Rozpocznij

Podstawy analizy technicznej z TradingView

Analiza techniczna to podejście wykorzystywane do oceny prawdopodobieństwa, że cena aktywa poruszy się w określonym kierunku i osiągnie konkretne poziomy. Analitycy wykorzystują Superwykresy oraz różne narzędzia do wizualizacji i analizy danych cenowych oraz wolumenowych pochodzących z giełd. 

SPIS TREŚCI: 

Czym jest analiza techniczna 

Analitycy techniczni zakładają, że poprzez badanie przeszłości można przewidzieć przyszłość. Ale czy to prawda i czy działa? Przyjrzyjmy się, czym jest analiza techniczna i jak można jej używać do przewidywania ruchów cen 

Analitycy techniczni nazywani są również „chartystami”, ponieważ wykresy stanowią podstawową metodę wizualizacji używaną przy tej analizie. 

Chartysta korzysta z różnych typów wykresów, szuka formacji oraz ustawia Alerty TradingView, aby podejmować świadome decyzje i zawierać transakcje w odpowiednim momencie. 

Dwa podstawowe elementy analizy technicznej to cena i wolumen obrotu. 

Wskaźniki techniczne  mogą opierać się na relacjach między ceną a wolumenem, na różnych poziomach cen oraz na szybkości zmian cen w czasie, czyli zmienności (volatility), a także na wielu innych aspektach. 

Przejdziemy przez podstawowe składniki analizy technicznej oraz narzędzia wykorzystywane przez chartystów do znajdowania najlepszych punktów wejścia („kupuj na dołku”) oraz wyjścia („sprzedaj na górce”). 

Główną zaletą analizy technicznej jest to, że może być stosowana do różnych horyzontów czasowych i różnych aktywów. Traderzy wykorzystują ją zarówno przy inwestycjach długoterminowych, jak i przy handlu krótkoterminowym. 

Szeroki wachlarz narzędzi i technik technicznych pomaga traderom opracować własną, unikalną strategię. 

Na przykład trader może handlować krótkoterminowo na wykresie 5-minutowym, albo analizować miesięczne wykresy liniowe pod kątem inwestycji — obie metody korzystają z różnych wskaźników i narzędzi rysunkowych. 

Są jednak pewne ograniczenia – niektóre aktywa nie są jeszcze na tyle rozwinięte, by można było skutecznie korzystać z określonych narzędzi technicznych. 

Przykładowo, analiza Bitcoina w ujęciu miesięcznym nie będzie tak wartościowa, jak analiza złota na tym samym interwale. 

Wszyscy ludzie są podatni na błędne założenia i nielogiczne działania. Jedną z zalet analizy technicznej jest to, że badając akcję cenową, możemy uzyskać wgląd w nastroje traderów. 

Aby zmniejszyć ryzyko takich błędów, stosuje się techniki wykresowe pozwalające wykrywać rozbieżności w cenach aktywów na podstawie ich zachowania. 

Jedną z takich technik jest wykres świecowy, , który pomaga zidentyfikować poziomy cenowe, po których niektórzy traderzy kupowali aktywa – nawet jeśli nie było ku temu racjonalnych przesłanek. 

Aby ocenić sentyment rynku, chartysta analizuje również wzmianki o aktywach w mediach społecznościowych – analiza techniczna może bowiem uwzględniać te dane do wychwycenia zmian zainteresowania publicznego. 

Zatem analiza techniczna to nie tylko liczby – to krok naprzód w ocenie atrakcyjności aktywa z wielu perspektyw. Najlepiej działa jednak w połączeniu z analizą fundamentalną. 

Analiza techniczna vs analiza fundamentalna 

Dziś nie toczy się już „wojna” pomiędzy zwolennikami analizy technicznej i fundamentalnej – obie metody współistnieją, a inwestorzy i traderzy często łączą je ze sobą. 

Celem analizy fundamentalnej jest ocena, czy aktualna cena aktywa jest uczciwa i odpowiada jego wewnętrznej wartości. Podstawą są dane finansowe spółki – zyski, dywidendy, splity akcji itd.

W przypadku kryptowalut może nie być firmy (jak w przypadku Bitcoina), której raporty można by analizować. Istnieją jednak tokenomiczne i wycenowe modele, które badają podstawy monet i tokenów, takich jak dostępna w obiegu, dominacja pod względem kapitalizacji rynkowej, i w pełni rozcieńczona wycena (FDV).

