Rozpocznij

GPW

Aktualizacja strategii na WIG_BANKI Cześć, ostatni raz opisywałem indeks WIG_BANKI w okolicy października, gdzie moim celem było wybicie z konsolidacji. Warto teraz zerknąć na sytuację związaną z bankami i jakie możemy mieć obecnie scenariusze. Mimo wiszących pozwów frankowych i ugód, a także tworzenia rezerw banki osiągnęły bardzo dobre wyniki za pierwsze 3 kwartały 2023 roku za sprawą chociażby mniejszych obniżek stóp procentowych niż się spodziewano, co skutkowało mocnym wzrostem / wręcz pionowym na indeksie. Jeśli spojrzymy na wykres długoterminowy na interwale miesięcznym, to możemy zauważyć, że kurs wreszcie po 16 latach konsolidacji wybił od dołu opór na poziomie 9200 punktów, a od ostatniego lokalnego dołka, które było na wsparciu kanału z konsolidacji indeks urósł o prawie 200%. Wykres MSC (wybicie długoletniej konsolidacji): Przechodząc na niższy interwał tygodniowy kurs od wspomnianego dołka poruszał się w mocnym trendzie wzrostowym, który jeszcze na niższych interwałach wyglądał bardziej pionowo. Obecnie w poprzednich 3 tygodniach kurs dotarł do górnej bandy kanału równoległego, z którego nie mógł pójść dalej. Wygląda obecnie na to, że byki złapały zadyszkę i kupujący muszą odpocząć. Ostatnia tak czerwona świeczka czyli prawie 4% zejście w okresie tygodnia pojawiła nam się we wrześniu. Wykres W1 (kanał równoległy): Analizując wskaźniki, są one dość wykupione, ostatnio RSI dotarło do 80 pkt na wykresie tygodniowym, tworząc nam podwójny szczyt, MACD jest wysoko, więc nawet jeśli da sygnał S, nie będzie on tak negatywny jakby był w przypadku poniżej 0. Wykres W1 (wskaźniki): W ostatniej analizie zwracałem uwagę również na fale Elliota. Wydaje się, że obecna fala 5 dotarła do końca (1,618 rozszerzonego fibo bazującego na trendzie) i możliwe, że czas na większą korektę, a może nawet przetestowanie dolnej bandy kanału? 
Wykres W1 (fale Elliota): Nakładając zniesienie Fibonacciego pierwsze wsparcie wyrysowuje nam się w okolicy 11600-11800 pkt, jednak celem obecnie może okazać się 10800-11000, gdzie mamy EMA100 oraz środek kanału. W tym miejscu można byłoby usiąść jeszcze raz do wykresu i przeanalizować. Tymczasem w mojej ocenie, zbliżamy się do korekty, które są normalne podczas silnego trendu wzrostowego. Jak duża będzie ta korekta? Czas pokaże.
GPW:WIG_BANKI
od SkotarekG
MILTON ESSEX odpowiada na pytania inwestorskie w sesji Q&AMilton Essex odpowiada na pytania inwestorskie w sesji Q&A Poprosiliśmy Radosława Solana – Wiceprezesa Zarządu Milton Essex S.A., czyli spółki wysokich technologii med-tech z rynku giełdowego NewConnect o komentarz operacyjny do zaraportowanego w ostatnim czasie czwartego kwartału 2023 roku, ale przede wszystkim o odpowiedzi na pytania inwestorskie w ramach sesji Q&A. Kluczowe wypowiedzi, w podziale na dwa bloki tematyczne, zebraliśmy poniżej. I. Komentarz operacyjny do IV kw. 2023 r.: „Najważniejszym elementem było przygotowanie naszych urządzeń do pilotażu w formie badań klinicznych, w ten sposób, aby uzyskać możliwie jak najlepszą stabilność w zakresie oprogramowania i funkcjonalności, co faktycznie udało nam się wykonać. To były trudne prace, dlatego że nasz zespół jest bardzo skromny, jednak staraliśmy się przetestować i na bieżąco poprawiać dość szeroki przedział różnych aspektów oprogramowania. To trochę trwało, ale efekt końcowy z punktu widzenia sprzętowego i software'owego jest dla nas w pełni zadowalający” - komentuje na wstępie Radosław Solan w odniesieniu do przeprowadzonych prac w obszarze SkinSENS. „Natomiast w kwestii Face-COV czwarty kwartał ubiegłego roku był niestety dosyć trudny, dlatego że mamy wciąż okres powyborczy, w którym bardzo dużo dzieje się w przestrzeni publicznej, do której adresujemy nasze bramki. Jednocześnie wciąż dochodzi do zmian na stanowiskach decyzyjnych. Oczywiście monitorujemy wszelkiego rodzaju sygnały o tym, że nasze urządzenia mogłyby się gdzieś pojawić albo moglibyśmy startować w określonym przetargu, ale póki co z tego co wiem, takich decyzji lub konkursów nigdzie nie było. Jeżeli się pojawią to oczywiście chętnie zgłosimy swój udział, aby starać się nasze urządzenie implementować” - przybliża drugi obszar produktowy Wiceprezes Zarządu Milton Essex. „Póki co koncentrujemy się przede wszystkim na SkinSENS i na rozpoczętych niedawno badaniach klinicznych. Jest dla nas w tym momencie absolutnie kluczowy produkt, wymagający sporej pracy i kooperacji z podmiotami, gdzie prowadzimy nasz program pilotażowy” - podsumowano aktualną działalność operacyjną. II. Inwestorskie Q&A: a) Obszar produktowy SkinSENS - Jak przebiegają pilotaże SkinSENS w dwóch łódzkich ośrodkach klinicznych? „Prowadzony jest nabór, a badania normalnie przebiegają. Testy, które prowadziliśmy nad oprogramowaniem mogłyby zakończyć się wcześniej, ale bardzo nam zależało na tym, żeby było to takie oprogramowanie, które jest dopracowane i teraz wygląda na to, że tak właśnie jest, gdyż do chwili obecnej nie otrzymaliśmy żadnych zastrzeżeń, ani zgłoszeń dotyczących koniecznych poprawek. Chętni do wzięcia udziału w badaniach mogą się wciąż zgłaszać, wybierając jeden z dwóch łódzkich ośrodków klinicznych, a mam nadzieję, że wkrótce kolejnych na terenie Warszawy. Dodatkowo udało nam się pozyskać alergeny, z czym nie jest w tym momencie łatwo, więc wszystko przebiega bezproblemowo w zaplanowany sposób”. - Czy spółka posiada aktualne dane ilościowe w zakresie wykonanych w pilotażach testów i czy zebrane do tej pory dane może wykorzystać w celu rozpoczęcia dodatkowego przyuczania algorytmów uczenia maszynowego? „W momencie, gdy mamy około kilkudziesięciu pacjentów to myślę, że jest jeszcze za wcześnie, aby przeprowadzić efektywnie przyuczenia algorytmów. Zaczniemy ten proces zapewne gdzieś od połowy badań, kiedy zgłosi się już co najmniej 500 pacjentów, co będzie oznaczać zebranie znacznie większej ilości danych niż poprzednio. Chodzi o to, żeby nie powielać treningu algorytmów na podobnej ilości danych. Myślę, że powinniśmy teraz poczekać co najmniej dwa miesiące”. - Czy spółka pozyskała już informację o spodziewanym terminie auditu przez jednostkę certyfikowaną, co jest warunkiem certyfikacji SkinSENS? „Nadal czekamy na termin auditu. Dokumentacja została skompletowana, uwzględniając dokonane zmiany i przekazana do jednostki notyfikowanej. Teraz oczekujemy na decyzję, licząc że temat przyśpieszy, gdyż wcześniej każda zmiana w urządzeniu wymagała dodatkowej notyfikacji i uzupełniania dokumentów, a to jedynie przedłużało cały proces. Z drugiej strony nie mogliśmy sobie pozwolić na to, żeby urządzenie było tylko w części gotowe do użytku, ponieważ chcieliśmy, aby można było zastosować je w codziennej pracy lekarza już po uzyskaniu wymaganej certyfikacji. Warto pamiętać, że nie dysponujemy środkami, które pozwoliłyby rozpocząć seryjną produkcję, a to oznacza że komercjalizację urządzeń będziemy starali się zacząć od urządzeń, które posiadamy już w tej chwili i które są wykorzystywane w trakcie badań klinicznych”. - Jak spółka ocenia perspektywę czasową zawarcia pierwszej komercyjnej umowy na wykorzystanie SkinSENS w gabinecie alergologicznym oraz czy zakłada, że odbiorcą będzie jeden z ośrodków klinicznych, w których odbywają się teraz lub odbędą się wkrótce programy pilotażowe urządzenia? „Mogę powiedzieć, że ośrodki, które w tym momencie prowadzą już badania kliniczne to są właśnie te miejsca, które jako pierwsze powinny dysponować naszymi urządzeniami. Rozpoczęliśmy już nawet wstępne rozmowy na ten temat. Wynik podjętych działań jest bardzo pozytywny, więc liczymy, że wkrótce nawiążemy pierwszą komercyjną współpracę. Oczywiście musi to się odbyć po wcześniejszym wpisie SkinSENS na listę wyrobów medycznych, natomiast wydaje mi się, że jak najbardziej jest szansa, żebyśmy nasze urządzenia pozostawili we wspomnianych ośrodkach już na stałe w celach komercyjnych”. b) Obszar produktowy Face-COV - Kiedy może nastąpić rozpoczęcie testów Face-COV w warunkach rzeczywistych oraz jak wyglądają obecnie perspektywy sprzedażowe urządzenia? „Bardzo dużo zależy od decyzyjności osób kluczowych w aparacie państwa, które będą odpowiedzialne za bezpieczeństwo publiczne, ponieważ przeznaczeniem naszej bramki są miejsca, gdzie stosowne służby będą miały uprawnienia, nieograniczone przez RODO, do przetwarzania danych osób, które pojawią się w obszarach monitorowanych. Potrwa to zapewne jeszcze chwilę, ale jak już ten proces się dokona to będziemy wówczas pracować dość intensywnie, co wynika z faktu, że podobnych wyrobów