: Przeszliśmy od impulsywnego spadku do zstępującego kanału / struktury korekcyjnej. Odbicie jest silne, ale nadal działa jak korekcyjne odbicie wewnątrz większego cofnięcia. To ustawia wysokoprawdopodobny zakres/rotację na weekend, gdzie mogą pojawić się ruchy płynności i powroty do średniej. Kluczowe Strefy Do Obserwacji 1) Górne Ciśnienie Podaży / Sprzedaż Obszar 5,100 – 5,200 (podaż nad głową) To główny obszar, w którym rajdy mogą napotkać realizację zysków i ciśnienie sprzedażowe. Jeśli cena dotknie tej strefy i zatrzyma się, rynek może obrócić się z powrotem w dół. 2) Strefa Reakcji w Środkowym Zakresie ~4,820 – 4,900 (aktualna równowaga / obszar pivot) To jest "strefa decyzji". Utrzymanie się powyżej wspiera kolejne podejście wyżej; utrata jej zwiększa prawdopodobieństwo głębszego cofnięcia. 3) Dolne Zapotrzebowanie / Podłoga Płynności 4,650 – 4,700 (podaż + baza zmienności) Obszar wcześniejszego dołka spadkowego. Jeśli rynek ponownie odwiedzi tę strefę, zwróć uwagę na wchłanianie i potencjalne odbicie - szczególnie jeśli zmienność wzrośnie ponownie. Plan na Weekend (Myślenie Briana) Podstawowe oczekiwanie: boczna rotacja ze skokami (zmienność w stylu weekendowym) Najlepsze podejście: handluj reakcjami w strefach, nie w środku zakresu Zarządzanie nastawieniem: Powyżej pivot → preferuj zakupy przy cofnięciu w kierunku oporu W obszarze podaży → bądź czujny na odrzucenie i sprzedaż rotacyjną W obszarze popytu → obserwuj wchłanianie przed rozważeniem kupna W fazie resetu zmienności, poziomy i reakcje mają większe znaczenie niż prognozowanie. ✅ Obserwuj kanał TradingView, aby wcześnie uchwycić następną aktualizację struktury i wymieniać pomysły z Brianem.
OANDA:XAUUSDLong
od BrianLionCapital
SHORT NQ100 04.02.2026, 10:39 NYModel wejścia (ICT): BOS + FVG recovered Bearish Sweep SSL (zebranie płynności sprzedażowej): cena „wyczyściła” dołki (SSSL), zgarnęła zlecenia ochronne spod swingów i dopiero wtedy zrobiła korektę w górę. Retracement do „FVG recovered” (niedźwiedzie FVG): po impulsie spadkowym wróciła w strefę nierównowagi/luki (FVG), która działała tu jak strefa podaży do ponownej sprzedaży. IB5 low jako filtr: minimum z pierwszych 5 minut (IB5 low) było dla mnie poziomem odniesienia (reakcja/odrzut w jego rejonie wzmacniał short). Parametry wejścia: Pozycja: SHORT Wejście: na retest strefy „FVG recovered” w rejonie ~25 209.5 SL: powyżej IB5 low (na screenie referencyjnie okolice ~25 210.5) TP (główny): stary NDOG (SSL) 24 789 Uzasadnienie: Po wyczyszczeniu płynności pod dołkami (SSL) rynek zrobił korektę do „odzyskanego” niedźwiedziego FVG i w rejonie IB5 low nie potrafił utrzymać wzrostu. Traktowałem ten powrót jako mitigację strefy podaży i szukałem kontynuacji spadku w stronę starej płynności (NDOG/SSL).