Ważnymi wydarzeniami są np. halvingi, czyli momenty, w których nagrody dla górników są zmniejszane o połowę, co może wpłynąć na cenę coina. 

Istnieją również whitepapery – dokumenty określające podstawy ekonomiczne i techniczne kryptowaluty. 

Jak już wiesz, analiza techniczna lepiej sprawdza się na krótszych interwałach czasowych. Jest nieodzowna przy określaniu punktów wejścia i wyjścia z transakcji. 

Z kolei do oceny kondycji firmy i jej potencjału w rzeczywistych warunkach preferowana jest analiza fundamentalna. 

Powszechne podejście: najpierw fundamenty / potem technika. 

Kluczowe elementy analizy technicznej 

Analiza wykresów to kompleksowe badanie instrumentów notowanych na rynku. Aby je analizować, traderzy przyglądają się różnym danym i korzystają z rozmaitych narzędzi. 

Cena, wolumen i zmienność 

Te trzy parametry są ze sobą silnie powiązane – każdy z nich wpływa na pozostałe. Stanowią podstawę analizy technicznej. 

  • Cena: Ustalana na giełdach, gdzie kupujący i sprzedający zawierają transakcje — cena, na którą się zgadzają, to ta, którą widzisz na Superwykresach. Gdy dokonujesz transakcji, Twoja cena kupna lub sprzedaży jest zapisywana i prezentowana innym użytkownikom, co pomaga im w podejmowaniu decyzji. 
  • Wolumen: Liczba instrumentów, które zostały przedmiotem obrotu w określonym czasie. Zawsze mierzony jest w jednostkach instrumentów — nie w ich cenie (np. liczba kontraktów dla akcji, liczba monet dla kryptowalut). Wzrost wolumenu często prowadzi do zmiany ceny. Duże odchylenia w wolumenie wynikają z rosnącego zainteresowania uczestników rynku, co może wywołać niedobór lub nadwyżkę podaży bądź popytu, wpływając na cenę. 
  • Zmienność: Miara zmiany ceny w czasie. Pozwala zrozumieć, jak ryzykowny i potencjalnie dochodowy jest dany instrument. Instrumenty o wysokiej zmienności mogą przynieść większe zyski, ale też większe straty niż te o niskiej zmienności. 

Po opanowaniu podstaw ceny, wolumenu i zmienności oraz zrozumieniu ich wzajemnych zależności, łatwiej będzie interpretować typy wykresów i wskaźniki techniczne. 

Typy wykresów 

Metody wizualizacji ceny i danych dodatkowych można ogólnie podzielić na następujące kategorie: 

  • Klasyczne typy wykresów: linie, słupki i świece — najczęściej stosowane ze względu na swoją prostotę i przejrzystość 
  • Zaawansowane typy wykresów: obejmują  wykres profilu wolumenu sesji oraz wykres TPO (Time Price Opportunity, posiadają wbudowane wskaźniki wspomagające analizę 
  • Wykresy intraday: stosowane w ultra- i krótkoterminowym handlu, by korzystać z drobnych ruchów cenowych; traderzy korzystają z dużej liczby transakcji lub z niewielkich zmian cen przy dużych pozycjach 

Wskaźniki techniczne 

Wskaźniki TradingView  to narzędzia służące do analizy zmian ceny i wolumenu, identyfikowania punktów wejścia i wyjścia, mierzenia zmienności oraz oceny prawdopodobieństwa kontynuacji lub odwrócenia trendu. 

Pod względem miejsca wyświetlania wskaźniki dzielą się na: 

  • Nakładki (Overlays): prezentowane bezpośrednio na Superwykresach 
  • Oscylatory: wyświetlane w osobnym oknie 

Pod względem celu stosowania: 

  • Wskaźniki momentum: informują o szybkości zmian ceny, służą do oceny siły trendu i potencjalnej kontynuacji 
  • Wskaźniki zmienności: śledzą wahania cen w czasie, służą do identyfikowania faz kompresji i ekspansji rynku 
  • Wskaźniki wolumenowe: potwierdzają trendy cenowe na podstawie relacji między ruchem ceny a wolumenem obrotu 
  • Wskaźniki trendu: eliminują szumy rynkowe, ujawniając kierunek trendu i lokalne poziomy wsparcia/oporu 

Pod względem pochodzenia: 

Obecnie istnieje niezliczona liczba wskaźników, dlatego ich klasyfikacja może być praktycznie nieograniczona. 