na rynku jest niewiele, a każdy ma przy tym swoją własną funkcjonalność. Faktem jest, że testy w warunkach rzeczywistych bardzo by się nam przydały, nad czym też pracujemy”. c) Pozostała działalność operacyjna - Czy warunkiem rozpoczęcia rozmów z Big Pharmą jest zakończenie programu badań pilotażowych, czyli zebranie odpowiedniej ilości danych? „Chciałbym jedną rzecz podkreślić - nie rozmawiamy w tym momencie z żadną firmą typu Big Pharma. Oczywiście prowadziliśmy takie pierwsze, wstępne rozmowy, jednak na dużo wcześniejszym etapie, przez co wiemy, że nasze urządzenie może być bardzo przydatne dla tego typu odbiorcy. Natomiast tam, gdzie aktualnie prowadzimy nasze badania kliniczne, a są to podmioty z bardzo dużym doświadczeniem w obszarze badań klinicznych to otrzymujemy wyraźne sugestie, że nasze urządzenie jest bardzo dobre, aby za jego pośrednictwem prowadzić badania kliniczne, związane choćby z odczynnikami alergologicznymi. Jest tak dlatego, że SkinSENS pozostawia bardzo uporządkowany i skonkretyzowany ślad dowodowy, taki materialny, w tym zdjęciowy wraz z konkretną analizą. Powoduje to, że mamy pełną świadomość, że mamy od czego zacząć przyszłe rozmowy. Żeby jednak zainteresować Big Pharmę naszym przedsięwzięciem, musimy przede wszystkim udowodnić, że jesteśmy silni w naszej technologii. Stąd też badania kliniczne, oczekiwana ilość badań i pokazanie jak nasza technologia może w przyszłości wpłynąć na prace, które prowadzą firmy farmaceutyczne przy opracowywaniu nowych terapii, leków, czy też różnego rodzaju substancji. Jeżeli więc będziemy w stanie wykazać, że nasze urządzenie jest w stanie dostarczyć bardzo dobry materiał analityczny, to wtedy pojawimy się na radarach dużych firm z branży. Muszą one jednak, w pierwszej kolejności, zostać zainteresowane wynikami naszych badań, co jest kluczowe. Pierwszym sygnałem z naszej strony był artykuł w „The Nature”, teraz chcemy pokazać w warunkach klinicznych, że nasze urządzenie działa, że funkcjonuje i daje bardzo konkretny efekt”. - Czy finalizacji rozmów w sprawie finansowania dalszej działalności spółki (potencjalnej emisji akcji) należy spodziewać się po rozpoczęciu komercjalizacji urządzeń SkinSENS/Face-COV, a co za tym idzie uzyskaniu regularnych przychodów operacyjnych z obszarów produktowych? ”Zdajemy sobie sprawę, że sentyment wokół naszej spółki nie jest idealny, co wynika to z faktu, że mamy spory czas oczekiwania na pierwsze przychody operacyjne z obszarów produktowych. My też jesteśmy udziałowcami i chcielibyśmy pewne rzeczy przyspieszyć, natomiast z różnych względów nie było to możliwe. Natomiast dysponujemy pierwszymi urządzeniami SkinSENS, z którymi możemy wkrótce rozpocząć działania komercyjne i jest to niezmiennie naszym podstawowym celem. Nie bez powodu przykładaliśmy sporą uwagę, aby oprogramowanie i sposób funkcjonowania naszego urządzenia były dopracowane, ponieważ uważamy, że przy niedużej ilości urządzeń, nawet do kilkunastu, używając przy tym obecnego zaplecza, jesteśmy już w stanie prowadzić pewną działalność komercyjną. Z chwilą, gdy uzyskamy wpis na listę wyrobów medycznych i nasze urządzenie uzyska status wyrobu medycznego, zamierzamy rozpocząć działalność komercyjną, początkowo rozwijając się jednak organicznie. Mamy świadomość, że jak pojawią się pierwsze przychody z naszych urządzeń, nawet w bardzo ograniczonej mikroskali, dopiero wówczas nasi inwestorzy zobaczą, że zasługujemy na zaufanie i że warto inwestować w spółkę Milton Essex. Myślę, że gdybyśmy chcieli przeprowadzić, zapowiedzianą wcześniej, emisję akcji w tej chwili to byłoby to dla nas dość trudne, w związku z czym będziemy dążyli w pierwszej kolejności do wypracowania przychodów z core biznesu, a następnie dopiero udamy się po finansowanie”. O Milton Essex S.A.: Milton Essex S.A. to firma z sektora med-tech, specjalizująca się w tworzeniu zaawansowanych, a przy tym innowacyjnych systemów medycznych wykorzystujących sztuczną inteligencję (AI). Kluczowy produkt SkinSENS™ przeznaczony jest do zautomatyzowanej diagnostyki alergologicznej tkanki skórnej i wykorzystuje najnowsze technologie do nieinwazyjnego obrazowania hiperspektralnego, obejmującego swoim zakresem pasmo dalekiej podczerwieni LWIR (Long-Wave Infra-Red). Milton Essex S.A. jest spółką publiczną, której akcje notowane są na rynku alternatywnym NewConnect, prowadzonym przez warszawską Giełdę Papierów Wartościowych.
NEWCONNECT:MTNLong
od RelacjeRynku
Czy inwestorzy CDR zdecydują wreszcie w którą stronę?Cześć, Spółka czerwonych od swojego ostatniego peaku z 19 czerwca zaliczyła sporą korektę (ponad 40%). Obecnie od października spółka porusza się w trendzie bocznym, w którym to nie jest w stanie wyjść ponad 118 zł, a od dołu spadków broni 99-100 zł. Wykres D1 (spadki i konsolidacja): Ostatni wzrost z 97 zł kolejny raz został zablokowany w okolicy 116 zł. Kurs kilkukrotnie próbował przebić opór, jednak ostatecznie byki poddały się. Analizując obecną sytuację we wtorek dotarliśmy do 61,8% niesienia Fibonacciego od ostatniego dołka do lokalnego szczytu, jednak ważne jest jak zakończymy tygodniową świeczkę. Obecnie prezentuje się ona ładnie, a byki powyżej 104,5 zł są bezpieczne. Przełamanie tego wsparcia mogłoby skutkować dalszą korektą w okolicę przetestowania ostatniego dołka na 97 zł. Wykres D1 (zniesienie Fibonacciego): Wczorajsza świeczka odbiła się od góry od EMA20, które przecięło się z EMA50, a piątek będzie bardzo ważny dla byków. Patrząc na profil wolumenu jesteśmy póki co pod nim, jednak na tyle blisko, że nie będzie miał większego wpływu na „duszenie” kursu. Wykres D1 (EMA & Profil wolumenu): Na koniec chciałbym zwrócić uwagę na akumulację metodą wyckoffa na spółce Redów, warto jednak pamiętać, że mamy dwa schematy. Obecnie w moim odczuciu jesteśmy po wzrostach po fazie ST in Phase B, a to oznacza, że prawdopodobny jest Spring Test, który zejdzie poniżej wsparcia z lokalnego dołka. Drugim schematem jest utworzenie LPS zamiast Spring w Fazie C, co oznaczałoby, że byki zakończyły ostateczną korektę i powinny zebrać siły na wybicie oporu na poziomie 116-118 zł. Dlatego też wcześniej napisałem, że póki byki są powyżej 104,5 zł, to są oni bezpieczni. Wykres D1 (wyckoff accumulation): Wykres D1 (strefy popytu i podaży): WAŻNE WSPARCIA: 106,75 zł / 104,5 zł / 101,3 zł WAŻNE OPORY: 109,0 zł / 111,8 zł / 114,9 zł Analiza nie jest rekomendacją, tylko moją subiektywną opinią.
GPW:CDR
od SkotarekG
Byki przejmują kontrolę nad Allegro.Cześć, na kolejny przegląd rynkowy trafia spółka Allegro. Firmy myślę, że nie trzeba przedstawiać nikomu, ponieważ każdy choć raz kupił lub sprzedał jakiś przedmiot w tym serwisie. Od czasu IPO, spółka jest w trendzie spadkowym, który możemy wyznaczyć linią czerwoną. W ostatnim czasie mieliśmy wybicie tej linii, a kurs ostatnie tygodnie testuje linię, z czego od początku lutego bykom powoli udaje się budować przewagę. Wykres W1 (linia trendu spadkowego): Nakładając zniesienie Fibonacciego od ATH do ATL, kurs obecnie zmierza w stronę 23,6% korekty do spadku, czyli 36,96 zł. Opór ten pokrywa się również z moją strefą podaży, która jest w okolicy 34,75-36,95 zł. Przebicie tej strefy otworzy bykom drogę na cenę 48-49 zł, gdzie mamy kolejny ważniejszy opór. Trzeba jednak obserwować wykres, ponieważ w tej strefie znajduje się również EMA200, które w ostatnim czasie doprowadziło kurs do korekty o 30%. Wykres W1 (zniesienie Fibonacciego i strefa podaży): Wskaźniki MACD oraz RSI wyglądają bardzo dobrze, mamy od jakiegoś czasu sygnał kupna oraz znajdujemy się powyżej 0. RSI ma trend wzrostowy, jednak nie jest jeszcze zbyt mocno wykupione, co pozwala bykom na dalszy ruch na północ. Wykres D1 (wskaźniki MACD, RSI): Analizując profil wolumenu (roczny), znajdujemy się powyżej linii co jest również pozytywnym sygnałem, widać również po wolumenie, że ważnym wsparciem dla byków jest zielona strefa (28,9-29,7), a kluczowym do utrzymania wzrostów poziom 27,37 zł. Wykres D1 (profil wolumenu): W krótkim terminie spółka buduje nam kanał wzrostowy, którego górna banda znajduje się w okolicy wspomnianej wcześniej strefy oporu. Przebicie ceny 34 zł pozwoli w niedługim czasie dojść bykom do górnej linii. Wykres D1 (kanał równoległy): Podsumowując. Obecnie na allegro byki mają przewagę. Została wybita kilkuletnia linia oporu, kluczowym będzie pokonanie strefy czerwonej, aby myśleć o kierunku 50 zł. Negacją wzrostów będzie zejście poniżej 27,37 zł, gdzie mamy kluczowe wsparcie. Analiza nie jest rekomendacją, tylko moją subiektywną opinią.
