Spółka TOYA S.A., będąca czołowym producentem i dystrybutorem narzędzi ręcznych oraz elektronarzędzi, odnotowała w 2024 roku dobre wyniki finansowe, mimo pewnych wyzwań w ostatnim kwartale.
Wyniki finansowe za 2024 rok
Przychody ze sprzedaży: 821,0 mln zł, co stanowi wzrost o 12% w porównaniu do 2023 roku (732,4 mln zł).
Zysk netto: 68,4 mln zł, na poziomie zbliżonym do roku poprzedniego (68,3 mln zł).
Zysk operacyjny: 87,4 mln zł, nieznacznie niższy niż w 2023 roku (88,8 mln zł).
Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej: -40,1 mln zł, co stanowi spadek w porównaniu do 140,3 mln zł w 2023 roku.
Wzrost przychodów był napędzany głównie przez rozwój kanałów e-commerce oraz ekspansję na rynki zagraniczne. Sprzedaż w kanale e-commerce wzrosła o 63% r/r, osiągając 25,2 mln zł, a sprzedaż w sieci detalicznej zwiększyła się o 22%.
Perspektywy na 2025 rok
Ekspansja na rynki zagraniczne: Spółka eksportuje swoje produkty do ponad 40 krajów, a sprzedaż na Ukrainie wzrosła o 18% r/r w 2023 roku, co czyni ten rynek trzecim co do wielkości dla TOYA.
Korzyści z funduszy unijnych: Napływ środków z Krajowego Planu Odbudowy oraz perspektywy finansowej 2021–2027 może przyczynić się do wzrostu inwestycji budowlanych w Polsce, co z kolei zwiększy popyt na narzędzia.
Skup akcji własnych: W 2024 roku spółka uchwaliła program skupu akcji własnych, który ma zostać uruchomiony w 2025 roku, co może pozytywnie wpłynąć na kurs akcji.
Podsumowując, TOYA wykazuje stabilne wyniki finansowe i posiada solidne fundamenty do dalszego rozwoju, zwłaszcza dzięki ekspansji na rynki zagraniczne, rosnącemu znaczeniu e-commerce oraz potencjalnym korzyściom z funduszy unijnych. Program skupu akcji własnych może dodatkowo zwiększyć atrakcyjność inwestycyjną spółki.
Analiza techniczna:
Technicznie nie wygląda to jednak tak dobrze – kurs od szczytu z lipca 2024 spadł o 31% do poziomu 6 zł.
Jednak ten poziom 6 zł to obecnie mocne wsparcie i jest to istotny punkt dla notowań w przypadku ponownej korekty.
Wykres 1. Interwał dzienny
Teraz jednak bardzo ważnym punktem dla inwestorów będzie poziom 7 zł. Jeśli uda się wybić ten poziom, to kurs wraca ponad ważne wsparcie, które przez cały 2024 rok się broniło. A dopiero w marcu 2025 doszło do przełamania tego poziomu i mocnego ruchu w dół.
Wykres 2. Interwał dzienny
Dodając średnie EMA, to kurs wyszedł ponad EMA50, co zawsze jest dobrym sygnałem (6,81 zł). Teraz czas na pokonanie wspomnianej bariery 7 zł, ale to EMA200 przy 7,25 zł w połączeniu z oporem przy 50% zniesienia Fibonacciego fali spadkowej na 7,37 zł da strefę, której pokonanie da – w mojej ocenie – mocny impuls do wzrostów w kierunku ponownego testowania 8,7 zł.
Gdyby technicznie szukać formacji pod wzrosty, to jest tutaj tzw. formacja V z oporem na 7,0 zł.
Negacją scenariusza wzrostowego będzie odbicie od poziomu 7 zł i szybki powrót w kierunku 6,6, a następnie 6 zł. W efekcie mielibyśmy ryzyko powrotu w okolice nawet 5-4,5 zł.
Wsparcie: 6,65 / 6 zł
Opór: 7 / 7,37 / 7,8 zł
Wyniki finansowe za 2024 rok
Przychody ze sprzedaży: 821,0 mln zł, co stanowi wzrost o 12% w porównaniu do 2023 roku (732,4 mln zł).
Zysk netto: 68,4 mln zł, na poziomie zbliżonym do roku poprzedniego (68,3 mln zł).
Zysk operacyjny: 87,4 mln zł, nieznacznie niższy niż w 2023 roku (88,8 mln zł).
Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej: -40,1 mln zł, co stanowi spadek w porównaniu do 140,3 mln zł w 2023 roku.
Wzrost przychodów był napędzany głównie przez rozwój kanałów e-commerce oraz ekspansję na rynki zagraniczne. Sprzedaż w kanale e-commerce wzrosła o 63% r/r, osiągając 25,2 mln zł, a sprzedaż w sieci detalicznej zwiększyła się o 22%.