Trend, wsparcie i opór 

Są to poziomy cenowe identyfikowane przez traderów jako lokalne minima i maksima w określonym przedziale czasu. 

  • Trend: Główny kierunek ruchu cen, widoczny jako coraz wyższe szczyty i dołki w trendzie wzrostowym, coraz niższe szczyty i dołki w trendzie spadkowym lub stabilny zakres w trendzie bocznym. Trend jest potwierdzany przez powtarzający się wzorzec tych ruchów cen. 
  • Wsparcie: Lokalny najniższy zakres cenowy, który utrzymuje cenę powyżej określonego poziomu, wspierając ruch boczny lub wzrostowy. 
  • Opór: Lokalny najwyższy zakres cenowy, który utrzymuje cenę poniżej określonego poziomu, uniemożliwiając dalszy wzrost lub powodując odwrócenie kierunku. 

Formacje cenowe 

Specjaliści analizy wykresów wierzą, że powtarzające się formacje na wykresach mogą zapowiadać konkretne ruchy cenowe. 

Niektóre formacje działają na różnych typach wykresów (np. formacja odwrócenia Głowa z ramionami działa zarówno na wykresach liniowych, jak i świecowych). 

Niektóre formacje są unikalne dla świec i działają tylko na tym typie wykresu. Na przykład: Rising Three Methods to formacja 5 świec, która sugeruje, że cena prawdopodobnie będzie kontynuować swój ruch wzrostowy.

Obie formacje są jednymi z podstawowych technik stosowanych przez specjalistów analizy wykresów, aby skutecznie handlować. 

Interwał wykresu 

Interwały wykresu mogą być oparte na czasie lub cenie; to właśnie typ wykresu determinuje sposób, w jaki elementy są rysowane. 

Przedziały czasowe uwzględniają czas jako podstawę do wyświetlania nowych elementów wykresu. Po upływie określonego czasu pojawiają się nowe elementy.

Na przykład, najpopularniejsze wykresy liniowe, słupkowe i świecowe są oparte na czasie. Niezależnie od intensywności lub złej aktywności handlowej w danym okresie, wykres kreśli nowe punkty cenowe/słupki/świece ze stałą częstotliwością (np. co 15 minut, 4 godziny, 1 dzień, 1 tydzień itd.).

Typy wykresów opartych na cenach (np. Renko, Kagi, lub słupki zakresu) nie uwzględniają czasu, ale wykorzystują cenę jako źródło do wykreślania swoich wykresy liczbowe.

Na przykład, niezależnie od tego, ile czasu minęło, nowy element wykresu pojawia się tylko wtedy, gdy nastąpi zmiana wartości bezwzględnych wykresu (np. cena aktywów, zmiana wskaźnika finansowego), wartości wykresu w procentach lub Wskaźnik ATRobliczenia.

Dzięki TradingView możesz wybierać spośród wielu domyślnych i standardowych interwałów handlowych (np. 15 min, 4 godz., 1 dzień itd.) lub skonfigurować niestandardowe interwały wykresu.

Narzędzia rysunkowe 

To narzędzia obsługiwane przez użytkowników, wykorzystywane bezpośrednio na Superwykresach do zaznaczania kluczowych poziomów zainteresowania, stref wsparcia i oporu, formacji cenowych i innych elementów. 

Analiza techniczna opiera się na wizualizacji. Dlatego zalecamy zapoznanie się z narzędziami rysunkowymi, zrozumienie różnic między nimi oraz naukę ich stosowania, aby skutecznie identyfikować najlepsze punkty wejścia i wyjścia z pozycji. 

Sentyment rynkowy 

W przeciwieństwie do analizy fundamentalnej, analiza techniczna koncentruje się na zrozumieniu zachowania i psychologii traderów. 

Sentyment rynkowy to stan umysłu uczestników rynku, który ujawnia się poprzez ich aktywność handlową. Może być byczy, niedźwiedzi lub niepewny — gdy rynek znajduje się na rozdrożu. 