GPW:ALELong
od SkotarekG
1
Czy kurs CPS powoli odbudowuje się? Cześć, na różnych portalach coraz głośniej jest o spółce CPS. Kurs od czasu swojego ATH z sierpnia 2021 roku (38,38 zł) zaliczył spadek o ponad 70%, mimo że większość spółek w tym czasie rosła. Warto też zaznaczyć, że w ostatnich miesiącach przebiliśmy nawet dołki z 2008 roku ustanawiając nowe ATL na poziomie 10,48 zł. Wykres W1 (spadki spółki CPS): W ostatnich tygodniach, popyt mocno walczył z wcześniej już opisywaną przeze mnie strefą oporu (czerwony boks) w okolicy 11,17 - 11,40 zł, które wcześniej było ważnym wsparciem dla kursu. 12 lutego mieliśmy pierwszą próbę wybicia tej strefy, jednak następnego dnia została ona całkowicie zgaszona, zamykając świecę w okolicy lokalnego dołka przy wsparciu 10,665 zł, które broni byki przed dalszymi spadkami. Wykres D1 (strefa oporu / kluczowe wsparcie): Ten tydzień okazuje się ważnym dla CPS, ze względu na to, że piątkowa sesja po raz drugi przebiła wspomnianą strefę, a dodatkowo w poniedziałek została ona przetestowana. Dzisiejsza sesja kontynuowała wzrosty (przeszło 5%). Na wykresie pojawiła nam się również formacja podwójnego dna, gdzie obecnie linia szyi została wybita. Celem tej formacji jest okolica 12,9 zł. Możliwe, że jutro kurs będzie chciał przetestować wspomnianą linię szyi, dlatego prawdopodobne będzie zejście do 11,65 zł, po czym powinien odbić na północ. Wykres D1 (formacja podwójnego dna): Czy byki mają już łatwą drogę na 13 zł? Jeszcze nie, warto zwrócić uwagę na linię trendu spadkowego. Jesteśmy przy jego górnej krawędzi. Co prawda tworzy nam się formacja falling wedge, jednak dopiero przebicie poziomu 12,22 powinno otworzyć drogę bykom na 13 zł. Opór ten zbiega się również z EMA 100, które wielokrotnie zatrzymywało ostatnio kurs i warto mieć to na uwadze. Zasięg klina zniżkującego sięga 17 zł, jednak do tego jeszcze daleka droga. Wykres D1 (linia oporu trendu spadkowego / klin zniżkujący): Patrząc jeszcze na profil wolumenu, mamy go obecnie na poziomie 12,87 zł, co pokrywa się mniej więcej ze wspomnianą wcześniej formacją DB. Tam może nastąpić reakcja niedźwiedzi. Wykres D1 (profil wolumenu): Podsumowując wydaje się, że uklepaliśmy dno, a kurs powinien powoli zacząć się odbudowywać, czy tak będzie, rynek oczywiście zweryfikuje. Dla mnie kluczowe do dalszych wzrostów będzie przebicie 12,22 zł oraz utrzymanie się powyżej 11,65 zł. Wskaźniki MACD oraz RSI są pozytywne, ten pierwszy oprócz sygnału kupna przy dalszych wzrostach przebije punkt 0, a RSI jest w trendzie wzrostowym, jednak nie wykupione jeszcze. WAŻNE WSPARCIA: 11,65 / 11,41 / 11,17 WAŻNE OPORY: 12,21 / 12,86 / 13,07 Analiza nie jest rekomendacją, tylko moją subiektywną opinią.
GPW:CPSLong
od SkotarekG
4
XTPL - szansa na wzrosty spółki z GPWPo złamaniu trendu spadkowego trwającego ponad 2 lata przyszedł czas na korektę, na której zakończenie będę polował. Żółta strefa ma za zadanie zatrzymać spadki, a potencjalne wzrosty mają mieć zasięg powtórzenia pomarańczowej korekty, a jeśli pojawią się w tym czasie jakieś informacje z analizy fundamentalnej, to nawet po wybicie szczytu, czy ATH. By zawęzić wejście można poczekać na sygnał w postaci formacji i RSI.
GPW:XTPLong
od TradeWarsPRO
1
Czy pojawiają się czarne chmury nad kursem Asbis? Cześć, spółka Asbis pojawia się nie pierwszy raz u mnie na profilu. Choć budzi ona emocje to powoli inwestorzy odczuwają lekki niedosyt, co widać po wykresie. Pod kątem fundamentalnym polecam profil @AnalizyD, który co miesiąc opisuje spółkę ze swoim komentarzem dotyczącym wyników jak i analizą techniczną. Ja chciałbym skupić się dzisiaj na swoim punkcie widzenia, nie powielając informacji dotyczących fundamentów. Po mocnych wzrostach na spółce od marca weszliśmy w konsolidację, która chodziła od poziomu 26,6 - 30,0 zł. Wykres D1 (konsolidacja): Nakładając zniesienie Fibonacciego od dołka ze stycznia 23 roku do ATH z marca możemy zauważyć, że wspomniany poziom 26,6 zł nakłada się z 50% fibo. Kolejnym natomiast wsparciem dla kursu jest 25,26 zł. Od góry, kurs był blokowany w okolicy 30 zł czyli 23,6% zniesienia. Wykres D1 (zniesienie Fibonacciego): Tak jak pisałem na jednym portalu, że przebicie 30 zł pozwoli bykom przejąć pałeczkę. Niestety dzień po dotarciu do oporu 61,8% zniesienia fibo od ATH do ostatniego dołka otrzymaliśmy negatywną informację o odpisie, który obniży zysk spółki za rok 2023. Tym samym kurs w trakcie sesji mocno zanurkował w dół. Największym zaskoczeniem było dla mnie podanie ESPI w trakcie sesji przez spółkę. Wykres D1 (zniesienie Fibonacciego w krótkim terminie - opory): Wracając do konsolidacji, co do zasady wybicie jej i utrzymanie się poniżej daje nam zasięg korekty na poziomie 23,3 zł, jednak wcześniej z pewnością mamy jeszcze kilka wsparć, dlatego warto obserwować jak zachowa się przy najbliższych i czy zostaną przełamane. Wykres D1 (zasięg wybicia od góry konsolidacji): Dla mnie osobiście jeżeli kurs szybko nie wróci ponad 27 zł i utrzyma wspomniane wybicie to ważną strefą będzie okolica 25,2-25,65 zł. Tam też kurs powinien zareagować, a byki przynajmniej chwilowo powinny przejąć pałeczkę. Jeżeli jednak byki nie utrzymają się powyżej, to kolejnym celem dla niedźwiedzi będzie 24-24,2 zł, a tutaj będzie już blisko do realizacji celu z wybicia z konsolidacji. Wykres D1 (strefa wsparcia): Negatywny w mojej ocenie jest również profil wolumenu na spółce. Jeżeli weźmiemy z całego roku, to wychodzi on w okolicy 28,86 zł, a to oznacza, że każdy większy wzrost na spółce może być gaszony przez inwestorów, którzy chcą ściąć straty. Wykres D1 (profil wolumenu): Kurs 3 dni temu pierwszy raz od dawna zamknął świece poniżej EMA200 oraz przetestował ją i nie wyszedł ponad nią, a EMA50 coraz bardziej zbliża się do utworzenia krzyża śmierci. Co również negatywnie wpływa na to jak inwestorzy mogą odbierać sytuację na wykresie. Wykres D1 (EMA 50/200): Już niedługo oficjalne wyniki oraz możliwa propozycja dywidendy za rok 2023. Czego możemy się spodziewać? Jeszcze raz zapraszam na ostatnią analizę od @AnalizyD. Osobiście uważam, że na spółce pojawia się coraz więcej negatywnych sygnałów, które mogą doprowadzić do większej korekty, dlatego jestem ostrożny. Pierwszym celem będzie zielona strefa wsparcia. Negacją wybicia z konsolidacji będzie szybkie wejście powrotne powyżej 27 zł. Analiza nie jest rekomendacją, tylko moją subiektywną opinią.
