Helio - ciekawy orzech do zgryzieniaHelio SA, notowana na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie (GPW) pod symbolem GPW:HEL , specjalizuje się w produkcji i przetwarzaniu żywności. Firma oferuje szeroką gamę produktów, takich jak orzechy, suszone owoce, popcorn, dodatki do pieczenia oraz posypki do ciast, sprzedawane pod markami Helio, Helio Gold, Helio Natura, Helio Snack oraz Słoneczne Owoce. Spółka została założona w 1992 roku przez Leszka Pawła Wąsowicza, który jest jej prezesem i głównym akcjonariuszem.
Helio jest mocno uzależnione od cen sprowadzanych produktów (orzechy, przyprawy, owoce). Jednak im tańszy dolar i mocniejszy Złoty tym lepiej dla spółki, która importuje swoje produkty.
Plusem dla spółki jest też rosnąca świadomość konsumentów na temat zdrowej żywności i trend na naturalne składniki, który może stwarzać szanse na rozwój i dalszą ekspansję dla Helio. Produkty firmy można znaleźć obecnie w każdym dyskoncie czy supermarkecie. A sama rozpoznawalność marki jest znacząca i cieszy się zaufaniem swoich klientów.
Spółka generuje bardzo dobre wyniki. Jednak sporym minusem jest to, że nie dzieli się zyskiem z inwestorami. Firma nie wypłacała nigdy dywidend i trudno znaleźć sygnały by coś się miało tutaj zmienić. Do tego niski Free Flot może zniechęcać wielu inwestorów do większego zaangażowania się w spółkę.
Wracając do wyników to za pierwsze półrocze roku obrotowego 2023/2024 spółka wygenerowała 17,9mln zł zysku netto vs. 6,5mln rok wcześniej. Tak silny wzrost w mojej ocenie stwarza potencjał w długim terminie na dalszy wzrost kursu akcji tej spółki.
Patrząc na wykres spółki, to ten porusza się w długoterminowej konsolidacji w zakresie 4-26zł oraz 8-18zł od 2016 roku.
Wykres 1. Interwał tygodniowy
Poziom 18zł został wybity pod koniec 2023 roku i teraz trwa próba stałego wyjścia ponad 26-27zł.
Jeśli to się uda to w mojej ocenie kurs akcji może rozpocząć nową historię notowań.
Wykres 2. Interwał tygodniowy
Jeśli kurs aktualnie jest w trakcie chłodzenia to być może dojdzie do zejścia w okolice 24,5-25zł.
Jest więc możliwe, że kurs po schłodzeniu ruszy w kierunku oporu na 28,8zł oraz ostatniego szczytu na 32,6zł. Tym samym mielibyśmy już za sobą udany retest wybicia 26zł i ostatecznego ruchu w górę.
Niedawno mieliśmy na oscylatorach wyraźny sygnał sprzedaży na MACD co oznacza, że chłodzenie kursu jeszcze się nie skończyło. RSI i RSX również podąża w dół dlatego warto by było ustawić alert na kilku wsparciach/oporach.
Wykres 3. Interwał tygodniowy
Wykres 4. Interwał dzienny
Wsparcie:26,2/23/21zł
Opór: 28/30/32,6zł
Helio
BIO PLANET zmierza na GPW, czy podąży drogą DINO?Technicznie:
Od debiutu na New Connect w 2015r. spółka ustanowiła swój szczyt na poziomie 15,8 zł i następnie przez 4 lata sukcesywnie się osuwała do poziomu 5 zł.
W 2019 trend zaczął się odwracać, spółka wybiła szczyt z 2015, zaś impuls zaprowadził kurs w rejony 54,4 zł.
Korekta impulsu zniosła 50 % wartości (FIBO). Tu następuje wyraźna akumulacja, zaś do gry wszedł Zarząd (3 komunikaty o zakupie akcji ponad 5000 sztuk o wartości ponad 150 tys. zł).
Następuje wyraźny zawiniecie MACD, RSI schłodzone co daje szansę na kolejny impuls, którego zasięg może wynieść ponad 70 zł.
Fundamentalnie:
Spółka w 2020 wygenerowała rekordowe przychody na poziomie ponad 200 mln zł, i zysk netto 5 mln zł. Pierwsze 2 Q 2021 to zysk 3,6 mln zł netto.
Wskaźniki fundamentalne wyglądają bardzo dobrze, spółka od 3 lat regularnie płaci dywidendę - ok. 50% zysku.