OANDA:US100.PRO.OTMSShort
od T-kedaR
Kaskada wzrostu zmienności. Od ropy przez złoto po BTCObecna sytuacja na rynkach wydaje się być przykładem reakcji łańcuchowej wywołanej ryzykiem geopolitycznym w Cieśninie Ormuz. Na wykresie obserwujemy trzy kluczowe indeksy zmienności implikowanej (oczekiwanej przez rynek): OVX (zmienność cen ropy naftowej), GVZ (zmienność cen złota) oraz DVOL (zmienność Bitcoina). OVX wystrzelił pierwszy jako bezpośrednia ofiara zagrożenia blokadą szlaku, którym transportuje się 20% światowej ropy. GVZ zareagował z opóźnieniem jako klasyczna "bezpieczna przystań", a DVOL dołączył na końcu. Fakt, że zmienność Bitcoina i ropy zbiegła się na niemal identycznym, ekstremalnie wysokim poziomie (ok. 52 pkt), świadczyć może o głębokim szoku na rynku ropy. W normalnych warunkach Bitcoin jest aktywem o znacznie wyższej zmienności niż surowce. Obecna konwergencja oznacza, że rynek wycenia ropę jako aktywo równie ryzykowne i nieprzewidywalne co kryptowaluty. Szok naftowy momentalnie podnosi koszt kapitału, co zmusza fundusze do redukcji lewarowania na wszystkich rynkach jednocześnie. W najbliższych dniach kluczowa będzie obserwacja spreadu (różnicy) między OVX a pozostałymi wskaźnikami. Dopóki zmienność na ropie pozostaje liderem wzrostów i utrzymuje się powyżej 50 punktów, to rynek znajduje się w trybie mimo, że same ceny ropy pozostają stabilne, ponieważ rynek fizyczny ropy działa cały czas tak jak wcześniej. ___ Kontrakty CFD są złożonymi instrumentami i wiążą się z dużym ryzykiem szybkiej utraty środków pieniężnych z powodu dźwigni finansowej. 70% rachunków inwestorów detalicznych odnotowuje straty pieniężne w wyniku handlu kontraktami CFD. Zastanów się, czy rozumiesz, jak działają kontrakty CFD i czy możesz pozwolić sobie na wysokie ryzyko utraty twoich pieniędzy CMC Markets świadczy usługi na zasadzie wyłącznie realizacji zleceń (execution only). Prezentowany materiał (niezależnie od tego, czy zawiera jakiekolwiek opinie) ma charakter informacyjny i nie uwzględnia osobistych okoliczności ani celów. Żadna informacja w tym materiale nie jest, ani nie powinna być uważana, za poradę finansową, inwestycyjną lub inną poradę, na której należy polegać przy podejmowaniu decyzji. Żadna z opinii wyrażonych w materiale nie stanowi rekomendacji CMC Markets lub autora materiału, że jakakolwiek inwestycja, instrument, strategia transakcyjna lub inwestycyjna, jest odpowiednia dla konkretnej osoby. Materiał nie został przygotowany zgodnie z wymogami prawnymi zapewniającymi niezależność badań inwestycyjnych. CMC Markets nie podlega żadnym zakazom w zakresie rozpowszechniania tego materiału, jednak nie wykorzystuje zawartych w nim informacji przed jego publikacją.
CBOE:OVX
od CMC Markets
XAUUSD – Brian | Techniczny widok H4XAUUSD – Brian | H4 Analiza Techniczna – Bias Sprzedażowy po Wyeksploatowanej Hossie Złoto zakończyło silne rozszerzenie w górę i teraz wykazuje wyraźne oznaki wyczerpania trendu na interwale H4. Po wydrukowaniu ostrego impulsu w górę, cena nie utrzymała akceptacji powyżej ostatnich maksimów i szybko przeszła w głęboki ruch korekcyjny, sygnalizując zmianę w krótkoterminowej kontroli rynku. Z perspektywy strukturalnej, rynek przeszedł z impulsu → dystrybucji → korekcji, faworyzując bias sprzedażowy, podczas gdy cena pozostaje ograniczona poniżej kluczowego oporu. Struktura Rynku i Kontekst Fibonacciego Ostatnia hossa utknęła w pobliżu górnej strefy oporu, po czym nastąpiło agresywne odrzucenie. Cena głęboko wróciła do obszaru Fibonacciego 0.618–0.75, potwierdzając, że ruch w dół nie jest drobnym cofnięciem, a znaczącą korekcją. Aktualna akcja cenowa sugeruje, że kształtują się niższe maksima, utrzymując aktywność presji sprzedażowej na odbiciach. Dopóki cena nie odzyska i nie zaakceptuje poziomów wcześniejszych spadków, struktura spadkowa pozostaje ważna. Kluczowe Strefy do Obserwacji Główna Strefa SPRZEDAŻY 5,716 – 5,866 To główna strefa podaży i płynności sprzedawców na H4. Jakiekolwiek korekcyjne