GPW:ASB
od SkotarekG
1
Boryszew, czy spółka kłopoty ma już za sobą?Cześć, Boryszew to spółka notowana na giełdzie od 96 roku. Jest jedną z największych grup przemysłowych w Polsce, działającą na 4 kontynentach w produkcji komponentów do samochodów, wytwarzaniu wyborów ze stali, przetwórstwie metali nieżelaznych oraz chemii przemysłowej. Kurs akcji swoje minimum miał w 97 roku 0,037 zł, a maksimum 12,5 zł. Jeżeli spojrzymy na całą historię wykresu, to w swojej historii kilkukrotnie próbował pobić poziom 12 zł, jednak zawsze był blokowany, a ostatnie ATH mieliśmy w 2017 roku. Obecnie kurs jest o 50% poniżej. Wykres MN1 (historia kursu): Jeżeli zatrzymamy się chwilę na interwale miesięcznym i weźmiemy okres od ATH (2017 rok) do 2020 roku, czyli końca spadków, to kurs w maju ubiegłego roku zaliczył 50% zniesienia Fibonacciego korekty do spadków. Kolejnym ważnym oporem po przebiciu okolic 7,56 będzie z pewnością 8,73 zł. Wykres MN1 (zniesienie Fibonacciego): Przechodząc na niższe interwały (dzienny), od ostatniego szczytu jesteśmy obecnie 22% poniżej, maksymalnie schodząc o 29% na południe. Od sierpnia 2023 roku natomiast kurs porusza się w konsolidacji i to dość małej od 5,82 - 6,27 zł z kilkoma próbami wyłamania. Pierwszym ostrzegawczym sygnałem dla inwestorów na spółce powinno być przebicie poziomu 5,82 zł, gdzie dalej ostateczne wsparcie mamy na poziomie 5,55 zł gdzie została domknięta wcześniej luka otwarcia. Natomiast jeśli byki chcą powalczyć o wyższe poziomy powinny przebić 6,27 zł i utrzymać go na zamknięciu świecy dziennej. Otworzyłoby to drogę do zamknięcia luki na poziomie 7,60 zł. Wykres D1 (konsolidacja i luka otwarcia): Patrząc na wskaźniki na pewno brakuje nam stałego mocniejszego wolumenu na spółce, jednak MACD wygląda pozytywnie, jest sygnał kupna oraz przebiliśmy ostatnio poziom 0. RSI buduje coraz wyższe dołki, a obecnie jest na neutralnym poziomie. Wykres D1 (wskaźniki): To co w mojej ocenie możemy zauważyć na spółce to reakumulacja po spadkach metodą wyckoffa (załączam na wykresie również wykres schematu). Jeżeli faktycznie w niedługim czasie nastąpi wybicie poziomu 6,27 zł to kurs powinien utworzyć nam LPS i ruszyć na przebicie 6,6 oraz w kierunku wcześniej wspomnianego domknięcia luki. Wykres D1 (wyckoff reakumulacja): Inwestorzy muszą się jednak uzbierać w cierpliwość. Mimo wszystko według prezesa pierwsze półrocze spółki powinno być lepsze ("zadowalające") w porównaniu r/r, natomiast w II półroczu liczą na poprawę makro, które będą miały miały wpływ na EBITDA. Osobiście liczę, że spółka fundamentalnie problemy związane z cenami stali ma już za sobą, dlatego też ustawiam strategię na long, z zaznaczeniem, że spółka będzie dla cierpliwych. Negacją mojej strategi będzie przełamanie 5,50 zł, wtedy też kurs będzie podążał w kierunku 4,84 zł. WAŻNE WSPARCIA: 5,89 / 5,82 / 5,64 WAŻNE OPORY: 6,27 / 6,40 / 6,61 Analiza nie jest rekomendacją, tylko moją subiektywną opinią.
GPW:BRSLong
od SkotarekG
Text - jakie widzę scenariusze?Cześć, spółkę Text opisywałem już wielokrotnie. Wcześniej firmę tą mogliście znać pod nazwą LiveChat, które dostarczało zintegrowane narzędzie do marketingu online i obsługi klienta. Od 2010 roku oprogramowanie było oferowane w modelu SaaS. W ostatniej analizie, którą załączam do linków powiązanych pisałem, że brak szybkiego wejścia ponad 118 zł, gdzie kurs konsolidował się, może doprowadzić wykres w okolicę 88 zł, gdzie co do zasady geometrii kończyła się korekta. Kurs dotarł do 90 zł, po czym obecnie odbił na północ, wracając powyżej 100 zł. Czy to już koniec korekty? Zerknijmy na wykres. Po dość silnym trendzie od 2018 roku, a jeszcze silniejszym spowodowanym przeniesieniem pracy na HO podczas koronawirusa spółka bardzo mocno rosła, by pod koniec 2020 roku wejść w konsolidacje i chodzić między 90-130 zł. To co można zauważyć, to to, że kurs na przestrzeni tygodni, bardzo mocno bronił poziomu 80 zł, rozpoczynając często dłuższe ruchy na północ. Wykres W1 (trend wzrostowy): Już niebawem wyniki spółki i inwestorzy zapewne zweryfikują założenia. Trzeba mieć na uwadze, że w ostatnim czasie wzrost bazy klientów znacznie zwolnił na spółce, jednak Text pracuje również nad nowymi projektami, które dodatkowo staną się nowymi źródłami przychodu. Pierwszym ważnym oporem do przebicia dla byków jest poziom poprzedniej konsolidacji, która była na niebiesko w ostatniej analizie i traktowana jako wsparcie. Jest to poziom 104-112 zł. Wykres D1 (strefa oporu): Nakładając zniesienie Fibonacciego, korekta do spadków może dojść w okolicę 50% zniesienia tym samym, kurs ma szanse dotrzeć w okolicę 122 zł, gdzie napotykamy kolejną strefę oporu (118-122 zł). Strefa ta może okazać się ciężarów już do przebicia, i jeżeli kurs dojdzie do tego miejsca, możemy spodziewać się odreagowania przynajmniej chwilowego. Wykres D1 (zniesienie Fibonacciego): W ostatniej korekcie możemy również wyrysować równoległy kanał spadkowy. Wybicie tego kanału od dołu daje zasięg około 130 zł, jednak brak przebicia kanału, może przyciągać kurs w kierunku przetestowania 90 zł kolejny raz. Wykres D1 (kanał spadkowy i potencjalny zasięg wybicia): Podsumowując mamy dwa kluczowe aspekty pod kątem analizy: wyjście z kanału spadkowego oraz przebicie pierwszej strefy czerwonej i utrzymanie się powyżej. Da to siłę bykom na dalsze wzrosty. Negatywnym scenariuszem będzie odbicie się kolejny raz od strefy i górnej bandy kanału spadkowego. Negatywnym również aspektem jest roczny profil wolumenu na spółce. Można zauważyć, że duża część osób średnią wartość zakupu ma w okolicy 140 zł, oznacza to, że większe wzrosty mogą być "gaszone" przez osoby, które chcą ciąć straty. Wykres D1 (profil wolumenu): Analiza nie jest rekomendacją, tylko moją subiektywną opinią.
GPW:TXT
od SkotarekG
Byki atakują wieloletnią linię oporu. Czy starczy paliwa?Cześć, mimo, że Orlen należy do SSP, gdzie wszystko zawsze może się wydarzyć postaram się przeanalizować wykres pod kątem miejsca w którym jesteśmy :) Jeżeli spojrzymy na interwał, to zbliżyliśmy się wczoraj do linii oporu, wyznaczającej długoterminowy trend spadkowy, nie mniej jeszcze nam brakuje do niej, a kurs po danych z USA zanurkował w dół. Od dołu natomiast, od października 20 spadki broni linia wsparcia. Jak możemy zauważyć, inwestorom powoli kończy się czas decyzji i w którąś stronę musimy wybić. Czy od góry, czy od dołu czas pokaże :) Wykres W1 (trend spadkowy): To co dla mnie jednak jest istotniejsze, to strefa niebieska na wykresie z przedziału 60,8 - 68,2 zł. Jeśli spojrzymy historycznie, to ona mniej więcej wyznaczała nam siłę byków lub niedźwiedzi. Obecnie górna jej strefa znajduje się blisko linii oporu, wybicie jej, może skutkować zmianą trendu na spółce w dłuższym terminie. Wykres W1 (strefa decyzji): Roczny profil wolumenu na spółce mamy dość nisko w okolicy ostatniego dołka, co jest pozytywne, nie będzie zbijania mocnego na cenie, przy każdym ruchu w górę. To co jednak Wykres D1 (profil wolumenu): Analizując wskaźniki RSI oraz RSX obecnie kurs jest na poziomie 70 punktów, co w wielu przypadkach skutkowało korektami. Oznaczałoby to, że bykom nie starczy paliwa do przebicia linii oporu i może rozpocząć się korekta. Wykres D1 (wskaźniki RSI oraz RSX): Podsumowując, dla byków bardzo istotnym poziomem jest przebicie 68-69 zł, jeżeli uda im się to i potwierdzą testem, to możemy liczyć w dłuższym terminie na zmianę trendu. Negatywnym scenariuszem będzie fake'owe wybicie oraz zejście poniżej 58 zł, wtedy może rozpocząć się korekta w stronę 40 zł, jednak ten scenariusz obecnie jest zdecydowanie mniej prawdopodobny. WAŻNE WSPARCIA: 62,67 / 60,87 / 58,20 WAŻNE OPORY: 68,16 / 69,50 / 72,60 Analiza nie jest rekomendacją, tylko moją subiektywną opinią.
GPW:PKN
od SkotarekG
2
XTPL - jaki widzę scenariusz na spółce?Cześć, spółka XTPL to firma, która działa w segmencie nanotechnologii. Firma rozwija platformową technologię, która umożliwia ultraprecyzyjne drukowanie nanomateriałów. Spółka weszła na giełdę w 2019 roku i pierwszego dnia osiągnęła cenę maksymalnie 232 zł za akcję. Jak się później okazało, do dzisiaj cena ta pozostaje ATH. Do lipca 2022 roku kurs spółki był w silnym trendzie spadkowym ustanawiając ATL na poziomie 39,7 zł, co daje nam spadek o przeszło 80%. Nakładając zniesienie Fibonacciego kurs zaliczył 78,6% korekty do spadków po czym odbił na południe powoli tworząc na wykresie tygodniowym coraz niższe szczyty. Obecnie kurs przebił 50% zniesienia fibo i wygląda na to, że może zmierzać w kierunku 109-113 zł, gdzie ma kolejne kluczowe wsparcie. Wykres W1 (zniesienie Fibonacciego): W zakresie grudzień 22 - październik 23 możemy wyrysować sobie kanał równoległy wzrostowy, który nie tak dawno został wybity od góry oraz przetestowany. Z geometrii zasięg takiego wybicia sięga również okolic 112-115 zł co pokrywa się również ze wsparciem z wyżej wyznaczonego zniesienia. Wykres D1 (wybicie kanału wzrostowego): Obserwując wskaźniki, najbardziej negatywnie wygląda MACD. Nie dość, że jest poniżej wartości 0, to również tuż przed sygnałem kupna, zawrócił on w dół. RSI jest na pograniczu wyprzedania. Wykres D1 (wskaźniki): Jeżeli byki już teraz chcą powalczyć, to powinny wyjść jak najszybciej powyżej 146 zł, co obecnie jest mocnym oporem. Mimo wszystko dopóki nie zaczniemy tworzyć wyższych dołków dopóty nie zaczniemy rosnąć. Dopiero okolica 109-113 zł może okazać się kluczowym wsparciem, aby byki ruszyły z kontratakiem. Wsparciem pomiędzy strefami, w której obecnie się znajdujemy, a 109 zł jest 121 zł. Przebicie tego poziomu utwierdzi mnie w przekonaniu, że kurs czeka zaliczenie zielonej strefy. Wykres D1 (ważny opór do przejścia): WAŻNE WSPARCIA: 132 / 121 / 113 WAŻNE OPORY: 139 / 146 / 152 Analiza nie jest rekomendacją, tylko moją subiektywną opinią.