Sentyment jest (najczęściej) niemierzalny. Istnieją jednak wskaźniki i narzędzia, które pomagają go ilościowo ująć: 

  • Linia Advance/Decline: pokazuje, ile akcji zyskuje, a ile traci na wartości każdego dnia. Ujawnia, czy „tłum” rzeczywiście stoi za trendem. 
  • Skumulowany indeks wolumenu (CVI) : pokazuje narastającą sumę różnicy między liczbą rosnących a spadających akcji. Pomaga potwierdzać trendy poprzez analizę udziału wolumenu. 

Pomimo istnienia wskaźników i danych, to przekonania traderów często napędzają rynek – ponieważ rynek podąża za ich działaniami. Na przykład wskaźniki momentum, takie jak RSI, mogą przez dłuższy czas wskazywać wykupienie, a mimo to rynek może nadal rosnąć. 

Pomysły naszej społeczności  pomogą Ci zrozumieć sposób myślenia innych traderów, ich interpretację sytuacji rynkowej i oczekiwania. 

Co więcej, możesz się dowiedzieć Jak korzystać z Minds, czat na żywo podczas tworzenia wykresów, aby pozostać w kontakcie z innymi traderami. Podczas eksploracji rynków możesz uzyskać dostęp, na przykład, do informacji na temat indeksu S&P 500, takich jak: umysłów na temat indeksu S&P 500, a następnie kontynuuj badania.

Jeśli handlujesz kryptowalutami, użyj opcji „Nastroje” filtruj w Skaner kryptowalut aby zobaczyć, co myślą inni inwestorzy, w postaci liczbowej.

Funkcje analizy technicznej na TradingView 

TradingView oferuje wszystko, o czym była mowa wcześniej — i znacznie więcej. Analiza techniczna nie ogranicza się jedynie do wskaźników, typów wykresów, formacji czy interwałów czasowych. Główną funkcją TradingView do analizy technicznej są Superwykresy. Zawierają setki wbudowanych wskaźników oraz narzędzi rysunkowych i umożliwiają wybór spośród szerokiego zakresu interwałów czasowych. 

Aby pomóc Ci lepiej zrozumieć bieżący stan danego instrumentu, strony symboli prezentują przegląd głównych odczytów  technical indicators' dla każdego aktywa w wybranych przedziałach czasowych. Na przykład możesz przejść do technicznej analizy indeksu  Nifty 50 bezpośrednio ze strony symbolu — wystarczy kliknąć „Techniczne” i wybrać pożądany interwał. 

! Ważne: Jeśli zmienisz źródło danych, odczyty techniczne również się zmienią — nawet jeśli analizujesz to samo aktywo. Zachowaj ostrożność przy poleganiu na automatycznych wyliczeniach, ponieważ mogą one być sprzeczne z Twoją strategią handlową. 

Oprócz analizy technicznej, kompleksowa analiza powinna obejmować również analizę fundamentalną danego aktywa. W tym celu oferujemy takie narzędzia jak  Skaner Akcji, Kalendarz Ekonomiczny, i Przegląd Wiadomości.

Jak wspomniano wcześniej, sentyment wpływa na rynki — możesz więc dowiedzieć się, co myślą inni traderzy, przeglądając pomysły społeczności i używanie Minds aby komunikować się z innymi w ramach danego zasobu.

Istnieje również Pine Script®, wyjątkowy język programowania służący do pisania niestandardowych wskaźników i strategii, które można dodać do wykresów Supercharts i wykorzystać w analizie technicznej.

Wnioski końcowe 

Efektem dokładnych analiz powinna być skuteczna strategia, która przyniesie korzyści w dłuższym terminie. 

Analiza techniczna to rozległa dziedzina wymagająca uwagi i gotowości do dostosowania się. Żadna strategia nie jest doskonała, dlatego należy być gotowym do jej modyfikowania. 

Niepowodzenia są nieuniknione, dlatego stosuj techniki zarządzania ryzykiem i kapitałem — są one kluczowe, by przetrwać w rzeczywistych warunkach rynkowych. 

Dbamy o naszą społeczność i zachęcamy, byś każdego dnia stawał się lepszym traderem niż dnia poprzedniego. 

Zanim zaczniesz i połącz się ze swoim brokerem, sugerujemy poćwiczyć z TradingView Paper Trading — symulator handlu bez ryzyka, który umożliwia Ci opracowanie własnych taktyk, sprawdzenie ich skuteczności, a dopiero potem zaangażowanie się w handel i inwestycje.

Przeczytaj także:

Jak czytać formacje wykresów
Dlaczego mój kolor motywu nie został zapisany?