odbicie w tym obszarze prawdopodobnie przyciągnie sprzedających, szczególnie jeśli cena wykazuje wahania lub odrzucenie. Pośrednia Strefa Reakcji W rejonie 0.5–0.618 retracement Fibonacciego, gdzie krótkoterminowe odbicia mogą utknąć przed dalszym ruchem w dół. Cele Spadkowe / Popyt Dolna strefa wsparcia w pobliżu 4,800–4,850 pozostaje pierwszym kluczowym obszarem spadkowym do monitorowania. Głębsza kontynuacja naraża region 4,600–4,500, gdzie szerszy popyt może próbować wchłonąć presję sprzedażową. Kontekst Makro (Krótko) Fundamentalnie, złoto napotyka przeciwwagi z powodu ciągłej niepewności dotyczącej oczekiwań związanych z stopami procentowymi. Ostatnie komentarze banków centralnych nadal sygnalizują ostrożność w odniesieniu do przyszłych cięć stóp, utrzymując rzeczywiste zyski na wysokim poziomie i ograniczając wzrosty złota w krótkim okresie. Tło to pasuje do obecnej korekcji technicznej i fazy dystrybucji. Perspektywa Handlowa Bias: Sprzedażowy / sprzedawaj na odbiciach Skupienie: Sprzedaż korekcyjnych odbić w strefach oporu Uwaga o ryzyku: Unikaj gonić za ceną przy minimach; pozwól struktury i poziomy prowadzić do wejść W tej fazie cierpliwość jest kluczowa. Sprzedaż siły w określonych strefach oferuje większą prawdopodobieństwo niż przewidywanie minimów. Odwołaj się do wykresu, aby zobaczyć poziomy Fibonacciego, zmiany struktury oraz wyróżnione strefy sprzedaży. ✅ Obserwuj kanał TradingView, aby otrzymywać wczesne aktualizacje na temat struktury rynku, zmian płynności i stref wysokiego prawdopodobieństwa.
OANDA:XAUUSDShort
od BrianLionCapital
XAUUSD – Prognoza techniczna H2XAUUSD – H2 Perspektywa Techniczna: Odbudowa Struktury Wzrostowej, gdy Metale Szlachetne Rośnie | Lana ✨ Metale szlachetne wracają w centrum uwagi, gdy srebro gwałtownie rośnie, dodając impetu szerszemu kompleksowi metali. W tym kontekście złoto pokazuje oznaki odbudowy struktury po zdrowej korekcie, przygotowując się do potencjalnej kontynuacji. 📈 Struktura Rynkowa i Kontekst Techniczny Po silnym impulsowym spadku, złoto skutecznie obroniło mocną strefę wsparcia 4,420–4,450, gdzie kupujący zdecydowanie weszli na rynek. Od tego czasu cena formuje wyższe dołki wzdłuż rosnącej linii trendu, sygnalizując przejście od dystrybucji do odbudowy. Obecny ruch cenowy sugeruje, że ten ruch jest korekcyjno-wzrostowy, a nie tylko krótkotrwałym odbiciem. 🔍 Kluczowe Poziomy do Obserwacji Mocne Wsparcie: 4,420 – 4,450 Ta strefa pozostaje strukturalną podstawą. Tak długo, jak cena utrzymuje się powyżej niej, scenariusze wzrostowe pozostają ważne. Średni Opór / Strefa Reakcji: ~5,050 – 5,080 Cena obecnie konsoliduje się tutaj, wchłaniając podaż po odbiciu. Następny Opór: ~5,135 Czyste przebicie i akceptacja powyżej tego poziomu potwierdzi siłę kontynuacji. Górne Cele: ~5,300 – 5,350 Zgodne z rozszerzeniami Fibonacciego i wcześniejszymi strefami podaży. Wyższy Cel: ~5,580 Wejdzie w grę tylko jeśli impet wzrostowy przyspieszy w całym rynku metali. 🎯 Scenariusze Wzrostowe Jeśli złoto nadal będzie respektować górną linię trendu i utrzyma się powyżej psychologicznego poziomu 5,000: Krótka korekta w kierunku 5,000–5,050 może zaoferować strukturę do kontynuacji. Akceptacja powyżej 5,135 otwiera drogę do 5,300+. Silny impet, wspierany przez wybicie srebra, może wydłużyć ruchy w kierunku 5,580. Wszelkie korekty w kierunku wsparcia są obecnie postrzegane jako konstruktywne korekty, a nie osłabienie. 🌍 Wgląd Interrynkowy Gwałtowny wzrost srebra podkreśla odnowiony popyt na metale szlachetne, często działając jako sygnał wiodący dla szerszej siły sektora. To tło wspiera ideę, że ostatnia korekta złota była resetem, a nie odwróceniem. 🧠 Opinie Lany Złoto odbudowuje swoją strukturę wzrostową krok po kroku. Skupiamy się nie na gonieniu ceny, lecz na tym, jak cena reaguje na kluczowe poziomy. Tak długo, jak struktura i impet pozostają zgodne, szerszy trend pozostaje konstruktywny. ✨ Bądź cierpliwy, szanuj strefy i pozwól rynkowi potwierdzić następne rozszerzenie.