GPW:XTP
od SkotarekG
Autopartner - trend is your friend.Cześć, spółka Autopartner od marca 2020 roku jest w solidnym trendzie wzrostowym, w którym chwilowo była w korekcie płaskiej. Kurs od tego czasu urósł od ponad 750%. Od października 2022 roku możemy z powrotem wyrysować równoległy kanał wzrostowy, w którym środek kanału często działa jako wsparcie / opór powstrzymując przed nagłym spadkiem bądź wzrostem. Wykres W1 (wzrosty od 2020 roku / kanał równoległy): Od dołka z września do szczytu kurs obecnie zaliczył korektę 50% zniesienia Fibonacciego, po czym odbił na północ. Patrząc na oscylatory, RSI jest w neutralnym miejscu. MACD powoli zbliża się do przebicia punktu zero. Wykres D1 (zniesienie Fibonacciego): Warto pamiętać, że na poziomie 27,0-27,8 zł mamy lukę otwarcia (niebieski boks), jednak dla mnie ważniejsza jest strefa oporu (czerwona). Aby byki mogły dalej rosnąć i nie sprawdził się negatywny scenariusz rozpoczęcia korekty ABC, musimy przebić powyższy opór. Od dołu mamy wsparcie na poziomie 23,5-24,0 zł oraz ograniczenie przez dolną krawędź kanału równoległego. Kolejne wsparcie jest dopiero na poziomie 22,5 zł Wykres D1 (strefa oporu / strefa wsparcia): Przebicie tych wsparć może doprowadzić do głębszej korekty, jednak dla inwestorów długoterminowych jest to zawsze okazja. Celem byłby wtedy poziom zielonej strefy (22,0-22,5 zł), a nawet 19,3-19,6 zł. Jest to zarówno 50% zniesienia fibonacciego od wzrostu z 2022 roku, ale również zasięg wybicia z kanału według geometrii. Wykres D1 (cele przy negatywnym scenariuszu - zielone strefy): Przy pozytywnym scenariuszu, pierwszym celem po przebiciu ATH będzie 30,8 zł, gdzie kurs może zaliczyć odbicie. Podsumowując: Autopartner to solidnie rozwijająca się spółka. Mimo, że Polacy jeżdżą coraz częściej nowymi autami, to nadal pozostajemy przy wysokim średnim wieku aut, co powoduje przewagę dla firmy dalszych klientów. Narazie mamy tylko przychody za grudzień, trzeba poczekać na wyniki za 4 kwartał, pytanie czy sprostają oni oczekiwaniom rentowności i marżowości, ze względu na zmieniający się zloty. Kluczowym do przebicia dla byków jest opór czerwonej strefy, aby ustrzec się przed możliwością wystąpienia korekty ABC. Dla niedźwiedzi będzie ważne przełamanie wsparcia okolicy 24 zł. Analiza nie jest rekomendacją, tylko moją subiektywną opinią.
GPW:APR
od SkotarekG
Asseco Poland, czy w końcu inwestorzy się zdecydują, w którą...?Cześć, Assecco Poland nie trzeba nikomu przedstawiać, jest to jeden z największych producentów oprogramowania w Polsce, mimo to kurs stoi w zawieszeniu już od 2022 roku. Wyniki za III kwartał mimo nie do końca zadowoliły inwestorów, a w porównaniu do konsensusu (z wyjątkiem zysku netto), wszystko było na minusie. Patrząc na wyniki r/r, również zysk spółki był o 11% mniejszy, natomiast YTD wyniósł on -8,4%. To co jest największym problemem firmy, to koszt pracowników, który w sektorze IT cały czas rośnie, a z informacji wynosi on 80% kosztów całej firmy. Tak jak wspomniałem wcześniej kurs od 2 lat porusza się pomiędzy ceną 70,65, a 81,55 zł (pomarańczowy boks), co stanowi na ten moment mocne wsparcie i opór. Obecnie, kurs 3 tygodnie temu kolejny raz przetestował wyżej wspomniane wsparcie. Od góry mamy trzy opory, pierwszy to linia prowadząca coraz niższe szczyty, kolejnym jest dość bliski opór po wybiciu 81 zł 83,75, gdzie kurs chwilowo reagował na ten poziom. Następnie mamy jedno z kluczowych miejsc do przebicia czyli 91,65 zł. Wykres W1 (konsolidacja wsparcie / opór): Nakładając zniesienie Fibonacciego od ATH do dołka z października 2022 roku, możemy zauważyć, że boks konsolidacji jest od góry blokowany 50% jego zniesienia, a korekta do tych spadków dotarła do 78,6%. Przełamanie strefy konsolidacji od góry może doprowadzić kurs do przetestowania jeszcze raz strefy popytowej z 10.2022 r, czyli 61-63,8 zł, a nawet zejść poniżej. Celem może okazać się nawet 57 zł, co przy słabych wynikach w marcu może okazać się realne. Wykres pozytywniej wygląda na interwale dziennym. RSI jest skierowane ku górze, na MACD mamy sygnał kupna, który zbliża się do przebicia punktu 0, a dodatkowo tworzy nam się formacja podwójnego dna, której linia szyi jest w właśnie w miejscu wybicia z konsolidacji czyli 81,6 zł. Zakres takiej formacji sięga okolic 93 zł, kluczowe jednak będzie przebicie 81,6 zł, a to nie będzie łatwe dla byków. Wykres D1 (podwójne dno): Podsumowując, przebicie poziomu od góry 70 zł będzie negatywnym sygnałem, a kurs może iść w okolicę 57 zł. Natomiast wyjście ponad 81,6 zł otwiera drogę na utworzenie wyższego szczytu i realizację formacji podwójnego dna z zasięgiem 93 zł. Analiza nie jest rekomendacją, tylko moją subiektywną opinią.
GPW:ACP
od SkotarekG
COG - wyjście powyżej 9 zł da napływ kapitału na spółkęCześć, spółka Cognor mimo dużych zakupów prezesa co jakiś czas, od dłuższego czasu stoi w miejscu i porusza się w konsolidacji pomiędzy 6,57-9,00 zł. Jeżeli spojrzymy na wykres długoterminowy możemy poprowadzić pomarańczową linię trendu wzrostowego, która została w 2 tygodnie temu przebita od góry, a w ostatnim tygodniu testowana. W poniedziałek nastąpiła kolejna próba wejścia z powrotem do góry. Wykres W1 (linia trendu wzrostowego): Nakładając zniesienie Fibonacciego od ATH do dołka z czerwca, widać, że kurs ma duży problem z przebiciem 50% korekty spadkowej. Od dołu natomiast obecnie jest broniony przez 23,6% zniesienia oraz przez EMA200 Wykres D1 (zniesienie Fibonacciego): MACD powoli zawraca, jednak jest ona poniżej punktu zero co dalej jest negatywnym sygnałem, dodatkowo dojście do sygnału kupna i zawrócenie może nieść za sobą negatywne konsekwencje. RSI daje jednak pozytywny aspekt przecięcia SMA oraz mocniejszego zawrócenia w górę. Sam w sobie wskaźnik jest obecnie na neutralnej pozycji RSX natomiast zbliża się do wyprzedania. Wykres D1 (wskaźniki): Analizując profil wolumenu, jeżeli byki chcą wrócić do gry to ciężkim oporem może się okazać nie tylko strefa czerwona, ale również 8,35 zł za akcję. Wykres D1 (profil wolumenu): W mojej ocenie dopiero wyjście kursu powyżej 8,90-9,00 zł i przebicie czerwonej strefy, da napływ nowego kapitału, który może podbić mocniej kurs w kierunku 10-11 zł. Natomiast, jeżeli byki nie poradzą sobie ze wsparciem 7,50 zł, kurs może próbować jeszcze raz dotrzeć do zielonej strefy. Przebicie tej strefy otworzy niedźwiedziom drogę na głębszą korektę. W całej tej konsolidacji głównym pytaniem jest na ile bykom starczy cierpliwości. Większość akcji kupiona jest w okolicy środka (8,43 zł), trzeba wziąć też pod uwagę, że prezes spółki ma już całkiem duży pakiet, a nie wykluczone, że dalej będzie kupował. WAŻNE WSPARCIA: 7,50 / 7,08 / 6,79 WAŻNE OPORY: 7,91 / 8,43 / 8,90 Analiza nie jest rekomendacją, tylko moją subiektywną opinią.
