Analiza złota z 17 październikaAnaliza złota z 17 października
Punkt widzenia: Cena złota spot gwałtownie wzrosła, osiągając nowe historyczne maksima dzięki wielu pozytywnym czynnikom, napędzając niezwykle byczy sentyment rynkowy. Wskaźniki techniczne sugerują, że rynek wszedł w strefę silnego wykupienia, gwałtownie zwiększając ryzyko krótkoterminowej korekty. Doprowadziło to do znacznych wahań obecnej trajektorii wzrostowej i spadkowej rynku. Strategicznie rzecz biorąc, powinniśmy przestrzegać zasady kupowania na spadkach i unikać bezmyślnego pogoni za szczytami. Musimy ustawiać zlecenia stop-loss, zarządzać naszymi pozycjami i chronić kapitał.
Siła złota wynika przede wszystkim z następujących kluczowych czynników:
1. Rosnące oczekiwania na obniżkę stóp procentowych przez Fed: Rynek obecnie przewiduje obniżkę stóp o 25 punktów bazowych w październiku i ma nadzieję na kolejną obniżkę o 50 punktów bazowych w grudniu. Te wczesne i agresywne oczekiwania dotyczące obniżek stóp procentowych wywierają presję na dolara amerykańskiego i zmniejszają koszt alternatywny posiadania złota nieoprocentowanego, stając się głównym motorem wzrostu cen złota.
2. Utrzymujący się popyt na bezpieczne aktywa: Trwające zamknięcie rządu USA i napięcia w handlu międzynarodowym nadal przyciągają globalne fundusze bezpieczne na rynek złota, poszukujące bezpiecznych aktywów. 3. Strukturalne wsparcie zakupowe: Ciągłe zakupy złota przez główne globalne banki centralne i długoterminowy trend dedolaryzacji zapewniają solidny, bazowy popyt na złoto. Co więcej, znaczny wzrost zasobów największego na świecie funduszu ETF inwestującego w złoto (ETF) dodatkowo wzmocnił zaufanie rynku.
Analiza techniczna: Ostrzeżenie o wykupieniu w obliczu ekstremalnej siły
Z technicznego punktu widzenia rynek złota znajduje się w szczytowej fazie wzrostowej, ale jednocześnie zasiewa ziarno korekty.
Wykresy długoterminowe i dzienne:
Niezrównany trend: Wykres dzienny zamknął się na plusie przez pięć kolejnych dni handlowych, wskaźnik TRIX utworzył złoty krzyż, a czerwony, byczy słupek momentum wskaźnika MACD nadal rośnie, co wyraźnie pokazuje, że byki nadal kontrolują trendy długoterminowe i średnioterminowe. Znaczne zyski: Od momentu rozpoczęcia tej byczej fali wzrostowej na poziomie 3311 USD, cena wzrosła o ponad 1000 USD, co stanowi znaczący wzrost.
Silne wykupienie: Dzienny wskaźnik KDJ znajduje się w strefie silnego wykupienia, co stanowi silny techniczny sygnał ostrzegawczy. Doświadczenie historyczne pokazuje, że w tak ekstremalnych warunkach wykupienia rynek z dużym prawdopodobieństwem doświadczy znaczącej korekty technicznej w ciągu najbliższych 1-3 dni handlowych.
Krótkoterminowy (wykres godzinowy):
Wahania na poziomie wysokim: Po osiągnięciu poziomu 4379 USD ceny złota szybko spadły do 4279 USD, a następnie odbiły się do około 4350 USD, co świadczy o znacznej zmienności i rozbieżności między bykami a niedźwiedziami na wysokich poziomach.
Krótkoterminowy sygnał osłabienia: Wskaźnik godzinowy KDJ utworzył wysoki poziom przecięcia po osiągnięciu poziomów wykupienia, a czerwony słupek momentum MACD skurczył się, wskazując na osłabienie krótkoterminowego momentum wzrostowego. Trend jest stosunkowo niedźwiedzi i wymaga konsolidacji lub korekty, aby zamortyzować realizację zysków.
Strategia handlowa
1. Strategia główna:
W obecnych warunkach „kupowanie na spadkach” to jedyna rozsądna strategia podstawowa. Zajmowanie krótkich pozycji wbrew trendowi i oczekiwanie na szczyt jest niezwykle ryzykowne. Kluczem do tradingu jest cierpliwość, oczekiwanie na powrót ceny do kluczowych poziomów wsparcia przed interwencją, zamiast podążania za ceną na poziomach pośrednich lub po osiągnięciu nowych maksimów.
2. Kluczowe poziomy:
Ważna strefa wsparcia: Skup się na poziomie 4280-4300 USD, szczególnie w okolicach porannego minimum 4279 USD. Obszar ten stanowi kluczową linię obrony dla byków w krótkim terminie i stanowi idealny obszar do kupowania na spadkach. Opór wzrostowy: 4380 USD to obecnie główny poziom oporu psychologicznego i technicznego.
3. Ostrzeżenie o istotnym ryzyku:
Ryzyko ekstremalnej zmienności: Rynek wszedł w okres historycznie wysokiej zmienności, a wahania w ciągu dnia przekraczające setki dolarów stały się normą. Inwestorzy muszą ostrożnie zarządzać swoimi pozycjami, aby uniknąć utraty wartości przez nadmierną zmienność.
Ryzyko wycofania technicznego: Obecnie największym ryzykiem są warunki silnego wykupienia na wykresie dziennym. Każde zaburzenie może wywołać realizację zysków na dużą skalę, prowadząc do szybkiego i znaczącego spadku cen złota. Inwestorzy muszą być na to w pełni przygotowani mentalnie i strategicznie.
Podsumowanie: Złoto nadal ma średnioterminowy potencjał wzrostowy, ale ścieżka krótkoterminowa prawdopodobnie poprzedza okres znacznej zmienności lub korekty technicznej. Inwestorzy powinni zachować zaufanie do długoterminowego trendu, zachowując jednocześnie ostrożność w odniesieniu do potencjalnych krótkoterminowych wahań. Zaleca się inwestowanie w rynek z niewielką pozycją, wchodzenie na rynek partiami i na kluczowych poziomach wsparcia. Zawsze ustawiaj stop-loss, aby zminimalizować ryzyko nagłego odwrócenia trendu.
Proszę zachować ostrożność podczas handlu i kontrolować ryzyko! Życzę udanej transakcji!
