Analiza sentymentu na nadchodzący tydzień NQ100 & SP500
#### **1️⃣ Analiza czynników makroekonomicznych i rynkowych**
📉 **Nasdaq Composite (IXIC) spadł o -2,43%** w zeszłym tygodniu, co sugeruje osłabienie sentymentu w sektorze technologicznym. Głównym winowajcą były **rosnące rentowności obligacji skarbowych**, które zwiększają koszt kapitału i negatywnie wpływają na wyceny spółek wzrostowych.
📈 **Rentowności obligacji rosną:**
- **30-letnie** ➝ 4,62% (+0,52%)
- **10-letnie** ➝ 4,32% (+0,33%)
- **5-letnie** ➝ 4,09% (+0,22%)
➡️ To sygnalizuje obawy inflacyjne i możliwe dalsze zaostrzenie polityki Fed, co historycznie nie sprzyja spółkom technologicznym.
😌 **VIX spadł o -6,85% do poziomu 21,77**, co oznacza brak paniki, ale nadal podwyższoną niepewność. Jeśli VIX zacznie ponownie rosnąć, może to oznaczać dalszą korektę na rynku akcji.
---
#### **2️⃣ Analiza techniczna NQ100 i S&P 500**
🔵 **Nasdaq 100 (NQ100)** – **Mieszane sygnały:**
⚠️ **Techniczne wykupienie** – Stochastic RSI oraz Williams %R wskazują na **przegrzanie rynku**, co może skutkować korektą.
📉 **MACD w sygnale sprzedaży**, co sugeruje dalszą presję spadkową.
💪 **ADX nadal wskazuje na siłę trendu wzrostowego**, więc długoterminowo trend nie jest jeszcze zanegowany.
🟢 **S&P 500 (SPX)** – **Sytuacja wygląda lepiej:**
💪 **Większość wskaźników (RSI, CCI, Ultimate Oscillator) wskazuje na przewagę byków.**
⚠️ **MACD nadal w sygnale sprzedaży**, co może sygnalizować chwilową słabość.
📊 **Kluczowe wsparcie w strefie 5,586 – 5,610**, które może zatrzymać ewentualną korektę.
---
#### **3️⃣ Podsumowanie sentymentu na nadchodzący tydzień**
🔴 **Nasdaq 100 (NQ100):** **Lekko negatywny sentyment** – rosnące rentowności obligacji i techniczne wykupienie mogą prowadzić do dalszej korekty lub konsolidacji. Kluczowe będzie zachowanie poziomów wsparcia w rejonie 19,500 – 19,600.
🟡 **S&P 500 (SPX):** **Neutralno-lekko byczy sentyment** – bardziej zdywersyfikowany indeks ma większą szansę na stabilizację. Jeśli wsparcie 5,586 – 5,610 się utrzyma, możliwe odbicie.
---
#### **4️⃣ Scenariusze na nadchodzący tydzień**
📈 **Byczy scenariusz:**
- Jeśli rentowności obligacji ustabilizują się lub spadną → **Nasdaq może odbić**, a S&P 500 utrzyma trend wzrostowy.
📉 **Niedźwiedzi scenariusz:**
- Jeśli rentowności będą dalej rosnąć → **presja na spółki technologiczne wzrośnie, co może prowadzić do dalszych spadków na Nasdaq.**
- Jeśli VIX odbije powyżej 23 → większa korekta na szerokim rynku.
🎯 **Kluczowe poziomy do obserwacji:**
- **Nasdaq 100:** 19,500 – 19,600 (wsparcie)
- **S&P 500:** 5,586 – 5,610 (wsparcie)
✅ **Podsumowując:** Nasdaq 100 📉 ma większe ryzyko krótkoterminowej korekty, natomiast S&P 500 📊 może radzić sobie lepiej, o ile rentowności obligacji nie wzrosną zbyt mocno.