GPW:COG
od SkotarekG
1
JWW - coraz bardziej popularna spółka coraz bliżej ATH.Cześć, na ogół nie opisuję mało płynnych spółek, dlatego, że tutaj większy zakup bądź sprzedaż, może całkowicie zaburzyć jakąkolwiek analizę. Jednak część osób prosiła mnie o JWW, dlatego też postaram się opisać najważniejsze wsparcia i opory. Istotne tutaj tak jak wspomniałem wcześniej jest jej płynność. Od listopada średnio wolumen jest w okolicy 10-20k akcji, czasem dochodząc przy większych ruchach do 70-100k, co przy cenie obecnej po 4,66 zł nie jest wielkim wolumenem. Sam spółka zajmuje się modernizacją i remontami urządzeń energetycznych a także energetyka zawodowa, energetyka przemysłowa, ciepłownictwo oraz część przemysłu, w której występuje energetyka (rafinerie, koksownie, huty, kopalnie węgla kamiennego). Głośniej o spółce zrobiło się za sprawą świetnych wyników za 3 kwartał, a zamówienia które podpisuje mogą doprowadzić, że osiągną wyniki w Q4 zbliżone do poprzedniego. 22 grudnia spółka JWW Invest napisała, że ma umowę z Tecnicas Reunidas na montaż urządzeń okołokotłowych za ok. 65,746 mln zł netto. JWW swoje ATH ma na poziomie 5,45 zł, zaznaczone na górze żółtą linią. Kurs porusza się w trendzie wzrostowym od października 2022 roku. 22 grudnia po informacji od spółki kurs wybił ważny opór na poziomie 3,70 po czym w styczniu kilkukrotnie testował go. Obecnie ważną strefą wsparcia jest czerwony boks na poziomie 3,70 - 3,94 zł. Wykres D1 (kanał wzrostowy, strefa wsparcia): Na wykresie tygodniowym, możemy zauważyć, że obecnie kurs ma jeden opór do pokonania w celu do osiągnięcia ATH z 2020 roku. Wykres W1 (tygodniowy opór 4,96): Opór ten pokrywa się z 23,6% rozszerzonego zniesienia Fibonacciego bazującego na trendzie. Możliwe, że tam kurs zatrzyma się i będzie próbował przetestować obecne wybicie. W szczególności, że wskaźniki zaczynają być wykupione. Kolejnym oporem będzie górna banda kanału wzrostowego, tym samym 38,2% rozszerzonego zniesienia, a następnie ATH. Wykres D1 (rozszerzone zniesienie): Warto obserwować również RSI, ponieważ może utworzyć nam się niedźwiedzia dywergencja (pomarańczowe linie), jednak póki jesteśmy w trendzie wzrostowym i szczyt nie został jeszcze dokładnie wskazany, nie trzeba się nią jeszcze na tyle przejmować, ponieważ równie dobrze może zostać zanegowana. Wykres D1 (możliwa dywergencja niedźwiedzia): Póki co spółka idzie w kierunku ostatniego ATH. Osobiście analizując kontrakty i zamówienia czwarty kwartał powinien być równie dobry jak poprzedni. Negacją i rozpoczęciem większej korekty będzie zejście poniżej 3,70. Analiza nie jest rekomendacją, tylko moją subiektywną opinią.
GPW:JWW
od SkotarekG
LPP - czy to tylko korekty do dalszych wzrostów?Cześć, oczekiwania co do wyników LPP za okres Q3 2023/2024 były dość duże, jednak spełniły one założenia z wyjątkiem sprzedaży, która spadła o 0,4% r/r pomimo znacznego wzrostu powierzchni sprzedaży. Niespełnione oczekiwania co do sprzedaży spowodowały, że kurs nie miał siły przebicia 16860 zł za akcję i wszedł w korektę docierając do 14920 zł. Kolejny szczyt, który utworzył również był niższy od poprzedniego co może powoli wyrysowywać nam większą korektę. Najbliższe wyniki za okres Q4 2023/2024 będą dopiero w kwietniu. Okres ten wydaje się być zdecydowanie lepszy i możemy oczekiwać większej sprzedaży niż w okresie za Q3. Ma na to wpływ kilka czynników mianowicie black Friday, święta oraz rozpoczęcie wyprzedaży od końca grudnia. Dodatkowo spółka liczy na lepszą sprzedaż ze względu na waloryzację programu 500+. Z negatywnych informacji, spółka obniżyła prognozę sprzedaży do 17 mld z 18 mld ze względu na słaby wynik w Q3 oraz zapowiedziano, że marża za Q4 będzie gorsza niż w poprzednim kwartale. Analizując wykres w ujęciu tygodniowym spółka od października 2022 roku powoli odbudowuje się będąc we wzrostowym kanale równoległym. Poprzednia przecena akcji od ATH sięgnęła ponad 60% Wykres W1 (kanał wzrostowy): Nakładając przy tym zniesienie Fibonacciego od ATH do dołka kurs odrobił 78,6%, co obecnie jest ważnym oporem. Wykres W1 (zniesienie Fibonacciego): Analizując wskaźniki RSI, RSX oraz MACD na tygodniowym, spółka wygląda negatywnie i może zapowiadać większą korektę. RSI jest zwrócone w stronę południa, MACD obecnie dał sygnał kupna, chociaż jeszcze jest powyżej 0, a RSX również zawróciło, będąc wcześniej na poziomie wykupienia. Wykres W1 (oscylatory): Przechodząc na wykres dzienny możemy przeanalizować jak wyglądały korekty podczas wzrostów. Pierwsza korekta sięgnęła 61,8% zniesienia fibo, druga natomiast 50%. Obecnie kurs znajduje się 38,2%. Wykres D1 (zakres korekt od 2022 roku): Obecnie mamy dwie ważne strefy, zieloną strefę wsparcia (14000-14560), która dodatkowo łączy się z dolną bandą kanału wzrostowego. Utrzymanie się powyżej tej strefy, może dać szansę bykom na kontynuację wzrostów i zakończenie korekty. Od góry mamy opór na poziomie 15330-15630 nad którym powoli zawracają nam EMA20 oraz EMA50. Jest to poziom, który byki powinny przebić, jeżeli myślą o dalszych wzrostach. Wykres D1 (strefy wsparcia i oporu): Przebicie zielonej strefy rozpocznie kierunek w stronę najpierw 12800 zł za akcję, gdzie obecnie znajduje się największy profil wolumenu. Kolejnym wsparciem będzie 12k zł. Wykres D1 (profil wolumenu): Najgorszym scenariuszem w mojej ocenie będzie zejście do zielonej strefy i brak siły przebicia czerwonej, będzie to znak, że na spółce czeka nas większa korekta. Możliwe, że kolejnym impulsem do wzrostów będą wtedy wyniki za Q4 2023/2024. Podsumowując, spółka obecnie zmierza w kierunku mocnego wsparcia zielonej strefy, przebicie jej może rozpocząć dalsze osuwanie się. Negatywnym scenariuszem będzie odbicie się od zielonej strefy, ale brak siły popytu przy przebiciu oporu wyznaczonego przez czerwoną strefę. Jeżeli się to uda jednak, to kurs powinien dążyć do okolic 18500 zł za akcję gdzie napotka większy opór. Analiza nie jest rekomendacją, tylko moją subiektywną opinią.
GPW:LPP
od SkotarekG
Sunex - czy byki odbudowują się?Cześć, Sunex to spółka z sektoru OZE oraz czołowy producent pomp ciepła w Polsce. 8 stycznia Sunex podał informacje o przychodach za IV kwartał. Wynika z nich, że spółka miała 51,22 mln zł przychodów ze sprzedaży, co daje wynik gorszy o 35,6% r/r. Jednak cały rok okazał się pozytywny względem przychodów, które wyniosły 320,52 mln zł, co oznacza wzrost o 10,7% r/r. Tego dnia na wykresie mogliśmy zauważyć również zwiększony wolumen oraz wybicie z trendu spadkowego. Począwszy od kwietnia 2023 roku, gdzie kurs drugi raz osiągnął poziom 30,9 zł, cena za akcję spadła do najniższego punktu o ponad 60%. Obecna słaba sytuacja wynika z faktu, że większość producentów pomp schodzi z wysokich stanów zapasów, które zgromadzili na początku 2023 roku. Spowodowane to było bardzo dobrym 2022 rokiem i prognozami sprzedaży. Wykres D1 (spadek kursu): Nakładając zniesienie Fibonacciego od ATH do dołka, kurs przy wzrostach odbił się od 23,6% zniesienia fibo, co stanowi póki co mocny opór, a obecnie kurs jest w korekcie po braku siły przebicia. Wykres D1 (opór 15,8 zł): Pozytywnym aspektem na papierze jest wybicie linii trendu spadkowego, przy zwiększonym wolumenie oraz przebicie poziomu 13,8 zł następnego dnia. Wykres D1 (wybicie linii spadkowej): Obecnie kurs broni bardzo ważnej strefy (zielony bok) na poziomie 13,78 - 14,20 zł, która wcześniej stanowiła mocny opór. Wybicie jej co do zasady powinno zostać przetestowane, jeżeli kurs utrzyma się powyżej, to jest duże prawdopodobieństwo, że kurs odbije na północ. Strefa ta pokrywa się również z 50% zniesienia Fibonacciego, od ostatniego dołka do szczytu. Wykres D1 (ważna strefa wsparcia + zniesienie Fibonacciego): Jeżeli spojrzymy na wskaźniki MACD, RSI oraz RSX, to RSI jest na neutralnym poziomie i zostało wychłodzone po mocnym ruchu w górę. MACD zbliża się do sygnału sprzedaży, jednak nadal jest powyżej 0, co jest również pozytywnym znakiem. Zakładam obecnie scenariusz, że linia odbije przy sygnale S, przy utrzymaniu się kursu ponad zielonym boksem. Wykres D1 (wskaźniki): Sunex spodziewa się, że sytuacja na rynku odnawialnych źródeł energii (OZE) najprawdopodobniej ulegnie poprawie w okresie drugiego lub trzeciego kwartału 2024 roku. Powiązane jest to z uruchomieniem nowych programów dotacyjnych w Niemczech i Austrii. Dlatego warto obserwować rynek również za granicą. Obecnie kurs w mojej opinii zmierza ku czerwonej strefie 16,7 - 17,15 zł gdzie powinien napotkać mocniejszy opór. Negacją będzie zejście poniżej 13,2 zł. Wykres D1 (strefa podaży): Dotarcie jednak nie będzie wcale takie łatwe, ponieważ biorąc profil wolumenu z całego roku, to wiele osób jest na papierze od 21 zł, co oznacza, że każda mocniejsza "podbitka" może być gaszona, przez osoby chcące zrealizować mniejszą stratę. Wykres D1 (profil wolumenu): Analiza nie jest rekomendacją, tylko moją subiektywną opinią.