Spółka zakupiła kolejne grunty pod Warszawą, na których planuje rozbudowywać centra logistyczno-dystrybucyjne, ponadto planuje przejść na dużą giełdę.
Kapitalizacja obecnie to 87,4 mln zł (lider rynku sprzedaży eko żywności posiadający ponad 20% udziału).
Jaki będzie los spółki na głównym parkiecie? Czy w akcjonariacie zagoszczą fundusze? Odpowiedź wkrótce.
Helio [HEL] – przedłużająca się korekta Spółka traci na wartości od końca maja ubiegłego roku. Spadki nie wykazują jednak dużej dynamiki i budowane są przy malejących obrotach. Wydaje się więc, że są naturalną konsekwencją bardzo silnych wzrostów z lat ubiegłych. Tym bardziej, że trudno szukać poważnych powodów do zniżek. Cena oscyluje w rejonie 10 zł. Jest to wsparcie oparte o wcześniejsze szczyty. Miejsce, gdzie mogłaby się pojawić choćby ograniczona reakcja popytowa. Najbliższy raport ukaże się dopiero 30 października. Pozostaje więc dość długo czekać. Warto przypomnieć, że wyniki za pierwsze trzy miesiące pozytywnie zaskoczyły. Przychody za ten okres były najwyższe w historii, co dobrze wróży wynikom całorocznym. Kolejne dwa kwartały są bowiem zwyczajowo słabsze. Podobnie wypadł wynik netto, który był najwyższy wśród wszystkich pierwszych kwartałów od 2004 roku. Ze względu na sezonowość wyników, wydaje się, że jeżeli kurs nie zareaguje w najbliższym czasie czy też przed publikacją najbliższego raportu, korekta może się przedłużyć i kolejna szansa na odbicie pojawi się w ostatnim kwartale, kiedy spółka tradycyjnie notuje najmocniejsze wyniki.
Helio - udany konie ctygodnia Akcje spółki drożały podczas sesji z ubiegłego czwartku o blisko 10% przy bardzo mocno podwyższonych obrotach, odrabiając niemal w całości straty z początku tygodnia. Spółka produkująca świąteczny asortyment zrobiła więc ładny prezent swoim akcjonariuszom. Wydaje się, że w okresie minionych Świąt wzrasta sprzedaż produktów Helio. Może mieć to przełożenie na najbliższy raport, który poznamy 30 maja. Poprzedni wypadł okazale np. zysk netto wzrósł o 10%. Wydaje się więc, że rynek oczekuje, że także kolejny raport będzie udany. Od strony technicznej, spadki trwające od połowy ubiegłego roku pochłonęły ponad 40% wcześniejszych wzrostów. To spora wartość. Obecnie obserwujemy bardzo szarpany wykres, z silnymi impulsami wzrostowymi. Jest to dobra oznaka, tym bardziej, że cena oscyluje w rejonie szczytów z ubiegłych lat.
Helio [HEL] – w nowym trendzie spadkowymWykres w skali tygodniowej pokazuje bardzo dynamiczne spadki. Gwałtowne załamanie stabilnego trendu wzrostowego nastąpiło w połowie roku, a w kolejnych miesiącach spadki przyspieszyły. Powodem takiego stanu rzeczy były choćby ogromne wzrosty. Spółka od początku 2016 roku zyskała blisko 500%. Tak dojrzały trend wymagał korekty. Odbicie jakie pojawiło się pod koniec września nie było podparte wyższą zmiennością. Wydaje się więc, że był to tylko przystanek na drodze dalszych spadków. Obecnie kurs powinien zmierzać w stronę tamtego dołka. Kluczowe wsparcie przebiega w rejonie 10,50 zł. Wydaje się więc, że po wybiciu dołka z końca września, cena powinna kierować się właśnie w te okolice.
Helio - blikso linii trendu Na wykresie dziennym widać, że korekta trwa bardzo długo jak na panujące tu standardy. Pod względem zasięgu nie jest jednak żadną anomalią. Od połowy czerwca mamy bardzo niskie obroty, co podkreśla korekcyjny charakter spadków. Kilka dni wyższego wolumenu pojawiło się właśnie w czasie odbicia w okolicach 12 lipca. Okolice 15 – 15,30 zł stanowią pewne wsparcie, które za jakiś czas będzie pokrywało się z linią trendu. Jeżeli więc cena wykona jeszcze jeden ruch w dół, właśnie w tym rejonie szukałbym szans na kolejną próbę odbicia. Dopóki linia trendu nie upadnie, dotąd dotychczasowe spadki nie zagrażają kontynuacji wzrostowej tendencji.