OANDA:XAUUSDLong
od Lana_M2
XAUUSD (H3) – Plan LiamaXAUUSD (H3) – Plan Liam Popyt na bezpieczne przystanie powraca, ale struktura wciąż jest korekcyjna | Handluj strefami, a nie nagłówkami Szybkie podsumowanie Złoto wzrosło po raz drugi, gdy napięcia między USA a Iranem ożywiły popyt na bezpieczne przystanie. Jednocześnie oczekiwania na obniżki stóp procentowych ze strony Fed utrzymują USD w defensywie, co zazwyczaj wspiera aktywa, które nie przynoszą zysków, takie jak złoto. Jednak z danymi ADP i PMI usług ISM na horyzoncie, krótkoterminowa zmienność może szybko wzrosnąć — i to właśnie w tym momencie złoto ma tendencję do testowania płynności przed wyborem kierunku. Moje podejście: respektuj makro potężny wiatr, ale wykonuj na podstawie struktury. Kontekst makroekonomiczny Złoto zazwyczaj korzysta, gdy: wzrasta ryzyko geopolityczne (przepływy w kierunku unikania ryzyka), oczekiwania na obniżki stóp procentowych rosną (niższe realne zyski), USD słabnie lub ma trudności z utrzymaniem odbicia. To powiedziawszy, sesje przed danymi często produkują fałszywe ruchy. Rynek prawdopodobnie "przetestuje" obie strony przed podjęciem decyzji. Widok techniczny (H3 – na podstawie wykresu) Cena odbiła się wyraźnie od ostatnich minimów, ale ogólna struktura swingowa wciąż jest w fazie korekcyjnej / ponownego zbalansowania po dużym impulsie w dół. Kluczowe strefy na wykresie: Główna strefa podaży / cel premium: 5570 – 5580 To strefa wyraźnej "reakcji sprzedażowej", jeśli cena wzrośnie wyżej. Obszar decyzji obecny: około 5050 – 5100 Cena wraca do kluczowego poziomu w średnim zakresie — gdzie kontynuacja musi udowodnić akceptację. Głęboka baza popytu / płynności: 4408, następnie 4329 Jeśli rynek nie utrzyma wyższych wsparć, to są to następne magnesy dla płynności sprzedażowej. To klasyczna sytuacja: odbicie → ponowne testowanie → decyzja. Scenariusze handlowe (styl Liam: handluj poziomem) Scenariusz A: Kontynuacja odbicia Jeśli cena utrzyma się powyżej obecnej bazy i dalej odzyskuje poziomy: Rotacja w górę może sięgnąć 5200 → 5400 → 5570–5580 Oczekuj reakcji w pobliżu każdej strefy oporu, szczególnie zbliżając się do premium. Logika: przepływy do bezpiecznych przystani + słabszy USD mogą napędzić kontynuację, ale tylko jeśli cena zaakceptuje się powyżej średniego zakresu. Scenariusz B: Odrzucenie i rotacja w dół Jeśli cena nie utrzyma się powyżej 5050–5100 i zarejestruje odrzucenie: Oczekuj korekty w stronę wcześniejszych poziomów popytu. Głębsza kontynuacja otwiera kierunek w stronę 4408, następnie 4329. Logika: korekcyjne odbicia często dystrybuują przed kolejnym ruchem w dół, zwłaszcza w pobliżu danych makro. Uwagi dotyczące wykonania Z danymi ADP + ISM na horyzoncie, unikaj gonienia świec. Czekaj, aż cena dotknie strefy i pokaże wyraźną reakcję. Handluj mniejszymi pozycjami, jeśli spread się zwiększy. Mój fokus: Jeśli cena zaakceptuje się powyżej średniego zakresu, uszanuję odbicie. Jeśli zareaguje negatywnie, potraktuję ruch jako korekcyjne odbicie i będę szukał rotacji w dół. W każdym przypadku handluję poziomami — nie nagłówkami. — Liam