GPW:SNX
od SkotarekG
Byki mają coraz większy problem na ATT.Cześć, w połowie listopada opisywałem spółkę ATT (załączam link w powiązanych). Wtedy też wyznaczyłem zieloną strefę wsparcia, po której kurs powinien ruszyć na północ. Z perspektywy czasu, faktycznie wsparcie to wytrzymało, a cena za akcję wzrosła maksymalnie 25%. Wspominałem również o mocnych strefach oporu, które wyrysowałem jako czerwone boksy. Wykres D1 (poprzednia analiza): Wróćmy zatem do spółki i przeanalizujmy jak wygląda obecnie sytuacja. Jeżeli nałożymy zniesienie Fibonacciego od szczytu z lipca 23 roku do dołka, to kurs po wzrostach odbył korektę do spadków 61,8% zniesienia, które powstrzymało byki skutecznie przed dotarciem do kolejnego mocnego oporu. Warto zwrócić uwagę, że punkt fibo zbiegł się również z oporem ostatniej konsolidacji, która wybiła od góry (niebieski boks). Wykres D1 (zniesienie Fibonacciego / korekta do spadków + opór konsolidacji): Dodatkowo kurs mocno walczył z oporem trendu spadkowego, którego kolejny raz nie był w stanie przebić, w tym czasie wolumen również mocno spadał. Wykres D1 (linia oporu trendu spadkowego): Obecnie zaktualizowałem trochę czerwoną strefę oporu, która jest na poziomach 23,5-24,05 zł. Jeżeli wyjdziemy ponad nią, to istnieje szansa, że spółka zacznie rosnąć. Maksymalne zejście jakie dopuszczam w pozytywnym scenariuszu to 22,4 zł. Przebicie tego poziomu będzie sygnałem ostrzegawczym, że kurs zmierza ponownie do strefy wsparcia 19,5-20,5 zł. Wykres D1 (pozytywny scenariusz i ważny poziom do utrzymania): Taki scenariusz mógłby rozpocząć wyrysowanie formacji oRGR, jednak moglibyśmy o niej mówić dopiero po przebiciu linii szyi czyli okolicy 25 zł. Wcześniej prawdopodobieństwo ukształtowania jest zdecydowanie niższe. Jeżeli patrzymy na oscylatory to nie napawają optymizmem. Wszystkie skierowane są w dół. MACD może w najbliższym tygodniu przeciąć punkt zero, co będzie mocnym negatywnym sygnałem, natomiast RSI, ma jeszcze pole do zejścia. Wykres D1 (wskaźniki RSI, RSX oraz MACD): Patrząc na interwał tygodniowy, kurs powoli osuwa się do celu jakim jest zasięg wybicia z kanału wzrostowego (18,6 zł), który można wyrysować od marca 2020 roku do marca 2023 roku. Wykres W1 (zasięg spadków po wybiciu z kanału wzrostowego): Jeżeli założymy, że pierwsze wybicie z kanału zakończyło korektę A, a wzrost do niej to punkt B z fal Eliota, to koniec korekty powinien skończyć się albo na wysokości ostatniego dołka 20,6 zł (50% rozszerzonego zniesienia fibo), albo kurs faktycznie dąży do 18,6 zł czyli 61,8% fali C. Wykres W1 (zasięg korekty ABC): Jak zwykle czas zweryfikuję jak potoczy się sytuacja. Sama branża i spółka ma duże problemy, jednak potencjalne połączenia polityczną mogą spowodować, że ludzie spekulacyjnie będą ciągnąć kurs spółki. Negatywnym scenariuszem będzie zejście poniżej 22,4 zł. Wtedy magnesem może okazać się wcześniej wspomniane 18,6 zł. Analiza nie jest rekomendacją, tylko moją subiektywną opinią.
GPW:ATT
od SkotarekG
4
KRUK - byki walczą o utrzymanie się w kanale wzrostowym.Cześć, w ostatnim wpisie dotyczącym spółki pisałem, że póki kurs jest powyżej dwóch zielonych stref, byki mogą czuć się pewnie, a dojście do drugiej strefy zielonej powinno spowodować mocniejszą reakcję i tam widziałem maksymalne zejście. Wykres D1 (poprzednia analiza i strefy): Jak widać, kurs utrzymał się powyżej testując drugą strefę, po czym odbił na północ osiągając poziom 369 zł. Wykres D1 (reakcja na strefę): Analizując wykres tygodniowy, od września 2022 roku spółka porusza się w równoległym kanale wzrostowym, z czego w ostatnim czasie mieliśmy próbę testowania dolnej jego bandy. Wykres W1 (kanał wzrostowy): Po ostatnich wzrostach wskaźniki RSI RSX wychładzają się na interwale tygodniowym, mimo, że RSX ma jeszcze możliwość zejścia, a MACD dał sygnał sprzedaży. Wykres W1 (wskaźniki): Po ostatnich spadkach spowodowanych negatywnym odbiorem informacji o nakładach oraz wpłatach dotyczących portfeli wierzytelności spółka obroniła w piątek tygodniowy poziom wsparcia, kończąc powyżej 451 zł, a tym samym odbiła od dolnej krawędzi konsolidacji, która trwa od początku października. Póki co, jest to dobry znak. Dodatkowo mieliśmy świecę doji na dziennym, która w kolejnym dniu została potwierdzona zieloną świecą. Jedynym negatywnym aspektem jest to, że MACD wszedł w ostatnim czasie poniżej 0, dlatego też, warto obserwować, czy wskaźnik zawróci ponad w najbliższym tygodniu. Wykres D1 (odbicie od bandy, oscylatory): Spółka w długim terminie jest mocna i w moim odczuciu będzie systematycznie rosła. Zdarzają się jednak korekty, jak obecna i to normalne na wykresie. W krótkim terminie istotne dla mnie będzie wyjście kursu powyżej czerwonej strefy 457-473 zł. Powinno to dać sygnał, że byki pozostają w grze. Jeżeli natomiast kurs nie przebije powyższej strefy, prawdopodobnie rozpocznie się korekta w kierunku 413-416 zł i w tej okolicy ustawiłbym alert. Mamy tam bowiem największy profil wolumenu, 61,8% zniesienia Fibonacciego, EMA200 oraz zasięg geometryczny korekty jeśli wyjdzie do wybicia z konsolidacji. Wykres D1 (strefa popytu zielona, ważny opór do przebicia - boks czerwony): WAŻNE WSPARCIA: 450 / 438 / 430 WAŻNE OPORY: 457 / 473 / 480 Analiza nie jest rekomendacją, tylko moją subiektywną opinią.
GPW:KRU
od SkotarekG
Czy byki tracą siły na Esotiq?Cześć, ostatni raz spółkę opisywałem w okolicy czerwca, w którym zakładałem strategię long pod dojście do czerwonej strefy. Strefę spółka przebiła o 2 zł, po czym zawróciła na południe kończąc korektę dopiero na 78,6% zniesienia Fibonacciego. Wykres D1 (zniesienie Fibonacciego - korekta): Obecnie natomiast, kurs wczoraj odbił się od 61,8% zniesienia Fibonacciego od ostatniego szczytu do dołka. Wskaźniki są jeszcze neutralne, jednak zbliżają się coraz wybardziej do wykupienia, dlatego też trzeba zadać sobie pytanie, czy byki mają jeszcze siłę, aby stworzyć wyższy szczyt od poprzedniego? Na pewno ważnym punktem do przebicia w tym tygodniu będzie poziom 37,8 zł, jeśli myślimy o przetestowaniu 40 zł. Wykres D1 (zniesienie Fibonacciego - korekta do spadków): Trzeba zwrócić uwagę, że byki patrząc na okres od października 22 roku mają coraz mniej siły i być może powoli zaczyna dochodzić do dystrybucji. Ostatni kanał wzrostowy jaki możemy wyrysować jest już zdecydowanie bardziej płaski od poprzedniego, a jeżeli przebijemy środkową część to można liczyć na dotarcie w okolicy 47 zł. Wykres D1 (dynamika wzrostów): Zakładając negatywny scenariusz, a dużo wskazuje na to, że może być na papierze większa korekta, to trzeba zastanowić się, czy nie zakończyliśmy wzrostów do punktu B fal Eliota. Kurs doszedł idealnie do 61,8% zniesienia, a tym samym bardzo realny scenariusz może zakładać rozpoczęcie korekty C. Celem takiej korekty byłyby okolice 25,5 zł. Wykres D1 (fale Eliota): Jaki zakładam scenariusz na spółce? Jeżeli kurs przebije poziom 37,8-40,0 zł to istnieje szansa na ruch w kierunku górnej bandy kanału, czyli 47 zł. Jeżeli, kurs nie przebije to prawdopodobnie rozpoczniemy głębszą korektę w okolicę 25 zł. Dodatkowo ustalenie wczorajszego szczytu i zejście w dół, może uformować nam formację podwójnego szczytu. Z zasięgiem w okolicę 27,8 zł. Wykres D1 (możliwa formacja podwójnego szczytu): WAŻNE OPORY: 37,8 / 39,2 / 40,0 / WAŻNE WSPARCIA: 36,0 / 34,7 / 33,1 Analiza nie jest rekomendacją, tylko moją subiektywną opinią.