Perspektywy na 2025 rok
Ekspansja na rynki zagraniczne: Spółka eksportuje swoje produkty do ponad 40 krajów, a sprzedaż na Ukrainie wzrosła o 18% r/r w 2023 roku, co czyni ten rynek trzecim co do wielkości dla TOYA.
Korzyści z funduszy unijnych: Napływ środków z Krajowego Planu Odbudowy oraz perspektywy finansowej 2021–2027 może przyczynić się do wzrostu inwestycji budowlanych w Polsce, co z kolei zwiększy popyt na narzędzia.
Skup akcji własnych: W 2024 roku spółka uchwaliła program skupu akcji własnych, który ma zostać uruchomiony w 2025 roku, co może pozytywnie wpłynąć na kurs akcji.
Podsumowując, TOYA wykazuje stabilne wyniki finansowe i posiada solidne fundamenty do dalszego rozwoju, zwłaszcza dzięki ekspansji na rynki zagraniczne, rosnącemu znaczeniu e-commerce oraz potencjalnym korzyściom z funduszy unijnych. Program skupu akcji własnych może dodatkowo zwiększyć atrakcyjność inwestycyjną spółki.
Analiza techniczna:
Technicznie nie wygląda to jednak tak dobrze – kurs od szczytu z lipca 2024 spadł o 31% do poziomu 6 zł.
Jednak ten poziom 6 zł to obecnie mocne wsparcie i jest to istotny punkt dla notowań w przypadku ponownej korekty.
Wykres 1. Interwał dzienny
Teraz jednak bardzo ważnym punktem dla inwestorów będzie poziom 7 zł. Jeśli uda się wybić ten poziom, to kurs wraca ponad ważne wsparcie, które przez cały 2024 rok się broniło. A dopiero w marcu 2025 doszło do przełamania tego poziomu i mocnego ruchu w dół.
Wykres 2. Interwał dzienny
Dodając średnie EMA, to kurs wyszedł ponad EMA50, co zawsze jest dobrym sygnałem (6,81 zł). Teraz czas na pokonanie wspomnianej bariery 7 zł, ale to EMA200 przy 7,25 zł w połączeniu z oporem przy 50% zniesienia Fibonacciego fali spadkowej na 7,37 zł da strefę, której pokonanie da – w mojej ocenie – mocny impuls do wzrostów w kierunku ponownego testowania 8,7 zł.
Gdyby technicznie szukać formacji pod wzrosty, to jest tutaj tzw. formacja V z oporem na 7,0 zł.
Negacją scenariusza wzrostowego będzie odbicie od poziomu 7 zł i szybki powrót w kierunku 6,6, a następnie 6 zł. W efekcie mielibyśmy ryzyko powrotu w okolice nawet 5-4,5 zł.
Wsparcie: 6,65 / 6 zł
Opór: 7 / 7,37 / 7,8 zł
Podobają się analizy, uważasz, że są przydatne? Możesz postawić kawę: buycoffee.to/analizyd za co dziękuję :)
Twitter: twitter.com/AnalizyD
*Każda analiza to prywatne zdanie/opinia i nie stanowi rekomendacji do kupna/sprzedaży akcji"
Twitter: twitter.com/AnalizyD
*Każda analiza to prywatne zdanie/opinia i nie stanowi rekomendacji do kupna/sprzedaży akcji"
Powiązane publikacje
Wyłączenie odpowiedzialności
Informacje i publikacje przygotowane przez TradingView lub jego użytkowników, prezentowane na tej stronie, nie stanowią rekomendacji ani porad handlowych, inwestycyjnych i finansowych i nie powinny być w ten sposób traktowane ani wykorzystywane. Więcej informacji na ten temat znajdziesz w naszym Regulaminie.
Podobają się analizy, uważasz, że są przydatne? Możesz postawić kawę: buycoffee.to/analizyd za co dziękuję :)
Twitter: twitter.com/AnalizyD
*Każda analiza to prywatne zdanie/opinia i nie stanowi rekomendacji do kupna/sprzedaży akcji"
Twitter: twitter.com/AnalizyD
*Każda analiza to prywatne zdanie/opinia i nie stanowi rekomendacji do kupna/sprzedaży akcji"
Powiązane publikacje
Wyłączenie odpowiedzialności
Informacje i publikacje przygotowane przez TradingView lub jego użytkowników, prezentowane na tej stronie, nie stanowią rekomendacji ani porad handlowych, inwestycyjnych i finansowych i nie powinny być w ten sposób traktowane ani wykorzystywane. Więcej informacji na ten temat znajdziesz w naszym Regulaminie.