Wysoka zmienność złota pozostaje niezmienionaWysoka zmienność złota pozostaje niezmieniona, a byki nadal dominują, wspierane zarówno przez czynniki fundamentalne, jak i techniczne.
Analiza fundamentalna
Ostatnio zwiększona globalna niepewność gospodarcza i polityczna, ponowne napięcia w chińsko-amerykańskiej sytuacji handlowej oraz trwające konflikty geopolityczne na Bliskim Wschodzie znacznie zwiększyły awersję do ryzyka na rynku, co doprowadziło do dalszego napływu kapitału na rynek złota. Tymczasem oczekiwania rynkowe na obniżkę stóp procentowych przez Rezerwę Federalną dodatkowo się wzmocniły, napędzane strachem inwestorów przed przegapieniem okazji (FOMO), co doprowadziło do silnego trendu wzrostowego cen złota. Dziś wieczorem rynek opublikuje kluczowe dane, takie jak tygodniowa liczba nowych wniosków o zasiłek dla bezrobotnych w USA, wrześniowy indeks cen produkcji (PPI) oraz miesięczny wskaźnik sprzedaży detalicznej. Dane te mogą wywołać krótkoterminowe wahania cen złota i wymagają szczególnej uwagi.
Codzienny przegląd trendów
Ceny złota generalnie wahały się dziś na wysokich poziomach. Po nieznacznym otwarciu ceny spadły do minimum 4199,58 USD za uncję, a następnie gwałtownie wzrosły do 4242 USD, po czym spadły do około 4203 USD, blisko poziomu z porannego otwarcia. Ceny złota odbiły się obecnie do około 4240 USD, co wskazuje na utrzymującą się konkurencję między bykami a niedźwiedziami na wysokich poziomach, ale ogólna struktura rynku pozostaje pozytywna.
Perspektywa analizy technicznej
Struktura trendu
Na wykresie 4-godzinnym układ średnich kroczących jest byczy, a ceny złota nadal utrzymują się powyżej 5-dniowej średniej kroczącej, co wskazuje na utrzymującą się silną krótkoterminową dynamikę wzrostową.
Wstęgi Bollingera otwierają się w górę, a ceny złota znajdują się powyżej środkowej wstęgi, co dodatkowo potwierdza, że byki mają obecnie kontrolę.
Po przebiciu kluczowej okrągłej wartości 4200 USD, ceny złota skutecznie otworzyły potencjał wzrostowy, a ogólny trend pozostaje byczy.
Kluczowe poziomy cenowe
Obszar wsparcia: Główne wsparcie znajduje się w przedziale 4200-4210, a głębsze wsparcie odpowiednio na poziomie 4160 i 4120.
Cel oporu: Jeśli trend wzrostowy będzie się utrzymywał, początkowym celem może być obszar 4260-4280.
Prognoza trendu
Silny jednostronny atak wzrostowy: Jeśli rynek wzrośnie bezpośrednio we wczesnej fazie handlu, może to szybko przetestować obszar 4260-4280. W takim przypadku zaleca się poczekanie na korektę przed wejściem na rynek.
Trend oscylacyjny wzrostowy: Jeśli trend stanie się bardziej stonowany, obszar wokół poziomu 4200 stanie się ważnym wsparciem i idealnym punktem wejścia na długie pozycje.
Zalecenia dotyczące strategii handlowej
Kluczowa koncepcja: Podążaj za trendem wzrostowym i priorytetowo traktuj zakupy w okresach spadków, unikając spekulacji na kontrariańskich szczytach.
Operacje szczegółowe:
Zalecamy zajmowanie długich pozycji w przedziale 4210–4200 i rozważenie zwiększenia pozycji, jeśli cena spadnie do 4180.
Ustaw ścisły stop-loss poniżej 4170, aby zminimalizować potencjalne ryzyko korekty.
Cele wzrostowe obejmują 4230 i 4250, a kolejne cele to 4260.
Ostrzeżenie o ryzyku: Pomimo obecnego silnego trendu, należy zachować ostrożność w związku z potencjalnymi zmianami nastrojów w czwartek, potencjalnym „dniu odwrócenia”. W przypadku nieoczekiwanej korekty, poziomy 4160 i 4120 staną się kluczowymi poziomami obronnymi, oferując okazje do zakupów w okresach spadków.
Podsumowanie: Złoto utrzymuje wyraźnie byczą perspektywę, wspieraną zarówno przez czynniki fundamentalne, jak i techniczne. Inwestorzy powinni zwrócić uwagę na bezpośredni wpływ publikacji danych ekonomicznych z USA wieczorem na nastroje rynkowe, ściśle przestrzegać zasady handlu trendowego, wykorzystywać okazje do interwencji w korekty, a jednocześnie skutecznie zarządzać pozycjami i kontrolować ryzyko.