OANDA:XAUUSDLong
od LA_Trader_Fx
XAUUSD – H2 Analiza TechnicznaXAUUSD – H2 Perspektywa Techniczna: Scenariusz 3 – Korygujący Odbicie Przed Następną Decyzją | Lana ✨ Złoto pokazuje oznaki stabilizacji po silnej sprzedaży, a dzisiejsza akcja cenowa może sprzyjać Scenariuszowi 3: korygującemu odbiciu. To jeszcze nie pełne odwrócenie trendu, ale prawdopodobna faza odbicia w kluczowe strefy niedoboru, gdzie rynek zdecyduje, czy kontynuować spadki, czy odbudować strukturę dla szerszego odbicia. 📈 Struktura Rynku & Kontekst Ostatni ruch w dół był impulsywny, usuwając wiele wsparć i tworząc wyraźne niedźwiedzie przesunięcie. Cena teraz reaguje z niższego poziomu, sugerując, że presja sprzedażowa słabnie i może rozwinąć się techniczne cofnięcie. W tym środowisku uwaga skupia się na tym, jak cena reaguje w strefach FVG/podaży powyżej, a nie na goniąc ruchy w środku zakresu. 🔍 Kluczowe Strefy do Obserwacji Dziś Płynność Zakupu / Wsparcie Bazowe: 4640 – 4645 To aktualny obszar stabilizacji i najważniejsza strefa do obrony w każdym scenariuszu odbicia. Strefa Wsparcia FVG: 4953 – 4958 Pierwszy główny cel w górę dla korygującego odbicia. Ta strefa może działać jak magnes dla ceny, ale także jako obszar reakcji. Sprzedaż FVG (Górna Podaż): ~5250 – 5320 Jeśli odbicie się wydłuży, ta strefa stanie się następną strefą oporu, gdzie presja sprzedażowa może powrócić. Silny Opór: ~5452 Wyższy cel możliwy tylko wtedy, gdy cena pokaże wyraźną akceptację i odbudowę trendu powyżej kluczowych poziomów. Punkt Strukturalny: ~5104 Kluczowy poziom środkowy. Akceptacja powyżej wzmacnia tezę o odbiciu. 🎯 Scenariusz 3 – Plan Korygującego Odbicia Jeśli cena utrzymuje się powyżej 4640–4645 i nadal buduje wyższe minima, rynek może próbować powrotu do niedoboru: Pierwsza ścieżka odbicia: 4640–4645 → 4953–4958 Jeśli cena zaakceptuje powyżej średniej struktury: → 5104 Rozszerzenie (tylko przy silnej akceptacji): → 5250–5320 Wyższy cel (mniej prawdopodobny dzisiaj): → 5452 To jest środowisko "najpierw struktura": odbicie jest ważne, dopóki cena broni bazy i pokazuje czystsze bycze kontynuacje. 🧠 Widziane przez Lanę Dzisiejsze ustawienie skłania się ku odbiciu napędzanemu cofnięciem, gdzie cena równoważy się w kluczowych strefach po ostrym spadku. Najlepsze podejście to zachować cierpliwość, śledzić reakcje w strefach 4953–4958 i 5250–5320 oraz pozwolić strukturze potwierdzić, czy to odbicie jest tylko korygujące, czy początkiem szerszej odbudowy. ✨ Zachowaj spokój, szanuj strefy i pozwól, aby cena potwierdziła następny ruch.
OANDA:XAUUSDLong
od Lana_M2