GPW:EAH
od SkotarekG
Bloober, w styczniu osiągnął nowe ATH, co będzie dalej?Cześć, dzisiaj chciałbym przyjrzeć się spółce Bloober. Jest to pierwsza spółka w tym roku, która zadebiutowała na GPW (wcześniej od 2011 roku była na Newconnect). Bloober Team to jeden z najważniejszych producentów gier z gatunku horror psychologiczny, a spółka jest obecnie wyceniana na ponad 530 mln zł. Obecnie spółka jest w okolicy swojego ATH (w styczniu lekko je poprawiając). Jeśli jednak spojrzymy na wykres tygodniowy, to walczy ona również z oporem 23,6% rozszerzonego fibo bazującego na trendzie. Przebicie tego poziomu może dać próbę ataku na 29,45-30,85 zł. Wykres W1 (rozszerzone zniesienie Fibonacciego): Od sierpnia 2022 roku poruszamy się również w równoległym kanale wzrostowym, gdzie przez większość czasu chodzimy w zakresie dolna banda / środek kanału. Obecnie środek kanału znajduje się we wspomnianym wcześniej poziomie 30,85 zł. Wykres W1 (kanał równoległy): Patrząc jeszcze na interwał tygodniowy i kreśląc "negatywny" scenariusz wybicia od góry kanału, to co do zasady geometrii kurs może rozpocząć korektę do poziomu 18,16 zł, gdzie mamy bardzo ważne wsparcie, które nie powinno zostać przebite. Wykres W1 (negatywny scenariusz): Przechodząc na dzienny interwał wskaźniki pokazują, że może dojść obecnie do korekty. Mimo, że kurs utrzymuje się na podobnym poziomie, wskaźniki spadają, jednak są utrzymane nadal na dość wysokim poziomie. MACD, również zawróciło i idzie w kierunku sygnału sprzedaży. Wykres D1 (oscylatory RSI, RSX i MACD): Na wykresie mamy ważną strefę obronną w zakresie 26,00-26,50 zł. Kolejnym wsparciem będzie 24,5-24,95 ze zniesienia Fibonacciego. Wykres D1 (zniesienie Fibonacciego): Gaming ma bardzo ciężki okres, dlatego też warto mieć na uwadze scenariusz negatywny. Jeżeli kurs wytrzyma 26,0 zł, to istnieje szansa na kontynuację wzrostów. Jednak sentyment nie sprzyja dlatego też ustawiam spółkę strategię neutralną. Analiza nie jest rekomendacją, tylko moją subiektywną opinią.
B
od SkotarekG
Jak widzę Pepco w najbliższym okresie? Analiza techniczna Cześć, Pepco od dłuższego czasu jest bardzo popularne na FinTwiccie. Pewnie jest to zwiazane z mocna przeceną sprawą mocnych spadków, a ostatnio i mocnymi wzrostami. Fundamentalnie dużo pisał o spółce hedgefundowiec, dlatego ja skupię się na technicznym aspekcie. Zgodnie z analizą, o której pisałem w okolicy czerwca, na pepco mieliśmy dystrybucję papieru. W połączeniu z negatywnymi informacjami mimo, że w założeniu kurs miał dotrzeć w okolicę 28-30 zł i tam zareagować, mieliśmy bardzo mocną wyprzedaż, wręcz paniczną. Po odbiciu i korekcie nastąpiły kolejne spadki osiągając ATL na poziomie 16,48 zł. W tym miejscu rozpoczął się mocny rajd, gdzie cena w przeciągu 2 miesięcy wzrosła o prawie 70%. Możemy również wyrysować wsparcie tego popytu jako pomarańczowa linia. Nawet mimo gorszych wyników niż konsensus i spadku o 10% w ciągu sesji kurs i tak został wybroniony osiągając kilka dni później okolicę 27,5 zł. Osobiście liczyłem na dotarcie do górnej zielonej strefy na poziomie 28,3-29,0 zł, która w moim odczuciu będzie stanowiła pewien problem dla byków, jednak zawróciliśmy wcześniej. Wykres D1 (wzrosty od ATL i trend wzrostowy): 3 dni temu mieliśmy przebicie linii trendu wzrostowego od góry, jednak istotniejsze dla mnie jest to, że znaleźliśmy się poniżej strefy wsparcia, która była dość ważna. Jest to strefa 24,46-25,38 zł. Po jej przebiciu we czwartek, w piątek mieliśmy przetestowanie tej strefy od dołu, jednak z niepowodzeniem. Jeżeli w poniedziałek nie będzie otwarcia powyżej, ceny z piątku, a kurs zamknie się poniżej tej strefy, możliwa będzie kontynuacja spadków z pierwszym mocniejszym wsparciem w okolicy 21,45-22,0 zł. Wykres D1 (strefy wsparcia przebita i kolejna czerwona): Nakładając od ostatniego dołku do szczytu zniesienie fibonacciego strefa ta pokrywa się z 50% zniesieniem fibonacciego oraz największym profilem wolumenu z ostatnich 5 miesięcy. Wykres D1 (zniesienie fibonacciego & profil wolumenu): Ciekawostką jest, że nakładając zniesienie fibonacciego od szczytu z 44,5 zł do ATL kurs odbył korektę do spadków idealnie do poziomu 38,2%. Wykres D1 (zniesienie fibonacciego w długim terminie): Zejście kursu poniżej czerwonej strefy, o której pisałem może doprowadzić do przetestowania poziomu fibo 61,8%, a nawet luki otwarciowej na poziomie 19,4-20,14 zł, jednak na obecną chwilę za wcześnie jest, aby siegać tak daleko. Trzeba mieć to jednak na uwadze przy negatywnym scenariuszu. Wykres D1 (luka otwarciowa): Patrząc na wykres tygodniowy, 18 grudnia mieliśmy święcę spadającej gwiazdy, która świadczy o zmianie trendu. Mimo, że skuteczność tej świecy nie jest bardzo duża, to w przypadku pepco zadziałała nie pierwszy raz w szczególności, że mieliśmy jej przetestowanie i w kolejnym tygodniu negację wzrostów dość mocną. Wykres W1 (spadająca gwiazda): W moim założeniu kurs podążą obecnie w okolicę 22 zł. Negacją będzie szybkie wyjście w najbliższym tygodniu ponad strefę zieloną. Jeżeli dojdziemy do 22 zł, można siąść jeszcze raz do analizy dalszej. WAŻNE WSPARCIA: 23,22 / 22,02 / 21,44 WAŻNE OPORY: 24,48 / 25,00 / 25,35 Analiza nie jest rekomendacją, tylko moją subiektywną opinią.
GPW:PCO
od SkotarekG
1
Enter Air - lot na wyższy poziomSpółka Enter Air jest jedną z większych i ważniejszych firm graczy na rynku lotniczym w Polsce. Można wręcz powiedzieć, że jest to lider rynku turystycznego w Polsce. Jej akcje są notowane na Giełdzie Papierów Wartościowych (GPW) w Warszawie, co sprawia, że jest dostępna dla inwestorów na rynku kapitałowym. Enter Air specjalizuje się w obszarze przewozu pasażerów na trasach krajowych i międzynarodowych, a także w organizacji wakacyjnych lotów czarterowych. Spółka Enter Air została założona w 2009 roku i od tego czasu zdobyła znaczącą pozycję na rynku lotniczym. Firma dysponuje flotą 23 nowoczesnych samolotów, głównie typu Boeing 737, co pozwala jej obsługiwać różnorodne destynacje w Europie i na świecie. Jednym z kluczowych elementów działalności Enter Air jest organizacja lotów czarterowych dla biur podróży i touroperatorów, co przyczynia się do zróżnicowania źródeł jej dochodów. Spółka ma również swoją własną linię lotniczą, co umożliwia jej sprzedaż biletów na trasach krajowych i międzynarodowych bezpośrednio klientom indywidualnym. Warto zauważyć jednak, że rynek lotniczy jest sektorem podatnym na wahania koniunktury gospodarczej, co może wpływać na wyniki finansowe Enter Air. Widoczne to było zwłaszcza w okresie pandemii Covid19 kiedy to notowania spółki spadły w ciągu kilku dni spadły o 75%. Wykres 1. Interwał dzienny | spadek notowań w okresie pandemii Covid19 To właśnie pandemia przyczyniła się do strat finansowych w 2020 (-154mln netto) i w 2021 roku (-117mln netto). Spółka jednak z tego wyszła mocniejsza i dzisiaj osiąga lepsze wyniki niż przed okresem pandemii. W 2022 roku spółka wykazał zysk 72mln zł netto czyli o 14,7% mniej niż w 2019 roku. Natomiast pierwsze trzy kwartały 2023 roku spółka wygenerowała blisko 130,4mln zł zysku netto czyli najwięcej w historii. Dodatkowo spółka poinformowała pod koniec roku, że popyt na usługi przewozowe przekracza ich możliwości. Obserwując natomiast RBW, która ostatnio poinformowała o bardzo dobrej przedsprzedaży swoich wycieczek na Lato 2024 potwierdza tylko, że i Enter Air może na tym korzystać. Możliwe więc, że spółka w 2024 roku będzie miała nie tylko kolejny rekord na przychodach ,ale też na zysku netto. Warto zwrócić uwagę, że dzisiaj kurs akcji powoli zbliża się do poziomu z początku 2020 roku kiedy to wynik netto za 2019 przekroczył 80mln zł. Gdyby nie pandemia to z możliwe, że kurs akcji wskoczyłby na poziom +60zł. Wykres 2. Interwał tygodniowy Jeśli kurs pokona opór na 54zł to jest szansa, że ponownie zostanie uruchomiony ruch w kierunku 60zł. Teraz jednak do pokonania mamy szczyt z 17 lutego 2020 na 54,8zł. W tym momencie bowiem uzyskamy ponowne ATH. A jeśli wyniki za 4Q23 będą w na poziomie tych z 3Q23 tj. 50-60mln zł to potwierdzi się tylko, ze Enter Air właśnie wchodzi w najlepszy dla siebie rok. W Polsce oprócz znaczącego wzrostu wynagrodzenia minimalnego to mamy program 800+ oraz wsparcia dla kredytobiorców co otwiera możliwości turystyczne, na które są przekierowane wolne środki. Widać to właśnie po sprzedaży na 2024 rok RBW. Nakładając narzędzie „Rozszerzenie Fibonacciego bazujące na trendzie” od dołka z marca 2020 do szczytu na 54,8zł to pierwszy istotny opór byłby na poziomie 75,6zł a docelowe miejsce byłoby na w okolicach 108zł. To oczywiście perspektywa długiego okresu przy założeniu utrzymania dochodów i zysków na aktualnym poziomie. Wykres 3. Interwał tygodniowy Obserwując jednak wykresy zawsze trzeba mieć scenariusz negatywny na ewentualne zamknięcie pozycji. W tym przypadku gdyby doszło do testu 54,8zł i nie zostałby on przebity to należałoby się liczyć z powrotem kursu na 43 a nawet 37zł. Dlatego warto ustawić alert na poziomie 54-55zł i obserwować co się wydarzy. Wsparcie: 49/43,9/37zł Opór:54,8/59,4/64,8zł
GPW:ENTLong
od AnalizyD